2025 год страховые премии составили 190 миллиардов юаней, все еще убыток в 5,6 миллиарда юаней, страхование новых энергетических автомобилей застряло в убытках

Наши корреспонденты (chinatimes.net.cn) 于建平, стажёр репортёр Тянье, 北京, сообщили

31 марта 2026 года Китайская ассоциация актуариев совместно с компанией China Bank Insurance Information Technology Management Co., Ltd. опубликовали авторитетные данные по управлению страхованием новых энергетических автомобилей за 2025 год.

Данные показывают, что в 2025 году страховая отрасль Китая застраховала 43,58 миллиона новых энергетических автомобилей, что на 40,1% больше по сравнению с предыдущим годом, доход от страховых премий вырос до 190 миллиардов юаней, а сумма страховых рисков достигла 159 квадриллионов юаней. Однако в целом отрасль всё ещё показывает убыточность, общий убыток за год составил 5,6 миллиарда юаней, что на 100 миллионов юаней меньше по сравнению с убытком в 5,7 миллиарда юаней в 2024 году, снижение на 1,75%. Совокупный коэффициент затрат снизился на 1,3 процентных пункта по сравнению с прошлым годом.

Эксперты считают, что на фоне продолжающейся высокой проникновенности новых энергетических автомобилей и расширения рынка страхования автомобилей, несмотря на рост охвата страхованием и объёма премий, страховая отрасль по-прежнему сталкивается с проблемой убыточности на стороне страховых выплат, что является ключевой темой для всей отрасли имущественного страхования.

Ситуация убыточности при высоком росте

Анализируя основные операционные показатели за 2025 год, можно увидеть значительный рост объёма застрахованных новых энергетических автомобилей — за год было застраховано 43,58 миллиона машин, из них 41,81 миллиона — легковые автомобили и 1,77 миллиона — грузовики. В сравнении с 2024 годом, когда было застраховано 31,05 миллиона автомобилей, рост составил 12,48 миллиона, или 40,1%.

Что касается доходов от премий, то они выросли с 140,9 миллиарда юаней в 2024 году до 190 миллиардов юаней в 2025 году, что примерно на 33,8% больше, при этом темпы роста значительно опередили традиционный сегмент страхования бензиновых автомобилей, доля которого в общем объёме страховых премий продолжает увеличиваться.

Что касается убыточности, то убыток в 5,6 миллиарда юаней всё ещё остаётся значительным, однако по сравнению с 5,7 миллиардами в 2024 году он снизился на 100 миллионов, или примерно на 1,75%. Также коэффициент затрат снизился на 1,3 процентных пункта, что свидетельствует о повышении эффективности контроля затрат, отбора рисков и операционной точности в страховой деятельности по новым энергетическим автомобилям.

Рассматривая структуру застрахованных транспортных средств, можно отметить, что электробусы по-прежнему доминируют на рынке, их доля превышает 96%, а грузовики занимают около 4%. Однако по распределению рисков и убытков грузовики и коммерческие автобусы становятся зонами высокого риска.

Данные показывают, что в 2025 году в отрасли было застраховано 429 моделей новых энергетических автомобилей, из которых 143 модели имели коэффициент выплат более 100%, что на 6 моделей больше по сравнению с 2024 годом. В этих 143 моделях 106 — автобусы и 37 — грузовики, при этом доля грузовиков с высоким коэффициентом выплат значительно превышает их долю в общем числе застрахованных.

Из них 47 моделей имели коэффициент выплат в диапазоне 100%—110%, из них 46 — автобусы и 1 — грузовик. В диапазоне 110%—120% — 36 моделей, из них 35 — автобусы и 1 — грузовик. В диапазоне 120%—130% — 17 моделей, из них 9 — автобусы и 8 — грузовики. В диапазоне 130%—140% — 12 моделей, из них 4 — автобусы и 5 — грузовики. Более 150% — 22 модели, из них всего 3 — автобусы, остальные 19 — грузовики.

Эти данные ясно показывают, что общий риск грузовых электромобилей значительно выше, чем у автобусов, и является одной из основных причин отраслевых убытков.

Также в сегменте автобусов большое число моделей используется для перевозки пассажиров по заказу, таких как такси и совместные поездки, что делает их зонами высокого риска. Эти транспортные средства по сути являются коммерческими, интенсивно эксплуатируемыми, однако большинство из них застрахованы как частные автомобили, что значительно снижает страховые ставки. При этом средний пробег таких автомобилей превышает 200 км в день, что в 5 раз больше среднесуточного пробега частных автомобилей (40 км), а уровень страховых случаев — в 3 раза выше, что напрямую повышает уровень выплат по соответствующим моделям.

Менеджер ведущей страховой компании, господин Чжан, заявил корреспонденту «Хуасия Шибao»: «Из 143 моделей с высоким коэффициентом выплат более 30% — это коммерческие транспортные средства, что является важной проблемой для страховой отрасли, поэтому убытки в целом ожидаемы.»

