Торговые боты в Азии реагируют на данные о потоках ETF после закрытия рынка, что приводит к выраженным колебаниям

Рухоламин Хакшанас

Последнее обновление:

3 апреля 2024 г., 4:38 по восточному поясному времени | 2 минуты чтения

Инвесторы в биткойны в Азии испытывают значительные колебания цен, поскольку протоколы автоматической торговли реагируют на потоки данных из биржевых фондов (ETF) США, содержащих криптовалюту.

Согласно отчету Bloomberg, влияние этих алгоритмов автоматической торговли особенно ощущается в часы азиатских торгов после закрытия торгов акциями в США, когда публикуются ежедневные данные о спросе на спотовые биткойн-ETF.

Недавнее падение рынка в Азии служит хорошим примером влияния этих протоколов автоматической торговли.

Во вторник утром в Азии биткойн испытал худшее снижение за месяц, поскольку инвесторы отреагировали на данные о потоках, указывающие на вывод средств из биткойн-ETF.

Поток биткойн-ETF – 1 апреля 2024 г.

Все данные поступили. Чистый отток в размере 86 миллионов долларов pic.twitter.com/XvBwCUYvVE

— Исследование BitMEX (@BitMEXResearch) 2 апреля 2024 г.

Торговые боты покупают и продают на основе данных о потоках ETF

Шилян Тан, президент основной торговой компании Arbelos Markets, рассказал Bloomberg, что торговые боты могут автоматически анализировать эти данные и реагировать на них, что приводит к действиям по покупке или продаже.

Считается, что автоматическое реагирование является основным фактором, способствующим выраженным колебаниям на рынке.

С момента своего запуска 11 января американские биткойн-ETF привлекли чистый приток в размере 12 миллиардов долларов.

Пик притока пришелся на первую половину марта, что совпало с рекордным максимумом Биткойна в 73 798 долларов.

Однако с тех пор в секторе наблюдались периоды оттока капитала, и биткойн упал примерно на 11% по сравнению со своим историческим пиком.

Такая структура потоков помогает объяснить, почему рыночная доходность в часы азиатских торгов была особенно высокой в феврале и начале марта, но ослабела позже в марте.

Влияние алгоритмических протоколов на сброс биткойнов выходит за рамки спотового рынка и влияет также на рынок деривативов.

По данным Coinglass, во вторник было ликвидировано примерно 354 миллиона долларов бычьих ставок на криптовалюту, что стало самой высокой суммой примерно за две недели.

Потоки ETF существенно влияют на рынок биткойнов

Значимость потоков ETF на рынке биткойнов очевидна при сравнении их с другими активами.

Чарли Моррис, директор по инвестициям ByteTree Asset Management, отмечает, что биткойн-ETF занимают около 5,5% от общего количества биткойнов, в то время как золотые ETF держат только 1% от общего количества золота.

Это указывает на то, что потоки ETF оказывают большее влияние на цены биткойнов по сравнению с золотом.

Во вторник биткойн упал почти на 6% и продолжает бороться за восстановление, в настоящее время торгуется на уровне около 65 400 долларов.

Кроме того, снижение ожиданий снижения процентных ставок Федеральной резервной системой представляет собой дополнительную проблему для цифровых активов.

Несмотря на недавние неудачи, Биткойн продемонстрировал значительный рост, увеличившись примерно в четыре раза с начала 2023 года, когда он начал восстановление после медвежьего рынка.

Кроме того, предстоящее событие сокращения вдвое, которое сократит предложение новых биткойн-токенов, рассматривается некоторыми трейдерами как потенциальная поддержка цен.

Участники рынка внимательно следят за показателями потоков ETF как ключевым индикатором настроений рынка.

Якоб Кронбихлер, соучредитель децентрализованного кредитного рынка Clearpool Finance, предположил, что недавняя коррекция цены биткойна является естественным ответом на волнение рынка за последние несколько недель и дает рынку возможность передохнуть.

Следуйте за нами в Новостях Google