2024年Web3主要趨勢分析

回顧一年前對Web3主要趨勢的預測,可以說部分預測是準確的。目前,行業的主要方向和次要方向大致如下:

1. 穩定幣與實物資產代幣化(RWA)

這個領域目前最值得關注的幾個項目包括:

• CRCL: 本質上是押注某家公司在穩定幣市場的地位。雖然目前價格仍然偏高,但考慮到未來5年穩定幣市場5-8倍的增長潛力,以及近期的大幅回調,可能是個不錯的入場機會。

• PlasmaFDN: 作爲目前唯一可投資的穩定幣公鏈項目,無論是融資規模、生態建設還是社區影響力,都遠超其他競爭對手。主網上線後的鎖倉量(TVL)預計至少在30-40億美元。雖然目前估值略高,但可以等待現貨上市後尋找機會。

• ENA: 作爲去中心化穩定幣的代表,Ethena的USDE已突破135億美元發行量,各項基本面指標穩健。此外,其中心化穩定幣USDTB也接近20億美元規模,未來還將推出RWA公鏈。

• Ondo: 最近剛剛推出了支持全天候交易美股的服務,無KYC門檻且有大型機構背書,相對安全可靠。如果看好跨境美股上鏈這一RWA趨勢,Ondo是爲數不多的可投資標的。

2. AI Agent

去年火熱的一些AI Agent項目大多是曇花一現,但今年確實出現了一些有實用價值和潛在產品市場契合度的AI Agent。比如Web2領域的Skywork,以及Web3領域的HeyAnonai、Gizatech、Almanak、ReiNetwork等都值得關注。

個人最爲關注的是明年初某知名AI網路的減半事件,如果屆時出現較好的入場機會可以考慮。作爲行業龍頭,目前已有3-4個子網路開始產生營收,整體來看仍是最有希望有所突破的Web3 AI項目。

3. Meme幣

Meme幣從去年一直火熱至今,今年甚至出現了各大發射平台與某知名項目爭奪市場的局面。不過龍頭項目依然遙遙領先,並開始涉足直播領域,走Web3版抖音路線。Meme幣賽道的alpha每天都在變化,但beta只有這一個龍頭項目。

4. 預測市場

除了上述三大主線外,預測市場是一個潛在的新趨勢。某知名平台數據持續增長,另一家平台近期表現更爲亮眼。一級市場上湧現了數十個新的預測市場項目,某衍生品交易平台上也出現了針對事件預測市場的提案。有專家認爲,預測市場的發展可能會顛覆傳統保險業,因爲用戶可以直接接觸和對沖透明的概率和風險,而不是接受保險公司不透明的定價。

然而,這個賽道目前二級市場上缺乏可投資的標的,只能等待某知名平台發幣,據傳其估值已達30億美元。

從另一個角度來看,這一輪的主線可能是"真實有收入有利潤且回購代幣"的項目,從這個標準來看,只有兩個代幣值得投資。

此外,在穩定幣/RWA領域,除了前面提到的幾個項目,某時間協議也值得關注。雖然之前認爲它可能不會發幣,但聽了最新一期播客後,覺得最終應該會發行代幣。

如果看好某公鏈是因爲其背後的投資方、創始人的執行力以及與各大DeFi藍籌和交易所的關係,那麼看好這個時間協議則是看中其背後服務百萬商家的ToB渠道,以及圈內最具技術實力和知名度的風投直接參與建設(而非僅僅投資)。

某交易平台的穩定幣"招商"大戰已經向市場證明了穩定幣除發行外,渠道的重要性。未來穩定幣公鏈格局可能是ToC和ToB雙雄並立的模式。