Стоит отметить, что за всей суммой убытка в 5,6 миллиарда юаней скрывается также социальная ответственность страховой отрасли. В настоящее время страховые компании активно страхуют большое количество высокорискованных грузовиков и такси, обеспечивая защиту водителей грузовиков и такси, а также предоставляют страховые субсидии на отдельные полисы на сумму в несколько тысяч юаней.

Руководитель одного из страховых предприятий отметил в интервью «Хуасия Шибao»: «Малые и средние страховые компании из-за меньших объёмов бизнеса, недостатка данных и слабых рисковых моделей сталкиваются с ещё большими убытками. Пока что мы не получили официальных указаний, но уже рассматриваем стратегию сокращения сегмента страхования новых энергетических автомобилей.»

Причины убыточности страхования новых энергетических автомобилей

Несмотря на многолетнюю убыточность, в 2024 году убытки составили 5,7 миллиарда юаней, а в 2025 году — 5,6 миллиарда, — эта ситуация обусловлена не одним фактором, а совокупностью особенностей технологий электромобилей, структуры их использования, системы обслуживания, ценообразования и риск-менеджмента в отрасли.

Эксперты считают, что основные внутренние противоречия — это высокая частота аварий, высокие затраты на ремонт и недостаточная оценка рисков, что и является коренной причиной убыточности страхования новых энергетических автомобилей.

Член правления China Re и секретарь правления PICC Property & Casualty, господин Чжан Даомин, на пресс-конференции по итогам 2025 года отметил, что уровень аварийности электромобилей значительно выше, чем у бензиновых автомобилей, что является главной проблемой отрасли. Согласно отраслевым данным, общий уровень аварийности электромобилей составляет около 30%, что на 15—70% выше по сравнению с бензиновыми машинами, при этом показатели различаются в зависимости от модели.

По словам сотрудника одной из страховых компаний, отвечающего за обработку аварийных случаев, «причинами высокого уровня аварийности электромобилей являются несколько факторов: во-первых, быстрый старт и ускорение электромобилей; во-вторых, чрезмерная зависимость водителей от систем помощи при вождении, что приводит к авариям; в-третьих, проблема смешанного страхования коммерческих и частных автомобилей, когда большое число такси и арендованных машин застрахованы как частные, что увеличивает риск. Эти автомобили используют интенсивно, и ежедневно поступают новые заявки на страховые выплаты.»

Особенно важно, что ремонт электромобилей после аварий обходится дороже, чем у бензиновых машин, что напрямую влияет на высокий коэффициент выплат. Основные причины — повреждение батарей, интеллектуальных компонентов и кузова.

Исполнительный вице-президент и секретарь правления Китайской ассоциации актуариев, господин Чжан Сяолэй, заявил, что средняя стоимость риска по страхованию электромобилей в 2,2 раза превышает таковую у бензиновых автомобилей, однако страховые взносы при этом лишь в 1,7 раза выше, что не позволяет покрывать связанные с рисками расходы.

Конкретно, батарейные блоки, являющиеся ключевым компонентом электромобилей, занимают 30—50% стоимости автомобиля и очень чувствительны к ударам, погружению и воде. Даже незначительные повреждения могут потребовать полной замены батареи, а ремонт батареи составляет более 40% от общего ущерба при аварии.

Кроме того, стоимость интеллектуальных компонентов, таких как лазерные радары, высококачественные камеры и контроллеры, зачастую превышает 10 тысяч юаней за единицу, и даже небольшие царапины могут повредить эти дорогостоящие детали.

Также распространение технологии интегрированного литейного формования усложняет ремонт кузова электромобилей: традиционный кузовной ремонт становится невозможным, повреждённые части зачастую требуют полной замены, что значительно увеличивает расходы.

Кроме того, большинство производителей электромобилей и компаний по производству аккумуляторов используют авторизованные сервисные центры, что затрудняет получение оригинальных запчастей и технологий для сторонних ремонтных мастерских. В результате большинство повреждённых автомобилей возвращаются в дилерские центры, где цены на запчасти и работы высоки, а некоторые производители требуют замену только ключевых компонентов без возможности ремонта, что ещё больше увеличивает средний размер страховых выплат.

Автоаналитик господин Чжай Цянь считает: «Убытки в страховании электромобилей — это временное явление на начальных этапах развития отрасли. По мере совершенствования технологий, развития системы обслуживания, накопления данных и повышения ценовой политики, коэффициент затрат в отрасли должен продолжить снижение. Однако в краткосрочной перспективе, под давлением высокого уровня аварийности и затрат на ремонт, ситуация с убыточностью в страховании электромобилей сохранится, и отрасль ещё потребуется время для выхода на прибыльность.»