Huione desencadeia uma corrida ao banco! O grupo Taizi foi alvo de uma retenção de 14,4 bilhões de BTC pelos EUA, e o império da lavagem de dinheiro no Camboja entra em colapso.

Várias filiais do grupo Huione (Huai Wang Group) no Camboja estão atualmente enfrentando grandes filas para retiradas, suspeitando-se de uma corrida ao banco. O número de pessoas nas filas para saque nas várias filiais do Huione em Phnom Penh e Sihanoukville varia de algumas dezenas a mais de uma centena, com as filas se estendendo para fora dos estabelecimentos. Esta corrida ao banco é originada pela sanção imposta pelos Estados Unidos ao presidente do grupo BCH, Chen Zhi.

Explosão de corrida ao banco em Sihanoukville, com centenas de pessoas em fila do lado de fora

（fonte：X）

No dia 17 de outubro, várias filiais do grupo Huione no Camboja apresentaram uma cena anômala. Em Phnom Penh e Sihanoukville, o número de pessoas na fila para saque variava de dezenas a centenas, com filas se estendendo para fora dos pontos de atendimento. Fotos do local mostravam muitos usuários com expressões ansiosas, alguns esperando sob o sol escaldante por horas sem conseguir completar o saque. Esse tipo de cena normalmente marca o surgimento de uma crise de confiança na história financeira, quando os usuários acreditam coletivamente que as instituições financeiras podem estar à beira da falência ou que os fundos foram congelados, levando à corrida ao banco.

O grupo Huione possui uma extensa rede de filiais no Camboja, abrangendo principais cidades e zonas econômicas especiais como Phnom Penh, Sihanoukville e Poipet. Essas filiais não atendem apenas os locais cambojanos, mas também servem como pontos de transferência de fundos para muitos cidadãos chineses e profissionais de fraudes online. As atividades de lavagem de dinheiro no Camboja há muito dependem da rede de pagamentos da Huione, e o Huione Pay foi uma das maiores plataformas de pagamento de terceiros no Camboja.

A escala da corrida ao banco desta vez demonstra a gravidade da situação. O funcionamento normal das instituições financeiras depende do sistema de reservas de depósitos, que retém apenas uma parte dos depósitos como reservas, enquanto o restante é utilizado para empréstimos ou investimentos. Quando um grande número de usuários retira dinheiro ao mesmo tempo, as reservas podem se esgotar rapidamente, levando a dificuldades de pagamento ou até falência. A longa fila de centenas de pessoas do lado de fora da filial da Huione demonstra que a confiança dos usuários no grupo foi seriamente abalada.

Rumores de mercado afirmam que as sanções irão afetar os ativos da Huione, incluindo o congelamento de contas bancárias, a apreensão de ativos criptográficos e o corte de canais de pagamento transfronteiriços. Para os usuários que dependem da Huione para transferências de fundos, isso significa que o dinheiro pode ficar preso dentro do sistema e não poderá ser retirado. A ansiedade está se espalhando rapidamente nas redes sociais, levando mais usuários a correrem para os balcões para retirar dinheiro, formando uma típica corrida ao banco.

O grupo Huione ainda não emitiu um comunicado oficial sobre a corrida ao banco, e este silêncio agravou ainda mais o pânico no mercado. Em uma crise financeira, a comunicação oportuna e transparente é a chave para estabilizar a confiança, e o silêncio da Huione pode ser interpretado como uma incapacidade de lidar com a situação ou que a situação é mais grave do que o esperado.

Chen Zhi e o grupo BCH enfrentam sanções abrangentes em 146 alvos

A corrida ao banco da Huione desta vez vem da sanção imposta pelos Estados Unidos ao presidente do Prince Group, Chen Zhi. O Escritório de Controle de Ativos Estrangeiros dos EUA (OFAC) impôs sanções abrangentes a 146 alvos dentro da organização criminosa transnacional do Prince Group (Prince Group TCO), que tem sede no Camboja e é liderada por Chen Zhi, que opera um império criminoso transnacional por meio de fraudes de investimento online direcionadas aos Estados Unidos e a outras regiões do mundo.

