استخدام تراجع السعر (Pullback) في التداول

مقدمة في التحليل الفني

عالم التداول مليء بالأدوات والمؤشرات للتحليل الفني (AT) التي يستخدمها المتداولون لمحاولة التنبؤ بالحركات المستقبلية للأسعار. من بين هذه الأدوات توجد أطر كاملة لتحليل السوق مثل طريقة وايكوف، نظرية موجات إليوت أو نظرية داو. توجد أيضًا مؤشرات أخرى مثل المتوسطات المتحركة، مؤشر القوة النسبية (RSI)، RSI العشوائي، نطاقات بولينجر، سحب إيشيموكو، SAR البارابولي و MACD.

أداة اكتسبت شعبية بين الآلاف من المتداولين في أسواق الأسهم والعملات الأجنبية والعملات المشفرة هي تصحيح فيبوناتشي. تكمن جاذبيتها في أنها تستند إلى تسلسل فيبوناتشي، الذي تم اكتشافه منذ أكثر من سبعة قرون.

في هذه المقالة، سوف نستكشف ما هو تصحيح فيبوناتشي وكيف يمكن تطبيقه لتحديد مستويات مهمة على مخطط الأسعار.

فهم تصحيح فيبوناتشي

تصحيح فيبوناتشي هو أداة يستخدمها المحللون الفنيون والمتداولون لمحاولة توقع مناطق الاهتمام في الرسم البياني، باستخدام النسب المئوية المستندة إلى نسب فيبوناتشي. هذه الأداة مشتقة من سلسلة من الأرقام حددها عالم الرياضيات ليوناردو فيبوناتشي في القرن الثالث عشر، والمعروفة باسم سلسلة فيبوناتشي. بعض العلاقات الرياضية بين أرقام هذه السلسلة تولد نسباً يتم تمثيلها في الرسم البياني. هذه النسب هي:

• 0%
• 23,6%
• 38,2%
• 61,8%
• 78,6%
• 100%

على الرغم من أن 50% ليست تقنيًا نسبة فيبوناتشي، إلا أن العديد من المتداولين يتضمنونها عند استخدام الأداة، لأنها تمثل النقطة الوسطى من نطاق الأسعار. يمكن أيضًا استخدام نسب فيبوناتشي خارج النطاق من 0 إلى 100%، مثل 161.8%، 261.8% أو 423.6%.

الفكرة الأساسية هي أن هذه النسب يمكن أن ترتبط بمستويات مهمة في السوق. عندما يتم رسمها على رسم بياني للأسعار، يمكن استخدام مستويات فيبوناتشي لتحديد مناطق الاهتمام مثل الدعم، المقاومة، مناطق التصحيح، نقاط الدخول، نقاط الخروج، ومستويات وقف الخسارة.

الحساب وراء تصحيح فيبوناتشي

النسب المستخدمة في أدوات تصحيح فيبوناتشي ثابتة، لذا ليس من الضروري حسابها يدويًا. ومع ذلك، فإنها مشتقة من أرقام فيبوناتشي.

تبدأ سلسلة فيبوناتشي بـ 0 و 1، وكل عدد لاحق هو مجموع العددين السابقين:

0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610, 987...

هذه الأرقام لا تُعبر عنها مباشرةً في مخطط الأسعار، ولكن المستويات المستخدمة في أداة تصحيح فيبوناتشي تُشتق منها بطرق متنوعة.

إذا قسمنا رقمًا على الرقم التالي (باستثناء الأرقام الأولى)، نحصل على نسبة قريبة من 0.618. على سبيل المثال، 21 مقسومًا على 34 هو تقريبًا 0.6176. إذا قسمنا رقمًا على الرقم الذي يليه بمكانين، نحصل على نسبة قريبة من 0.382. على سبيل المثال، 21 مقسومًا على 55 هو تقريبًا 0.3818. جميع النسب (باستثناء 50%) في أداة تصحيح فيبوناتشي تستند إلى حسابات تتضمن هذه الطريقة.

متتالية فيبوناتشي والنسبة الذهبية

النسبة الذهبية (0,618 أو 1,618) هي نسبة رياضية مشتقة من سلسلة فيبوناتشي. توجد هذه النسبة في العديد من الظواهر في الكون والطبيعة، من الذرات إلى المجرات، مرورًا بالأصداف البحرية ومستعمرات النحل.

علاوة على ذلك، تم استخدامها لقرون من قبل الفنانين والمهندسين والمصممين لإنشاء تركيبات جمالية. من الأهرامات إلى الموناليزا وحتى الشعارات التجارية الحديثة، تتضمن العديد من الأعمال الفنية والتصميم الشهيرة النسبة الذهبية بطريقة أو بأخرى. إنه لأمر رائع كيف يمكن أن يكون لهذا النسبة أيضًا تطبيقات في الأسواق المالية.

