ما هي فخ الثيران وكيف يمكن التعرف عليها؟

1. تعريف فخ الثيران في التداول

في التداول، يحدث فخ الثيران عندما يشتري المتداولون أصلًا معتقدين أن سعره سيستمر في الارتفاع، فقط ليشهدوا كيف ينخفض بشكل كبير بعد الوصول إلى قمم جديدة.

تحدث فخ الثيران خلال فترات عدم اليقين في السوق أو عندما تنتشر معلومات خاطئة حول أصل معين. يُطلق عليه "فخ" الثيران لأن المتداولين غير ذوي الخبرة يُقادون إلى الاعتقاد بأن الأصل الذي ينخفض في الواقع يرتفع. يمكن أن تؤدي هذه الإحساس الزائف بالأمان إلى خسائر كبيرة.

عندما يشتبه في وجود فخ الثيران، يجب على المتداولين الخروج على الفور من الصفقة أو فتح مركز قصير. تعتبر أوامر وقف الخسارة مفيدة جدًا في هذه الحالات، خاصة إذا تحرك السوق بسرعة، لتجنب الانجراف بالعواطف.

كما هو الحال مع العديد من جوانب التداول، قد يكون من الصعب تحديد الفخاخ الثيران. ومع ذلك، فإن أفضل طريقة لتجنبها هي الانتباه إلى إشارات التحذير - مثل الاختراقات بحجم منخفض - مسبقًا.

2. كيفية عمل فخ الثيران

فخ الثيران يمكن أن يكون له عواقب وخيمة على من يشترون خلال عكس متصور.

لنتخيل أنك تقوم بتحليل الرسم البياني لأصل في اتجاه هابط. بعد فترة من الوقت، يصل السعر إلى نقطة يبدأ فيها بالتحرك بشكل جانبي ضمن ما يُسمى "نطاق".

خلال هذه الفترة، فإن الصاعدين والنازلين في حرب بينما يحاولون دفع السعر في اتجاهات متقابلة. يحاول النازلون دفع السعر نحو أدنى مستويات جديدة، بينما يحاول الصاعدين الحفاظ على السعر في ارتفاع.

في مرحلة ما، عندما يحقق الدببة انتصارا، ينكسر السعر تحت ذلك النطاق وينخفض نحو أدنى جديد. ومع ذلك، justo عندما بدا أن الاتجاه الهبوطي على وشك استئنافه، يعود الثيران ويدفعون السعر مرة أخرى إلى القمم السابقة.

يرى العديد من المتداولين أن هذا يمثل عودة صاعدة ويبدؤون في الشراء، معتقدين أن الاتجاه الهبوطي قد انتهى. للأسف، غالبًا ما تكون هذه مجرد حركة مؤقتة وتستأنف الأسعار بسرعة اتجاهها الهبوطي، مما يؤدي إلى خسائر كبيرة لأولئك الذين اشتروا بالقرب من القمة.

ماذا يعني فخ الثيران في سوق العملات المشفرة؟

تُعرف أيضًا باسم "ارتداد القط الميت"، تحدث الفخاخ الثيران بشكل متكرر في العملات المشفرة بسبب سرعة الانتعاشات.

في العملات المشفرة، تعمل فخ الثيران بنفس الطريقة كما في أي سوق آخر. على سبيل المثال، إذا كان سعر عملة بديلة يرتفع باستمرار خلال الأيام القليلة الماضية، يمكنك أن تعتقد أنه سيستمر في الارتفاع. تشتري بعضًا وتنتظر أن يرتفع السعر لتبيع وتحصل على ربح.

ومع ذلك، على عكس المتوقع، تجد نفسك في موقف خاسر. تلاحظ اتجاهًا هابطًا ثم تنتظر انعكاسًا صاعدًا، اللحظة التي يمكنك فيها شراء الانخفاض معتقدًا أنك تكتسب أصلًا بسعر معقول. يظهر الفخ عندما يتراجع السعر ويعود إلى الاتجاه الهابط.