146 alvos de grande escala são extremamente raros na história das sanções da OFAC, mostrando que a rede criminosa do grupo BCH é extremamente grande e complexa. Esses alvos podem incluir indivíduos, entidades corporativas, contas bancárias, endereços de carteiras de criptomoedas, entre outros. Sanções abrangentes significam que qualquer indivíduo ou entidade americana é proibida de negociar com esses alvos, e os infratores enfrentarão acusações criminais. Mais importante ainda, as instituições financeiras internacionais, para evitar riscos de sanções secundárias, geralmente também cortam proativamente as relações com os alvos sancionados.

O grupo 太子 está a operar um império de lavagem de dinheiro no Camboja através de fraudes do tipo “corrida ao banco”. A “corrida ao banco” é uma fraude de investimento cuidadosamente elaborada, na qual os golpistas estabelecem uma ligação emocional com as vítimas através de plataformas sociais, induzindo-as gradualmente a investir em criptomoedas falsas ou plataformas de câmbio, acabando por desaparecer com os fundos. Este tipo de fraude causou perdas globais de centenas de bilhões de dólares entre 2020 e 2025, com vítimas em locais como os Estados Unidos, Europa e Ásia.

Chen Zhi, como presidente do grupo BCH, foi acusado de liderar esta rede criminosa multinacional. As investigações das autoridades de aplicação da lei dos EUA mostram que o grupo BCH não apenas opera plataformas de fraude, mas também estabeleceu uma cadeia completa de lavagem de dinheiro. Os fundos obtidos com fraudes são convertidos em criptomoedas através de plataformas de pagamento como Huione Pay, e em seguida, através de complexas transações em cadeia, confundem a origem dos fundos, sendo finalmente trocados por moeda fiduciária ou investidos em imóveis, cassinos e outras indústrias físicas no Camboja. A integridade e escala desta cadeia industrial fazem do grupo BCH uma das maiores organizações de lavagem de dinheiro do Camboja no mundo.

O grupo Huione desempenha um papel crucial nesta rede. Como a maior plataforma de pagamento de terceiros no Camboja, o Huione Pay processa um grande volume de fluxos de fundos transfronteiriços, dos quais uma parte considerável vem de atividades fraudulentas. Em março de 2025, a licença bancária do Huione Pay foi revogada pelo Banco Nacional do Camboja, com a justificativa oficial de violação das regulamentações contra a lavagem de dinheiro e de não ter implementado adequadamente os procedimentos KYC (Conheça seu Cliente). Esta revogação de licença gerou uma pequena corrida ao banco, mas em uma escala menor do que a atual.

120 bilhões de dólares em BTC confiscados, 24 bilhões foram transferidos novamente

No dia 14 de outubro, o Departamento de Justiça dos EUA buscou confiscar 127.271 bitcoins, no valor de cerca de 12 bilhões de dólares, relacionados a uma fraude multinacional de “esquema de matar porco” operada por Chen Zhi. Este é um dos maiores casos de apreensão de criptomoeda única na história dos EUA, apenas atrás do Silk Road e do hack da Bitfinex. Os 127.271 BTC representam cerca de 0,6% do suprimento total de bitcoins, e seu impacto no mercado não pode ser subestimado.

O que é ainda mais chocante são os desenvolvimentos subsequentes. No dia 16 de outubro, 2,4 bilhões de dólares em Bitcoin foram novamente transferidos da carteira associada a Chen Zhi, após a divulgação anterior da apreensão do Bitcoin, o que significa que o governo dos EUA pode ter apreendido mais 2,4 bilhões de dólares em Bitcoin de Chen Zhi. As duas apreensões somam cerca de 14,4 bilhões de dólares, tornando o caso de Chen Zhi a maior ação de aplicação da lei na história das criptomoedas.

