Три страны Персидского залива тихо пересматривают свои счета: глобальные инвестиции суверенных фондов на десятки триллионов долларов могут столкнуться с перераспределением

Спросите AI · Как конфликт между США, Израилем и Ираном повлияет на инвестиционную стратегию суверенных фондов благосостояния стран Персидского залива?

Caixin, 31 марта (редактор Лю Цзинъи) Как сообщили недавно представители высшего руководства стран Персидского залива, в связи с потенциальным влиянием конфликта между США, Израилем и Ираном три страны Персидского залива уже пересматривают способы размещения инвестиций на десятки миллиардов долларов в своих суверенных фондах благосостояния.

По словам должностного лица, поскольку ситуация не демонстрирует признаков улучшения, три из четырех крупнейших экономик, входящих в Совет сотрудничества стран Персидского залива (GCC), оценивают текущие и будущие инвестиционные и спонсорские проекты. Эти оценки включают возможный отзыв инвестиционных обязательств, вывод средств (дезинвестиции) и повторное принятие решений по глобальным соглашениям о спонсорстве.

Саудовская Аравия, ОАЭ, Катар и Кувейт — четыре крупнейшие экономики в составе GCC. В GCC также входят два государства-члена — Бахрейн и Оман.

Должностное лицо отметило, что пересмотр инвестиционных стратегий этих стран для их суверенных фондов благосостояния уже начался. Данная переоценка охватывает глобальные активы, а не только активы США, которые являются одним из крупнейших направлений притока капитала.

При этом ОАЭ заявили, что их инвестиционные планы останутся без изменений. В заявлении МИД ОАЭ говорится, что ОАЭ уже реализовали опережающую экономическую стратегию, усилив свою способность справляться с геополитическими кризисами и экономическими потрясениями. В этой связи инвестиционные планы или долгосрочные экономические приоритеты также не претерпят изменений.

Нефтяной сектор будет под ударом

Аналитики JPMorgan на прошлой неделе понизили прогноз роста несырьевого сектора экономик стран GCC на 1,2 процентного пункта, при этом снижение по ОАЭ составило 2,3 процентного пункта — это крупнейшее падение в регионе.

Аналитики JPMorgan предупреждают, что, хотя нефтесвязанные отрасли могут во второй половине этого года частично восстановиться в зависимости от того, как долго будет продолжаться конфликт, часть ущерба в несырьевом сегменте сохранится и может повлиять на планы по экономической диверсификации региона.

Страны Персидского залива давно стремятся к экономической диверсификации, однако нефть и доходы от природного газа по-прежнему остаются главными опорами государственных финансов, а финансовая устойчивость стран региона заметно различается.

Такие суверенные фонды, как Администрация по инвестициям Абу-Даби (ADIA) и Mubadala в ОАЭ, Публичный инвестиционный фонд (PIF) Саудовской Аравии, Инвестиционное управление Кувейта (KIA) и Инвестиционное управление Катара (QIA), входят в число крупнейших суверенных фондов благосостояния в мире.

Помимо инвестиционных договоренностей в отношении США, инвесторы из стран Персидского залива оценивают и рассчитывают, может ли этот региональный конфликт ослабить или перестроить целый ряд глобальных инвестиционных обязательств и соглашений о спонсорстве. Масштаб зарубежных инвестиционных обязательств и спонсорства этих государств Персидского залива крайне велик.

Например, в прошлом году ОАЭ согласились инвестировать в Канаду до 500 миллиардов долларов, а Qatari Diar, поддерживаемая Инвестиционным управлением Катара (QIA), подписала соглашение о реализации проекта прибрежной застройки стоимостью 300 миллиардов долларов в необустроенной (незастроенной) зоне вдоль побережья Средиземного моря в Египте.

Тем временем Qatar Airways уже обязалась спонсировать автогонки Формулы-1 до 2027 года; Mubadala является ключевым титульным партнером по спонсорству для ряда турниров ATP и WTA; а PIF стал официальным партнером этого года по Чемпионату мира под эгидой FIFA.

Хотя аналитики полагают, что эти инвестиции и спонсорские договоренности вряд ли будут отменены немедленно, в будущем могут измениться темпы и направления размещения нового капитала.

(Сaixin, Лю Цзинъи)