Скрытая бычья и медвежья дивергенция: как использовать ее в торговле криптовалютой?

Дивергенция - это паттерн на графиках цен криптовалют, указывающий на возможное изменение тренда. Классическая дивергенция обычно появляется в конце тренда, а скрытая - в конце консолидации.

Оба типа дивергенции часто встречаются на криптовалютных графиках. Внимательные трейдеры, способные их распознать, могут найти привлекательные возможности для входа в рынок.

Что такое дивергенция?

Дивергенция - это паттерн технического анализа на ценовых графиках, когда движение цены криптоактива не соответствует показаниям технического индикатора или другим рыночным данным. Дивергенция сигнализирует об ослаблении текущего тренда и возможной смене направления.

Дивергенция может указывать на вероятное повышение или понижение цены в ближайшем будущем. Бычья дивергенция сигнализирует о потенциальном росте цен, а медвежья - о возможном снижении.

При обнаружении бычьей дивергенции на торговых графиках, криптотрейдеры с короткими позициями обычно планируют их закрытие. Трейдеры без позиций или с длинными позициями готовятся открыть новые длинные позиции или увеличить существующие, так как бычья дивергенция может предвещать начало восходящего движения.

Существует два типа дивергенции, способных сигнализировать о приближении бычьего ралли. Регулярная или классическая дивергенция встречается чаще всего. Скрытую дивергенцию несколько сложнее обнаружить, но она может быть мощным сигналом разворота тренда.

Что такое регулярная или классическая дивергенция?

Регулярная дивергенция возникает, когда цена криптовалюты продолжает расти и формирует более высокие максимумы, в то время как индикатор образует более низкие максимумы.

На примере выше Bitcoin продолжает устанавливать новые ценовые максимумы. Однако индикатор RSI формирует серию более низких максимумов. Это медвежий сигнал, указывающий на ослабление рыночного импульса и возможную скорую смену тренда сверху вниз.

Аналогичная ситуация может наблюдаться и в противоположном направлении.

В приведенном примере Bitcoin переживает коррекцию и продолжает формировать более низкие минимумы цены. При этом индикатор MACD создает более высокие минимумы, сигнализируя об ослаблении нисходящего импульса и вероятном начале бычьего движения. В последующие пару недель Bitcoin действительно вырос примерно на 20%.

Что такое скрытая дивергенция?

Скрытая дивергенция образуется, когда цена криптовалюты достигает более высокого минимума, в то время как индикатор формирует более низкий минимум. Как правило, скрытую дивергенцию также можно классифицировать как бычью или медвежью.

Например, бычья скрытая дивергенция возникает во время коррекции восходящего тренда, когда цена актива достигает более высокого минимума. При этом осциллятор по-прежнему показывает более низкий минимум. Обычно это указывает на вероятное продолжение бычьего тренда и может сигнализировать трейдеру о необходимости фиксации прибыли.

Медвежья скрытая дивергенция, напротив, характеризуется формированием более низкого максимума цены при более высоком максимуме осциллятора. Это может сигнализировать о развороте тренда, при котором трейдеру следует как можно скорее ограничить убытки и рассмотреть возможность продажи.

На иллюстрации выше Ethereum консолидируется и начинает двигаться в боковом диапазоне, формируя более высокий ценовой минимум. В то же время стохастический индикатор указывает на более низкий минимум. Это признак бычьей скрытой дивергенции, сигнализирующей о вероятном начале восходящего движения. Действительно, в последующие недели Ethereum вырос почти на 90%.

Скрытая дивергенция также может указывать на углубление коррекции.

После слабого восстановления после майской коррекции 2021 года Ethereum формирует паттерн скрытой медвежьей дивергенции. Ethereum показывает более низкий ценовой максимум, а индикатор MACD - более высокий максимум. Это сигнализирует о возможном продолжении нисходящего тренда в ближайшем будущем. Вскоре после этого цена Ethereum действительно упала еще на 35%.

Когда применять обычную или скрытую дивергенцию

Разница между обычной и скрытой дивергенцией невелика.

Регулярная дивергенция обычно наблюдается в конце продолжительного тренда и сигнализирует о начале новой коррекционной фазы. Скрытая дивергенция чаще встречается в конце фазы консолидации и указывает на вероятное завершение консолидации в пользу направления первоначального тренда.

Таким образом, обычная дивергенция используется в конце длительного тренда, а скрытая - в конце периода консолидации.

В чем особенность скрытой дивергенции?

Скрытая дивергенция отличается от обычной расположением паттерна. Скрытая дивергенция, как правило, формируется в рамках существующего тренда. Она сигнализирует о завершении фазы консолидации в рамках более крупного тренда. Название “скрытая” она получила потому, что неопытному глазу ее не так просто заметить.