دور علم النفس في فخ الثيران

يلاحق الصاعدون ويستفيدون من الزخم، وكل شيء يسير على ما يرام حتى يعود السوق الهابط التالي.

عندما يحدث ذلك، يمكن أن يقعوا في فخ هابط ويغلقوا مركزهم بخسائر. يمكن أن يقع المستثمرون المعتادون على التداول في الأسواق الصاعدة في فخ شراء المرتفع وبيع المنخفض بسبب عقلية أحادية الاتجاه (strictly bearish or bullish). يوصي الخبراء بامتلاك عقلية ثنائية الاتجاه لتحقيق النجاح في كل من الأسواق الصاعدة والهابطة، حيث يتيح ذلك تحقيق فوائد أكبر في الاتجاهات على المدى الطويل.

من الذي يستخدم فخ الثيران؟

تستخدم الفخاخ الثيران من قبل المتداولين اليوميين والمستثمرين على المدى الطويل لاستغلال المشاركين في السوق الغافلين.

بالنسبة لمتداولي اليوم، يمكن أن يكون فخ الثيران فرصة لفتح مراكز بيع على قيمة عندما ترتد إلى أعلى مستوياتها السابقة. ثم سيستأنف السعر اتجاهه الهبوطي، مما يولد أرباحًا للمتداول.

بالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل، يمكن أن تكون فخ الثيران فرصة لشراء قيمة بسعر أقل خلال تصحيح بعد ارتفاع. بعد ذلك، يمكنهم البقاء آمنين للاتجاه الصاعد التالي.

3. أسباب فخ الثيران

تؤدي العديد من العوامل إلى فخ الثيران، ومن أكثرها شيوعًا نقص الشراء في ارتفاع نحو القمم السابقة.

حجم شراء ضعيف يشير إلى أنه لا يوجد الكثير من الاهتمام في قيمة معينة بسعر منخفض وأن الصاعدين ليسوا كافيين لدفع السعر أعلى.

سبب شائع آخر للفخ الثيران هو الاختراقات الكاذبة لأنماط التوحيد. السعر يكسر نطاقًا للأعلى لكن سرعان ما يتراجع ويستأنف اتجاهه الهبوطي.

4. كيفية التعرف على فخ الثيران

فيما يلي، كيفية اكتشاف فخ الثيران مع بعض الإشارات الكاشفة:

انحراف RSI

يمكن أن يشير ارتفاع RSI إلى فخ الثيران أو فخ الدببة.

يمكن استخدام حساب مؤشر القوة النسبية (RSI) لتحديد الفخاخ الصاعدة أو الهابطة المحتملة. مؤشر القوة النسبية هو مؤشر تقني يمكن أن يساعد في تحديد ما إذا كان أحد الأصول المشفرة في حالة تشبع شرائي أو تشبع بيعي أو لا أحدهما.

في سياق فخ الثيران المحتمل، يشير RSI المرتفع وظروف الشراء المفرط إلى زيادة ضغط البيع. المتداولون متحمسون لتحقيق أرباحهم ومن المحتمل أن يغلقوا مراكزهم في أي لحظة. لذلك، قد لا تشير الاختراق الأول والاتجاه الصاعد إلى زيادات مستمرة في الأسعار.

ربح حجم غير كافٍ

عندما يكسر السوق للأعلى، يجب أن يزيد الحجم بشكل كبير مع شراء المزيد من الأشخاص بينما يرتفع سعر القيمة.

إذا كان هناك القليل أو لا يوجد زيادة في الحجم أثناء الاختراق، فهذا يدل على أنه ليس هناك الكثير من الاهتمام بالقيمة عند هذا السعر وأن الارتفاع قد لا يكون مستدامًا.

قد تعود الزيادات في الأسعار دون زيادة كبيرة في الحجم أيضًا إلى الروبوتات والمتداولين الأفراد الذين يتنافسون على المراكز.

