تراجع حصة BYD في السوق: تحول في هيكل سوق السيارات الكهربائية في الصين

في مواجهة الزخم القوي لزيادة المنافسين، فإن قائد صناعة السيارات الكهربائية في الصين، BYD، يواجه ضغطًا مزدوجًا يتمثل في تراجع حصته في السوق وانخفاض نسبة الأرباح. بعد قيود استراتيجية الخصم العدوانية، يتم تسريع إعادة تشكيل هيكل المنافسة في الصناعة.

تغيرات في هيكل سوق السيارات الكهربائية في الصين

صناعة السيارات الكهربائية في الصين تشهد تحولًا واضحًا في نمط المنافسة، حيث تجد شركة BYD المحدودة، القائد في السوق، صعوبة في الحفاظ على زخم النمو الذي كانت تتمتع به في السابق، بينما تبرز العديد من المنافسين الأصغر حجمًا بسرعة، وتستولي على حصص السوق.

وفقًا لأحدث البيانات، زادت مبيعات BYD في أغسطس بنسبة 0.1% فقط مقارنة بالعام السابق، وهو أداء بعيد عن التوقعات. وعلى النقيض من ذلك، ارتفعت مبيعات سيارات Geely بشكل كبير بنسبة 38% خلال نفس الفترة، وسجلت سيارات Leap Motor وNIO أعلى مستوى تاريخي في تسليمها الشهري. وما هو أكثر لفتًا للنظر هو أن مبيعات سيارات XPeng في أغسطس قد وصلت إلى أكثر من ثلاثة أضعاف مبيعات نفس الفترة من العام الماضي.

تحليل بيانات السوق وحصة السوق

تظهر الأداء السوقي لشركات تصنيع السيارات الكهربائية الرئيسية في شهر أغسطس اختلافات ملحوظة:

بي واي دي：

• انخفضت المبيعات المحلية في أغسطس بنحو 15٪ (بيانات بلومبرغ)
• انخفضت حصة السوق في يوليو إلى 14.4%
• حتى الآن ، بلغ إجمالي المبيعات حوالي 2.9 مليون وحدة في عام 2025
• الهدف السنوي للمبيعات هو 5.5 مليون وحدة (بما في ذلك 800 ألف وحدة مبيعات خارجية)

أداء المنافسين：

• ليونغ باو أوتو: سجلت مبيعات قياسية بلغت 57,066 وحدة في أغسطس، وبلغت المبيعات التراكمية لهذا العام نحو 329,000 وحدة
• سيارات شياو بنغ: في أغسطس، تم تسليم رقم قياسي بلغ 37,709 سيارة
• سيارات شاومي: في أغسطس تجاوزت المبيعات 30 ألف سيارة، ومن المتوقع أن تصل المبيعات التراكمية إلى حوالي 210 ألف سيارة في عام 2025
• جيلي للسيارات: أكملت 63.2% من هدفها لعام 2025، لتصبح أقوى منافس لبي واي دي.

وفقًا لبيانات سوق السيارات الكهربائية في الصين، لا تزال BYD متقدمة بشكل كبير على منافسيها في حجم التسليم المطلق (حيث تبلغ مبيعاتها حوالي عشرة أضعاف مبيعات Xpeng Motors وLi Auto)، لكن زخم النمو قد ضعف بشكل واضح. لقد وصلت نسبة تسرب سيارات Leap Motor إلى 1.7%، وهي تتقدم بثبات نحو هدف المبيعات بين 580,000 إلى 650,000 سيارة بحلول عام 2025.

تحديات استراتيجية BYD

حققت شركة BYD نجاحًا كبيرًا في السوق بفضل استراتيجيتها النشطة في تقديم الخصومات، مما مكنها من توسيع حصتها في السوق بسرعة. ومع ذلك، مع تزايد مخاوف الحكومة الصينية بشأن حروب الأسعار المدمرة، قامت الجهات المعنية بالضغط على شركات السيارات لوقف هذه الاستراتيجيات السعرية التي قد تهدد استقرار الصناعة.

هذا التعديل في السياسة أثر بشكل مباشر على استراتيجية تشغيل BYD، حيث انخفضت أرباح الشركة في الربع الثاني بنسبة 30%، مما أدى إلى انخفاض كبير في سعر سهمها، وتبخر حوالي 60 مليار دولار من قيمتها السوقية.

زيادة صعوبة تحقيق أهداف المبيعات

تواجه BYD ضغوطًا هائلة لتحقيق هدف المبيعات السنوي. لتحقيق هدف سنوي قدره 5.5 مليون سيارة، تحتاج BYD إلى تسليم أكثر من 2.6 مليون سيارة خلال الأشهر الأربعة الأخيرة من عام 2025، وهو رقم قريب من إجمالي مبيعاتها خلال الأشهر الثمانية الأولى.

يعتقد محللو السوق عمومًا أن BYD يصعب تحقيق أهدافها:

• توقع محللو بلومبرغ أن تكون المبيعات السنوية حوالي 4.9 مليون سيارة
• سانفورد بيرنشتاين يعطي توقعات أعلى قليلاً، تبلغ 5.1 مليون وحدة

تحليل اتجاهات هيكل المنافسة

تستمر سيارات شياو بينغ في الحصول على تفضيل المستهلكين بفضل تصميمها الذكي والمليء بالتكنولوجيا، بالإضافة إلى استراتيجيتها التي تشكل منافسة فعالة في الأسعار مع سيارات BYD و Geely. وهذا يعكس أن اهتمام المستهلكين في سوق السيارات الكهربائية في الصين بتقنية الذكاء والتمييز بين المنتجات في تزايد.

حققت سيارات لينجباو أداءً قويًا في السوق بعد استثمارات ستيلانتس، مما يعكس اعتراف ودعم رأس المال الدولي للقوى الناشئة في سوق السيارات الكهربائية في الصين. في الوقت نفسه، دخلت مجموعة شاومي، التي بدأت من الهواتف الذكية، مجال السيارات الكهربائية واستطاعت بفضل تأثير علامتها التجارية وقوتها التكنولوجية أن تحقق حصة سوقية ملحوظة في فترة قصيرة.

مع استمرار توسع سوق السيارات الكهربائية في الصين بحلول عام 2025، من المتوقع أن يصل حجم السوق إلى 557.4 مليار دولار، وستزداد المنافسة بين الشركات المصنعة، حيث قد تصبح الابتكارات التكنولوجية وتمايز المنتجات عوامل حاسمة في تشكيل مشهد السوق.