التطبيق العملي لتراجع فيبوناتشي

يتم رسم أداة تصحيح فيبوناتشي عادةً بين نقطتين سعريتين هامتين، مثل أعلى وأدنى. وتعتبر هذه النطاق قاعدة للتحليلات اللاحقة. على الرغم من أن الأداة تُستخدم بشكل أساسي لرسم المستويات داخل النطاق، إلا أنها يمكن أن تقدم أيضًا معلومات حول مستويات الأسعار الهامة خارج النطاق.

عادة ما يتبع الرسم الاتجاه الأساسي. في اتجاه صعودي، ستكون النقطة الدنيا 1 (o 100%)، بينما ستكون النقطة العليا 0 (0%). عند رسم خطوط فيبوناتشي التصحيحية على اتجاه صعودي، يمكن للمتداولين تحديد مستويات الدعم المحتملة التي قد يتم اختبارها إذا بدأ السوق في التراجع.

بدلاً من ذلك، خلال اتجاه هابط، سيكون الحد الأدنى 0 (0%) والحد الأقصى 1 (100%). في هذه الحالة، يشير حركة التصحيح إلى ارتداد، ويمكن أن توفر الأداة معلومات حول مستويات المقاومة المحتملة إذا بدأ السوق في الارتفاع.

تفسير مستويات فيبوناتشي من قبل المتداولين

يمكن للمتداولين استخدام مستويات فيبوناتشي لتحديد مناطق الدخول الممكنة، وأهداف السعر، أو نقاط وقف الخسارة. يمكن أن تختلف التطبيق المحدد بشكل كبير حسب الاستراتيجية وأسلوب التداول لكل فرد.

بعض الاستراتيجيات تهدف إلى تحقيق الأرباح في الفاصل بين مستويين محددين من فيبوناتشي. على سبيل المثال، في اتجاه صاعد يتبعه تصحيح، قد تكون إحدى الاستراتيجيات هي الشراء عند مستوى التصحيح 38.2% والبيع عند مستوى 23.6%. ومع ذلك، فإن فعالية هذه الاستراتيجية ستعتمد على عوامل تقنية متعددة واستراتيجية المتداول الفردية.

تُستخدم مستويات فيبوناتشي أيضًا بالتزامن مع نظرية موجات إليوت للعثور على ارتباطات بين هياكل الموجات والمناطق المحتملة للاهتمام. يمكن أن تكون هذه المجموعة فعالة في التنبؤ بمدى التصحيحات في موجات مختلفة من هيكل سوق محدد.

كما هو الحال مع تقنيات أخرى، فإن أداة تصحيح فيبوناتشي تكون أكثر قوة عندما يتم دمجها مع مؤشرات التحليل الفني الأخرى. ما قد لا يكون إشارة واضحة للشراء أو البيع بمفرده، يمكن تأكيده من خلال مؤشرات أخرى. لذلك، من الضروري إدارة المخاطر مع مراعاة بيئة السوق والعوامل ذات الصلة الأخرى.

فيبوناتشي إكستينشنز

بالإضافة إلى تقييم مناطق التراجع أو الارتداد، يمكن أيضًا استخدام تسلسل فيبوناتشي لتحديد مستويات مهمة محتملة خارج النطاق الحالي. تُعرف هذه بالمستويات التمديد.

يمكن اعتبار مستويات تمديد فيبوناتشي كأهداف محتملة للتداول. يمكن لكل متداول اختيار مستويات تمديد مختلفة كأهداف ( أو عدة ). مستويات التمديد الأولى هي 138.6% و150% و161.8%، تليها 261.8% و423.6%.

يمكن أن تشير هذه المستويات من التمدد إلى المناطق التي قد تنتهي فيها التحركات السعرية القادمة. ومع ذلك، لا ينبغي تفسيرها على أنها إشارات تداول مباشرة، بل كنقاط مرجعية إضافية في التحليل.

تأملات نهائية

توجد أرقام فيبوناتشي في جميع أنحاء الطبيعة، ويعتقد العديد من المتداولين أنها أساسية لتحليل الرسوم البيانية للسوق المالي.

ومع ذلك، كما هو الحال مع أي مؤشر فني، فإن العلاقة بين حركة السعر، والأنماط الرسومية، والمؤشرات لا تستند إلى مبادئ علمية أو قوانين فيزيائية غير قابلة للتغيير. لذلك، قد تكون فعالية أداة تصحيح فيبوناتشي مرتبطة بعدد المشاركين في السوق الذين يستخدمونها ويولونها اهتمامًا.

في الختام، على الرغم من أن مستويات تصحيح فيبوناتشي لا تتوافق بالضرورة مع عناصر ملموسة في السوق، إلا أنها يمكن أن تكون أداة قيمة لمحاولة التنبؤ بمناطق الاهتمام في رسوم الأسعار. تكمن فائدتها في توفير نقاط مرجعية إضافية للتحليل الفني، والتي يمكن أن تساهم، بالاشتراك مع مؤشرات أخرى وإدارة المخاطر المناسبة، في استراتيجيات تداول أكثر وعياً.