На графике выше мы видим сильный восходящий тренд цены Bitcoin. В середине этого восходящего движения наблюдаются два случая бычьей скрытой дивергенции. Первый появляется 4 февраля 2021 года. Индикатор RSI формирует более низкий минимум, в то время как цена Bitcoin создает более высокий минимум. Это сигнализирует о завершении небольшой консолидации и продолжении роста Bitcoin.

Затем между 10 и 14 февраля происходит еще одна консолидация. И снова RSI формирует более низкий минимум, тогда как цена Bitcoin создает более высокий минимум. Эта скрытая дивергенция указывает на окончание краткосрочной коррекции и дальнейший рост Bitcoin.

По мере ослабления тренда появляется регулярная медвежья дивергенция, сигнализирующая о возможном скором развороте вниз. Начиная с 19-21 февраля, цена Bitcoin достигает серии более высоких максимумов. Однако RSI в это же время указывает на более низкие максимумы, что предполагает слабость импульса и неизбежность разворота. Впоследствии Bitcoin действительно корректируется на 25% вниз.

Скрытая дивергенция может проявляться как в бычьем, так и в медвежьем направлении. Приведенные выше примеры с Bitcoin отлично иллюстрируют бычью скрытую дивергенцию.

Опытный трейдер также может использовать скрытую медвежью дивергенцию, чтобы определить вероятность продолжения нисходящего движения. Это особенно полезно во время коррекций на криптовалютных рынках, когда среднестатистический трейдер не уверен в глубине возможного падения.

На графике выше, когда Bitcoin корректируется вниз во второй половине марта 2021 года, формируется медвежья скрытая дивергенция. На графике виден более высокий максимум RSI, в то время как цена Bitcoin за тот же период образует более низкий максимум. Это признак вероятных дальнейших потерь. Вскоре после этого цена Bitcoin действительно упала примерно на 12% за два дня.

Как выявить скрытую дивергенцию

Обнаружить скрытую дивергенцию неподготовленному трейдеру может быть непросто. Однако с практикой вы сможете научиться распознавать дивергенцию и использовать ее в своих торговых стратегиях. Скрытые и регулярные дивергенции можно обнаружить на всех таймфреймах криптовалютных графиков, что дает множество возможностей для тренировки навыка их выявления.

Важным компонентом для определения дивергенции является использование технического индикатора. Большинство осцилляторов (индикаторов) подойдут для этой цели. Однако помните, что добавление большего количества осцилляторов на график не обязательно приведет к более надежному сигналу. Выберите осциллятор или графический инструмент, с которым вам удобнее всего работать. Независимо от выбранного индикатора, один и тот же инструмент может помочь вам выявить как регулярную, так и скрытую дивергенцию.

В нескольких примерах выше мы использовали RSI. В следующих примерах мы продемонстрируем использование стохастического осциллятора и MACD - двух других распространенных инструментов для обнаружения дивергенций.

Скрытая дивергенция с использованием MACD

Начнем с индикатора MACD, который, как вы помните, состоит из трех компонентов:

1. Линия MACD
2. Сигнальная линия MACD
3. Гистограмма

При использовании MACD для выявления дивергенций вы можете использовать любой из этих трех компонентов. Нет необходимости задействовать все три для обнаружения расхождений. В этих примерах мы сосредоточимся на линии MACD. Рекомендуется сделать линию MACD на графике более толстой для удобства визуального восприятия.

Далее определите направление тренда. Если тренд восходящий, мы будем искать бычью скрытую дивергенцию, что означает, что линия MACD будет показывать более низкий минимум, а цена - более высокий минимум. Если тренд нисходящий, ищите скрытую медвежью дивергенцию, когда линия MACD показывает более высокий максимум, а цена формирует более низкий максимум.

Вот пример часового ценового графика за март 2021 года. После достижения дна 25 марта Bitcoin начал расти. Консолидация происходит 27-28 марта. 28 марта линия MACD показывает более низкие минимумы по сравнению со значением 27 марта, в то время как цена Bitcoin находится выше. Это может сигнализировать о подготовке к очередному подъему. По завершении консолидации Bitcoin действительно вырос примерно на 9% в течение следующих двух дней.

Выявление скрытой дивергенции с помощью стохастического осциллятора

Стохастический осциллятор (в некоторых торговых платформах называемый медленным стохастиком) - это осциллятор с тремя входными параметрами, который отображает две линии. Обычно используются значения 15-5-5, хотя настройки 14-3-3 также могут быть полезны.

Рекомендуется сделать линию %K более толстой для удобства визуального анализа на графиках.

На примере выше мы видим, как Ethereum демонстрирует нисходящий тренд на часовом графике в июне 2021 года. С 15 по 17 июня наблюдается скрытая медвежья дивергенция, поскольку стохастический осциллятор формирует более высокий максимум, в то время как Ethereum образует более низкий максимум.

Этот паттерн предполагает вероятность продолжения нисходящего движения.