نقص في الزخم

عندما تشهد الأسهم انخفاضًا كبيرًا أو فجوة مع شمعة حمراء ضخمة، ولكنها ترتد بعد ذلك بشكل متواضع جدًا، فهذا يدل على فخ الثيران.

الاتجاه الطبيعي للسوق هو التحرك في دورات. عندما يصل إلى قمة دورة، يكون عادة فترة من التوحيد بينما يتصارع الثيران والدببة من أجل السيطرة.

يمكن اعتبار هذا النقص في الزخم علامة تحذيرية مبكرة على أن السوق على وشك تغيير الاتجاه.

نقص في كسر الاتجاه

تُمثل انخفاض الأسعار من خلال سلسلة من الأدنى الأدنى والأعلى الأدنى.

توجهات أسعار الأسهم لا تتغير دائمًا عندما يحدث تقدم. طالما أن السعر لا يرتفع أكثر من القمم المنخفضة الأخيرة، فإن الاتجاه الهبوطي يبقى سليمًا.

عدم التأكيد هو أحد الأخطاء الأكثر شيوعًا التي يرتكبها أولئك الذين يقعون في فخ الثيران. ينبغي عليهم الشك، لأنه إذا لم يتجاوز الحد الأقصى الحالي الحد الأقصى السابق، فإنه يكون في اتجاه هبوطي أو في نطاق.

غالبًا ما يُعتبر هذا "أرضًا بلا صاحب" وأحد أسوأ الأماكن للبدء في الشراء ما لم يكن لديك سبب وجيه للقيام بذلك.

على الرغم من أن بعض المتداولين قد يشعرون بخيبة أمل من ذلك، إلا أن معظمهم يكون أفضل حالًا إذا انتظروا التأكيد وقاموا بالشراء بسعر أعلى بدلاً من محاولة "الدخول مبكرًا" والوقوع في الفخ.

إعادة اختبار مستويات المقاومة

علامة أولى على فخ الثيران وشيك هي دفعة قوية صاعدة على المدى الطويل، ولكن رد فعل سريع على مناطق مقاومة محددة.

عندما يتم تحديد سهم في اتجاه صاعد قوي مع ضغط هبوطي قليل، فهذا يعني أن المشترين يضخون كل مواردهم فيه.

ومع ذلك، عندما يصلون إلى مستوى مقاومة لا يريدون اختراقه أو يخافون من ذلك، غالبًا ما سينعكس السعر قبل أن يتحرك أعلى.

شمعة صاعدة مشبوهة ضخمة

في المراحل النهائية من فخ، عادة ما تحتل شمعة صاعدة ضخمة الجزء الأكبر من الشمعة التي على اليسار مباشرة.

هذا عادة ما يكون جهدًا أخيرًا من قبل الصاعدين للسيطرة على السوق قبل أن ينقلب السعر. يمكن أن يحدث أيضًا لعدة أسباب أخرى:

• اللاعبون الكبار يدفعون عمدًا الأسعار إلى الأعلى لجذب المشترين غير المدركين.
• يعتقد المستثمرون الجدد أنه حدث اختراق وبدأوا في الشراء مرة أخرى.
• البائعون يسمحون عمدًا للمشترين بالسيطرة على السوق على المدى القصير من خلال السماح بقبول أوامر البيع المحددة فوق منطقة المقاومة.

تشكيل النطاق

الخاصية النهائية لتكوين فخ الثيران هي أنها تخلق نمط نوع نطاق في مستوى المقاومة.

عندما يتحرك سعر الأصل ضمن نطاق معين، يقال إنه يرتد بين مستويات الدعم والمقاومة.

نظرًا لأن السوق لا يزال قد يكون في حالة تحقيق قمم أعلى ولكن أصغر، فقد لا يكون النطاق مثاليًا، خاصة في الطرف العلوي. ومع ذلك، فإن بداية فخ الثيران مرئية عندما تتشكل الشمعة الكبيرة المذكورة أعلاه وتغلق خارج هذا النطاق.