🚨 谷歌TPU:AI芯片格局或將重寫!
最近美股投行瘋狂鼓吹TPU,股價蹭蹭漲📈,谷歌市值逼近4萬億。谷歌TPU可不是普通芯片,而是經過12年自研、專爲AI訓練深度優化的“祕密武器”。
💡 TPU vs GPU
GPU:英偉達靠它成了AI時代印鈔機,市值5萬億
TPU:專爲谷歌自家AI任務定制,高效、省電,只在谷歌生態裏跑得飛快
📊 商業化開始
#Anthropic 已籤100萬顆TPU訂單
#Meta 談明年租用,後年直接採購用於訓練Llama模型
TPU不僅是訓練用芯片,更是谷歌AI生態的“加速引擎”
💰 財務影響
每賣出50萬顆TPU → 谷歌2027雲收入增130億美元(+11%)
EPS提升$0.37,整體EPS+3%
雲服務+芯片閉環,形成正向飛輪
⚖️ 相關公司利好/利空
谷歌 #GOOGL:最大受益者,雲收入增加,研發成本攤薄
英偉達 #NVDA:短期影響有限,但長期獨佔地位受威脅
AMD #AMD:原本靠MI450搶市場,TPU變成準商用產品,競爭壓力增大
博通 #AVGO:隱形最大受益者,TPU代工訂單量大且穩定
⚠️ 風險點
1️⃣ 商業模式:直接賣芯片還是租用?影響利潤結構
2️⃣ 開發者生態:TPU Command Center能否打消對NVDA CUDA依賴?
3️⃣ 大客戶Meta下單規模:若大規模訓練Llama,TPU將獲得行業認證,吸