Robinhood усиливает шифрование: приобретение биржи Bitstamp с общим объемом в 200 миллионов долларов, акции в этом году выросли на 90%

Автор: Нэнси, PANews

Основанная в 2011 году, Bitstamp считается одной из самых Соответствие биржа, с операциями в Люксембурге, Великобритании, Словении, Сингапуре и США, и является не только одной из четырех шифрование компаний, одобренных FCA в Соединенном Королевстве за последний 1 год, но и первой европейской шифрование биржа, получившей принципиальное одобрение в Сингапуре, а также лонг в качестве «королевы» биржа основателя Ethereum Виталик Бутерин. И теперь Bitstamp находится на грани того, чтобы стать шифрование зона Robinhood, традиционного программного обеспечения для торговли ценными бумагами.

В последнее время, возможно из-за замедления криптовалютных операций и регуляторного давления, Robinhood объявил о приобретении криптовалютной биржи Bitstamp за 200 миллионов долларов, с целью расширения своего международного присутствия. В то же время, криптовалютный бизнес стал важным двигателем роста для Robinhood, и его акции в этом году значительно выросли.

Вложение 200 миллионов долларов в приобретение Bitstamp: расширение бизнеса и давление регуляторов - важные факторы

6 июня Robinhood объявил, что собирается приобрести Bitstamp за $200 млн наличными. Сделка ожидается завершиться в первом полугодии 2025 года, в зависимости от обычных условий сделки и регуляторного утверждения. В этой сделке Barclays Capital выступит эксклюзивным финансовым консультантом Robinhood, а Galaxy Digital Partners - эксклюзивным финансовым консультантом Bitstamp.

Объявление указывает на то, что данное стратегическое сотрудничество позволит Robinhood лучше расширяться за пределами США и принесет компании надежные и хорошо репутационные корпоративные бизнесы.

По поводу приобретения, недавно генеральный директор Robinhood Crypto Йоханн Кербрат, в интервью для Unchained, заявил, что Robinhood надеется расширить потенциальный рынок с помощью приобретения Bitstamp. Эта биржа имеет действующие лицензии и зарегистрирована в более чем 50 странах или регионах по всему миру, что позволит привлечь клиентов из Европейского союза, Великобритании, США и даже частично из Азии для Robinhood.

По прогнозам журнала Fortune, этот сделка помимо привлечения Robinhood от 4 до 5 млн. новых клиентов в сфере криптовалют. В то же время исследовательская группа Bernstein отметила в своем отчете о том, что приобретение Bitstamp позволит Robinhood предоставить более широкий спектр криптовалютных продуктов для институциональных клиентов. Таким образом, количество доступных токенов на платформе Robinhood увеличится с текущих 15 в США и более 30 в Европе до более чем 85 на Bitstamp, что также обеспечит Robinhood доступ к глобальной ликвидности и улучшит экономическую эффективность самой платформы. Разнообразные услуги Bitstamp, такие как застейкивание, стейблкоины, торговля, кастодиальное хранение и основной брокерский бизнес, помогут привлечь больше институциональных клиентов в Robinhood и, возможно, ускорят его расширение на европейском рынке.

Кроме того, важной причиной этого приобретения является регулятивная среда в США, в мае этого года Robinhood также получил уведомление от SEC о Велсе. “Отсутствие ясности в регулировании в США - одна из основных причин, по которой мы выбираем расширение на рынок Евросоюза. Председатель SEC открыто заявил, что криптокомпании должны зарегистрироваться, и Robinhood пытался зарегистрироваться и встретился с ним 16 раз, при этом, ради безопасности, Robinhood разместила всего 15 активов на платформе и никогда не предоставляла услуги застейкивания, однако они все равно получили уведомление от SEC о Велсе, и мы очень разочарованы реакцией SEC”, - признался Johann Kerbrat в интервью.

Инвестиционный банк Architect Partners считает, что уведомление SEC о Велсе информирует регулятора Robinhood, что у него достаточно информации, возможно, для принятия в отношении него судебных мер, а приобретение этой платформой Bitstamp расширит глобальное влияние Robinhood и, таким образом, ослабит строгий регулирующий эффект SEC, обеспечивая участие Robinhood в любых действиях, предпринимаемых в США.

