Лидер по темпам роста среди государственных крупных банков! Прямой репортаж с отчётной конференции Банка Трафика: инвестиции в технологии — 12,3 миллиарда, в годовом отчёте 30 упоминаний ИИ

Источник: «Тайши Чжоу Бао» Автор: Хуан Юйкунь

27 марта, Банк коммуникаций опубликовал годовой отчет за 2025 год. Согласно данным, по состоянию на конец 2025 года общие активы банка превысили 15,5 трлн юаней, что на 4,35% больше, чем на конец предыдущего года. Темпы роста операционного дохода и чистой прибыли, относимой к акционерам, также превысили 2%.

Помимо Банка коммуникаций, 27 марта вечером также обнародовали результаты за 2025 год еще три государственных банка: Промышленно-торговый банк Китая, Почтово-накопительный банк и Строительный банк. При сопоставлении в разрезе показателей Банк коммуникаций опережает остальные три государственных банка по темпам роста операционного дохода и чистой прибыли, относимой к акционерам.

При стабильном росте результатов Банк коммуникаций продолжает повышать и уровень дивидендов. Согласно плану распределения прибыли за 2025 год, банк планирует выплатить 155k юаней наличными. С учетом промежуточных дивидендов, которые уже были выплачены ранее, общий объем дивидендов за 2025 год достигнет 14.88B юаней, а доля денежных дивидендов — 32%.

На состоявшейся в тот день пресс-конференции по результатам Банка коммуникаций заместитель председателя совета директоров и президент Чжан Баоцзян заявил, что банк неизменно уделяет высокое внимание вознаграждению инвесторов: в период «14-й пятилетки» он уже суммарно направил всем акционерам денежные дивиденды на 123,9 млрд юаней; доля выплат удерживается на уровне не ниже 30% подряд 14 лет.

«Общая сумма дивидендов по итогам 2025 года у Цзяо Банк увеличилась почти на 2% по сравнению с 2024 годом. Это главным образом обусловлено тем, что в операционном развитии у нас сохраняются поступательные улучшения и общие результаты идут в позитивном направлении; продолжительный рост чистой прибыли увеличивает величину прибыли, подлежащей распределению. В 2026 году у нас есть уверенность продолжать последовательно вознаграждать акционеров за счет хороших результатов и стабильных дивидендов». — сказал Чжан Баоцзян.

Источник: брифинг по результатам Банка коммуникаций

Спред стабилизировался; в I квартале значительная доля срочных депозитов подходит к сроку

«Перед лицом продолжающегося снижения ставок и недостаточного объема эффективного спроса мы придерживаемся подхода «сбалансировать количество и цену, а также управление рисками» с учетом интересов в разных аспектах: усиливаем внутренний менеджмент, улавливаем внешние тенденционные возможности и стремимся обеспечить определенность нашей работы, чтобы противостоять неопределенности внешней среды. За весь год по четырем ключевым показателям — чистая прибыль, относимая к акционерам, чистый операционный доход, процентный чистый доход, а также чистый комиссионный и агентский доход — был достигнут положительный рост, и мы удерживаем позитивный тренд «стабильно и с улучшением»». — говорится в заявлении Чжан Баоцзяна в обращении по поводу годового отчета Банка коммуникаций.

В частности, в 2025 году Банк коммуникаций получил операционный доход 28.69B юаней, что на 2,02% больше в годовом выражении; чистая прибыль, относимая к акционерам, составила 956,22 млрд юаней, рост на 2,18%, что эквивалентно 262M юаней в день.

С точки зрения структуры доходов, в 2025 году процентный чистый доход Банка коммуникаций составил 173.08B юаней, рост на 1,91%; непроцентный чистый доход — 92B юаней, рост на 2,22%. В том числе чистый комиссионный и агентский доход — 38.18B юаней, рост на 3,44%. Рост доходов от услуг агентского типа, а также от управления капиталом (включая доверительное управление и продажу паевых фондов) был особенно хорош. Банк коммуникаций отметил в годовом отчете, что это в основном связано с тем, что банк продолжает углублять формирование фирменной модели управления благосостоянием и улучшать качество продуктового предложения; доходы от доверительного управления и агентских продаж фондов увеличились.

В настоящее время банковская отрасль по-прежнему испытывает давление со стороны процентной маржи. В 2025 году чистая процентная доходность Банка коммуникаций составила 1,20%, снизившись на 7 базисных пунктов по сравнению с прошлым годом. Банк сообщил, что в основном доходность активной части снизилась в большей степени: на нее повлияли, среди прочего, снижение LPR, а также жесткая конкуренция в условиях, когда предложение сильнее спроса; в результате доходность по кредитам клиентам снизилась на 58 базисных пунктов в годовом выражении. Кроме того, общее снижение «центра» рыночных ставок привело к уменьшению доходности по инвестициям в ценные бумаги на 25 базисных пунктов.

Директор, заместитель президента Чжоу Ваньфу на брифинге по результатам заявил, что начиная с прошлого года Банк коммуникаций, приложив усилия по нескольким направлениям, с третьего квартала прошлого года обеспечил в целом базовую стабильность процентной маржи. После истечения большого объема срочных депозитов и их переоценки стоимость обслуживания депозитов будет заметно снижаться. «По ситуации Банка коммуникаций: в этом году объем срочных депозитов, подлежащих переоценке при наступлении сроков, по сравнению с прошлым годом имеет заметный рост; причем значительная доля приходится именно на I квартал». — сказал Чжоу Ваньфу.

