لقد كنت أتابع عن كثب تحركات استثمار وارن بافيت في سوق الأسهم اليابانية. كمتداول صغير، من الرائع والمثير للفضول أن أرى "إله الأسهم" يراهن بقوة على السوق الياباني، مما يثير تساؤلاتي.

بايفيت لا يكتفي بزيادة حصته في أكبر خمسة شركات تجارية في اليابان، بل أبدى بوضوح نيته في الاحتفاظ بهذه الأسهم لمدة تصل إلى 50 إلى 60 عامًا، وقد لا يبيعها أبدًا. هذه العقلية الاستثمارية طويلة الأجل تجعلني أتأمل في سلوكياتي المتعلقة بالتداول المتكرر.

من المثير للاهتمام أن حصة بافيت في شركة ميتسوبيشي التجارية قد تجاوزت 10٪، بينما زاد أيضًا من حصته في شركة ميتسوي للموارد. لا بد أن وراء هذه العمليات الكبيرة معنى عميق. أعتقد أنه ربما أعجب بنموذج إدارة الشركات اليابانية المستقر والعائدات الكبيرة للمساهمين. لكن السبب الأعمق قد يكون أن بافيت رأى القيمة التي تجاهلها السوق لفترة طويلة.

الأكثر إثارة للدهشة هو أنه حتى إذا كان من المحتمل أن يقوم البنك المركزي الياباني برفع أسعار الفائدة في المستقبل، فإن وارن بافيت لا يزال مصمماً على عدم بيع هذه الأسهم. إن هذا الموقف الثابت في وجه عدم اليقين في السوق يتناقض بشكل حاد مع أولئك المستثمرين الذين يتلاعبون بالرياح.

لقد لاحظت أنه استفاد بذكاء من ميزة انخفاض أسعار الفائدة في الين الياباني، حيث اقترض 90 مليار ين ياباني للاستثمار في هذه المشروعات، مما جنبه مخاطر سعر الصرف واستفاد بالكامل من بيئة أسعار الفائدة المنخفضة الفريدة في اليابان. إن براعة هذه الترتيبات المالية مثيرة للإعجاب حقًا.

على الرغم من أنني لا أملك القوة المالية والرؤية مثل بافيت، إلا أن فلسفته في الاستثمار على المدى الطويل تستحق بالفعل الاقتداء بها. فقط، هل يمكننا نحن المستثمرين الصغار حقًا أن نصمد لمدة 50 عامًا دون بيع أي سهم؟ أخشى أن يكون ذلك صعبًا. فبعد كل شيء، هناك الكثير من الإغراءات في السوق، والصبر دائمًا قليل جدًا.

قصة استثمار بافيت في اليابان قد تكون انتقادًا صامتًا لثقافة الاستثمار السريعة اليوم.

ماذا يمكن أن نتعلم نحن المستثمرون العاديون من ذلك؟