Данные CoinGecko показывают, что к 11 июня дневной объем торгов Bitstamp составил почти 200 миллионов долларов, а количество посещений в месяц достигло 1,21 миллиона, занимая 41-е место среди многих бирж. Хотя ранее объем торгов Bitstamp временами входил в топ-3 по всему миру, сейчас конкурентное преимущество этой биржи уже не так очевидно. Следует отметить, что Ripple также участвовал в приобретении части акций Bitstamp в 2023 году, чтобы помочь компании расширить свое влияние по всему миру и превзойти область платежей. Однако Bitstamp также сталкивается с давлением регуляторов из разных стран, таких как прекращение предоставления услуг по торговле токенами и залогу ETH клиентам из США, прекращение предоставления услуг в Канаде и блокировка Финансовой разведывательной службой Индии.

Расширение бизнеса по шифрованию привело к росту акций на почти 90% с начала года

С начала этого года Robinhood ускоряет темпы расширения бизнеса, включая сотрудничество с проектами шифрования, расширение услуг по торговле шифрованием и типов активов и т.д.

Например, в январе этого года Robinhood запустил торговлю 11 ETF-фондами на рынке спот-биткоина, предоставляющих услуги клиентам со всей территории США в пенсионных и брокерских счетах; в феврале Robinhood Connect включил в свои услуги кошелек MetaMask для покупки криптовалюты; в марте Robinhood официально запустил криптовалютный кошелек для пользователей Android, который поддерживает функции отправки, приема и хранения криптовалют на Ethereum, Bitcoin, Dogecoin, Arbitrum и Polygon; в начале мая Uniswap Labs объявила о сотрудничестве с Robinhood, пользователи могут приобретать криптовалюту с помощью дебетовой карты, банковского перевода или непосредственно из баланса Robinhood. В том же месяце Robinhood Crypto запустил функцию застейкивания для европейских клиентов и запустил локализованное приложение. Кроме того, Robinhood привлекает инвесторов, запуская на платформе такие популярные активы, как TON, WIF, BONK и другие.

Эти меры также способствовали резкому увеличению доходов Robinhood в первом квартале этого года. Согласно финансовым результатам Robinhood за первый квартал финансового года 2024 года, основанный на торговле доход вырос на 59% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 329 миллионов долларов США, основным двигателем роста являются доходы от криптовалюты в размере 126 миллионов долларов США (увеличение на 232%) и доходы от опционов в размере 154 миллиона долларов США (увеличение на 16%). В то же время, номинальный объем торговли криптовалютами в первом квартале вырос на 224% до 36 миллиардов долларов США, что является гораздо более высоким темпом роста, чем номинальный объем торговли акциями (40%), несмотря на то, что последний имеет более высокий оборот и составляет 2250 миллиардов долларов США.

Однако с уменьшением интереса розничных инвесторов к цифровым активам также существенно сократился объем торгов криптовалютой на платформе Robinhood. Согласно опубликованным данным за апрель, объем торгов криптовалютой на платформе Robinhood упал на 57% до 101 миллиарда долларов по сравнению с мартом, что превышает снижение объема торгов на конкурирующих биржах. Тем не менее, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, объем торгов вырос на 173%, а средний объем торговой выручки платформы по акциям сократился на 43% до примерно 400 тысяч сделок в день.

Благодаря росту активов и увеличению объема сделок акции Robinhood в этом году значительно выросли. Инвестиционный банк Уолл-стрит JMP даже повысил целевую цену на акции Robinhood до 30 долларов и подтвердил свой рейтинг “превосходное рыночное представление”. Однако организация также считает, что из-за маленькой прибыльности целевой компании Bitstamp ожидается, что данная сделка не принесет существенного увеличения стоимости. На момент написания акции Robinhood стоят 23,43 доллара, что на 2,1% выше закрытия после объявления о покупке, но в сравнении с началом года выросли на 89,3%. Недавно Robinhood также объявил, что его совет директоров утвердил программу обратного выкупа акций стоимостью 1 миллиард долларов, которая ожидается будет выполнена в течение двух-трех лет, начиная с третьего квартала этого года.

В целом, Robinhood усиливает свое влияние в области шифрования через развертывание нескольких бизнес-инициатив, но пока неизвестно, сможет ли она привлечь больше пользователей и капитала на платформу благодаря Bitstamp.