Como é que esses BTC são rastreados e apreendidos? As autoridades de aplicação da lei dos EUA utilizam ferramentas de análise de blockchain como a Chainalysis e a Elliptic para rastrear o caminho completo dos fundos fraudulentos desde as carteiras das vítimas até os misturadores, exchanges e o destino final. Embora as transações em Bitcoin sejam anônimas, a transparência da blockchain permite que o fluxo de fundos seja rastreado. Uma vez que o endereço da carteira controlada por Chen Zhi é identificado, as autoridades de aplicação da lei podem obter o controle dos ativos através de cooperação internacional ou meios técnicos (como a apreensão das chaves privadas).

A segunda transferência de 2,4 bilhões de dólares levantou várias especulações. Pode ser que o governo dos EUA esteja transferindo o BTC apreendido para uma carteira fria mais segura, ou que as autoridades tenham descoberto uma carteira controlada por Chen Zhi que não havia sido divulgada anteriormente. De qualquer forma, isso mostra que a investigação ainda está se aprofundando e que o tamanho dos ativos criptográficos de Chen Zhi pode ser muito maior do que a estimativa inicial.

O impacto sobre a Huione é catastrófico. Se os ativos de Chen Zhi, como controlador real, forem amplamente apreendidos, a capacidade de pagamento do grupo Huione será seriamente questionada. Os usuários temem que seus fundos na Huione possam ser congelados ou não possam ser retirados, e esse pânico desencadeou diretamente a corrida ao banco de 17 de outubro.

História de Lavagem de Dinheiro da Huione e a Repressão Internacional

O grupo Huione (Grupo Huiwang) tem enfrentado pressão regulatória internacional devido a alegações de lavagem de dinheiro no Camboja, fraudes online (como o “esquema do porco”), e transações ilegais nos últimos anos. Em março de 2025, a licença bancária da sua plataforma de pagamento Huione Pay foi revogada pelo Banco Nacional do Camboja, resultando em dificuldades para a retirada dos fundos dos usuários, o que provocou uma grande corrida ao banco. Esta revogação de licença é uma ação do governo cambojano sob pressão internacional, mostrando que até mesmo dentro do Camboja, as atividades ilegais da Huione não podem mais ser toleradas.

O Departamento do Tesouro dos EUA, por meio da Rede de Combate a Crimes Financeiros (FinCEN), propôs, no primeiro semestre deste ano, proibir o Huione Group de acessar o sistema financeiro dos EUA. Se esta proposta for implementada oficialmente, cortará todas as ligações do Huione com o sistema de compensação em dólares, incluindo transferências SWIFT, serviços de bancos correspondentes e transações de criptomoedas denominadas em dólares. Para o Huione, que depende da transferência de fundos transfronteiriços, isso equivale a uma pena de morte financeira.

O problema da lavagem de dinheiro no Camboja existe há muito tempo. O ambiente regulatório relaxado do país, a indústria de jogo subterrâneo desenvolvida e os estreitos laços econômicos com a China fazem dele um local ideal para a lavagem de dinheiro transnacional. O grupo Huione aproveitou esse ambiente para estabelecer uma vasta rede de lavagem de dinheiro, com alvos que incluem grupos de fraude, casas de câmbio clandestinas e até mesmo funcionários corruptos. As 146 sanções direcionadas dos EUA tentam, na verdade, desmantelar todo o ecossistema de lavagem de dinheiro do Camboja.

Os efeitos em cadeia das sanções da OFAC estão se tornando evidentes. Bancos internacionais estão cortando laços com a Huione, as exchanges de criptomoedas começaram a congelar contas associadas ao grupo BCH, e as empresas parceiras locais no Camboja também estão se distanciando. Essa repressão abrangente deixou as operações comerciais da Huione paralisadas, e a corrida ao banco tornou-se um resultado inevitável. Para os usuários que mantêm fundos na Huione, a melhor estratégia atualmente é retirar os fundos o mais rápido possível; essa agregação de escolhas racionais individuais está acelerando o colapso da Huione.