التحليل الفني في عمق تفسير الانحرافات السفلية والعلوية

في التحليل الفني، يُعتبر “الانحراف القاع” و “الانحراف القمة” من المفاهيم المهمة. يتم الحكم عليها عادةً باستخدام مؤشرات مثل RSI و MACD، وقد تشير إلى احتمال انعكاس الاتجاه في السوق.

تعريف الانحراف الصعودي (Bullish Divergence) والانحراف الهبوطي (Bearish Divergence)

الانعكاس الاتجاه (Bullish Divergence)

التعريف: ظاهرة تتجلى عندما ينخفض السعر في اتجاه هبوطي ويحقق أدنى مستوى جديد، بينما لا تقوم المؤشرات الفنية (RSI، MACD، إلخ) بتحديث أدنى مستوى جديد وتظهر اتجاهًا صعوديًا.

تقاطع القمة (الانحراف الهبوطي)

تعريف: ظاهرة تحدث عندما يرتفع السعر في اتجاه صعودي ويحقق قمم جديدة، بينما لا تقوم المؤشرات الفنية (RSI، MACD، إلخ) بتحديث قمم جديدة، مما يدل على اتجاه هابط.

النقاط الرئيسية للانحراف

1. موضوع الملاحظة:

   • تباعد القمة: مفيد في تحديد مخاطر التصحيح في منطقة الأسعار العالية
   • الانحراف السعري: مفيد في تحديد فرص الارتداد في منطقة الأسعار المنخفضة

2. المؤشرات المعمول بها:

   • RSI، MACD، ستوكاستيك وغيرها شائعة
   • هناك اختلافات طفيفة في إشارات التباين حسب المؤشرات، لكن المنطق الأساسي مشابه

3. قوة الإشارة:

   • مرتبط بمدى تقلب الأسعار ودرجات تباعد المؤشرات
   • تشير الانحرافات في مناطق الشراء المفرط والبيع المفرط إلى أنها تميل إلى أن تكون إشارات أقوى وأكثر فعالية

التحليل العملي للانحراف

مثال على تحليل الانحراف باستخدام RSI

1. تحديد تباعد RSI السفلي:

   • تأكيد القيعان المتتالية في مخطط الأسعار
   • تأكيد الاتجاه الصاعد على RSI خلال نفس الفترة
   • ظهور RSI في منطقة البيع المفرط تحت 30 يكون أكثر موثوقية

2. تحديد انحراف قمة RSI:

   • تأكيد القيم العالية المتتالية في مخطط الأسعار
   • تأكيد الاتجاه النزولي على RSI خلال نفس الفترة
   • حدوثه في منطقة الشراء المفرط فوق 70 RSI أكثر موثوقية

تحليل الانحراف باستخدام MACD

1. MACD الانحراف السعري:

   • عند تحديث سعر أدنى جديد، يرتفع هيستوجرام MACD
   • يميل خط MACD إلى تجاوز خط الإشارة

2. MACD تباعد القمة:

   • عند تحديث السعر لأعلى مستوى جديد، يكون MACD Histogram في انخفاض
   • يميل خط MACD إلى اختراق خط الإشارة من الأسفل

نقاط يجب مراعاتها عند استخدام الانحراف

• أهمية التأكيد: يعتبر التباين إشارة انعكاس، ولكنه ليس تأكيدًا على تغيير الاتجاه. من المهم التأكيد من خلال الجمع بينه وبين مؤشرات أخرى مثل المتوسطات المتحركة وحجم التداول.

• تحليل متعدد الأطر الزمنية: من خلال التحقق من التباعد في الرسوم البيانية قصيرة وطويلة الأجل، قد تتمكن من الحصول على إشارات أكثر موثوقية.

• احتمالية الإشارات الكاذبة: من المستحسن أن يتم الحكم على الإشارات، خاصة في الأسواق المتراوحة، بمرافقة خطوط الدعم والمقاومة وأنماط الرسم البياني.

• إدارة المخاطر： حتى مع إشارات تباعد واضحة، من الضروري دائمًا تحديد وقف الخسارة وإدارة المخاطر المحتملة.

الاستنتاج

تشير التباينات السفلية والتباينات العلوية إلى تقديم رؤى قيمة في التحليل الفني، ولكن من المهم استخدامها كجزء من تحليل السوق الشامل وليس بمفردها. من خلال الجمع بين الأحكام الدقيقة وإدارة المخاطر المناسبة، يصبح من الممكن بناء استراتيجيات تداول أكثر فعالية.

ملاحظة: هذه المقالة مقدمة لأغراض تعليمية فقط، ولا تهدف إلى تقديم نصيحة استثمارية محددة. يجب أن يتم اتخاذ قرارات الاستثمار على مسؤوليتك الخاصة.