Чжоу Ваньфу отметил, что Банк коммуникаций будет стремиться удерживать процентную маржу в стабильности и с позитивным улучшением по трем направлениям: во-первых, строго обеспечить сбалансированное управление «количеством и ценой» по привлеченным и размещенным средствам; во-вторых, проводить более детализированное управление ценообразованием по депозитам и кредитам, строго соблюдая требования механизмов ценовой само-дисциплины; в-третьих, научно оптимизировать и обустроить структуру активов и обязательств.

Норма проблемных кредитов «5 раз подряд снизилась», максимум за последние десять лет

По качеству активов: по состоянию на конец 2025 года сальдо проблемных кредитов Банка коммуникаций составило 5.31B юаней, увеличившись на 53,06 млрд юаней по сравнению с концом прошлого года. Норма проблемных кредитов — 1,28%, что на 0,03 процентного пункта ниже, чем на конец прошлого года. При этом норма проблемных кредитов уже пятый год подряд сохраняет снижение, установив новый минимум за последние десять лет.

Заместитель президента Банка коммуникаций Гу Бинь на брифинге по результатам признал, что в настоящее время давление по качеству активов у банка относительно значительное в сфере розничного кредитования и кредитования малых предприятий; прирост проблемных кредитов в 2025 году главным образом сформирован именно в этих сегментах.

Согласно годовому отчету Банка коммуникаций, из‑за влияния макроэкономической среды, а также снижения активности на рынке недвижимости, качество активов розничного кредитования в отечественном банковском секторе в целом находится под давлением. По состоянию на конец 2025 года норма проблемных кредитов по персональным кредитам банка составила 1,58%, что выше, чем на конец прошлого года; динамика изменения в целом соответствует основным тенденциям крупнейших сопоставимых банков.

Гу Бинь отметил, что в этом году контроль качества активов по‑прежнему будет сталкиваться с определенным давлением: во‑первых, из‑за влияния платежеспособности частных заемщиков и снижения рыночного спроса ожидается, что качество активов в сегментах розничного кредитования и кредитования малых предприятий будет испытывать давление; во‑вторых, рынок недвижимости в настоящее время находится на этапе формирования «дна и стабилизации», а потому риски недвижимости по‑прежнему будут в фокусе внимания; в‑третьих, в отдельных отраслях существует проблема конкуренции по принципу «похожести», из‑за чего пространство для прибыли предприятий сужается, а операционная дифференциация усиливается; Банк коммуникаций продолжит отслеживать операционную ситуацию предприятий в этих отраслях и последующие изменения рисков.

Что касается мер по контролю качества активов в сфере розничного кредитования на 2026 год, Гу Бинь заявил, что банк дополнительно интегрирует внутренние ресурсы, укрепит силы по контролю рисков розничного бизнеса; через координацию процесса разработки политики по предоставлению кредитных лимитов, контроль на входе, мониторинг и выявление проблем после выдачи ссуд, работу по взысканию просрочки и очистке/урегулированию проблемных активов и другие задачи; это позволит превратить «пассивное тушение пожаров» в «активное усиление».

«В этом году мы проведем специальную инициативу по повышению качества розничных активов на 2026 год, сохраняя принцип «расчистить русло, обеспечить проходимость и закрыть протечки» — одновременно по трем направлениям; мы разработаем ряд мер, чтобы как можно скорее переломить тенденцию снижения качества активов в сегменте розничного кредитования». — подчеркнул Гу Бинь.

Технологические вложения третий год подряд превышают 10 млрд; доля «AI» заметно выросла

В последние годы Банк коммуникаций неизменно сохраняет значительную долю вложений в технологии.

В 2022–2024 годах вложения Банка коммуникаций в финансовые технологии составили 116,31 млрд юаней, 12.03B юаней и 12.34B юаней соответственно, и все они удерживались на уровне более 100 млрд.

Согласно последним данным, в 2025 году вложения Банка коммуникаций в финансовые технологии составили 12.3B юаней, что на 6,81% больше в годовом выражении. Доля этих вложений в операционном доходе достигла 5,78%, что на 0,32 процентного пункта выше по сравнению с прошлым годом. По состоянию на конец 2025 года в банке было 9782 сотрудника в сфере финансовых технологий, что на 8,20% больше, чем на конец прошлого года; их доля в общем числе сотрудников составила 9,99%, что на 0,55 процентного пункта выше, чем на конец прошлого года.

Корреспондент «Тайши Чжоу Бао» обратил внимание, что по сравнению с прошлыми годами в годовом отчете Банка коммуникаций за 2025 год упоминания «AI» и «искусственного интеллекта» заметно участились — до 30 раз; это уже стало одним из ключевых слов будущего развития банка.

Согласно годовому отчету Банка коммуникаций, банк уже внедрил несколько сценариев применения AI, например: в системе управления благосостоянием добавлены функции «разбор AI‑продуктов», «AI‑помощь при формировании выводов по инвест-исследованиям» и др., которые удовлетворяют потребности широких клиентов в персонализированном распределении активов; с использованием технологий AI и других технологий обеспечивается онлайн‑и автоматизированная обработка задач, таких как проверка по требованиям защиты прав потребителей финансовых услуг, управление жалобами, финансовое просвещение и т.д.; выпущен интеллектуальный помощник, который реализует применение AI‑агентов в каналах корпоративного интернет‑банка, повышая клиентский опыт и эффективность обслуживания.

Заместитель президента Банка коммуникаций, главный информационный директор Цянь Бинь на брифинге по результатам рассказал, что в период «14-й пятилетки» банк поставил цель создать «новую визитную карточку» Банка коммуникаций в области искусственного интеллекта, рассматривая искусственный интеллект как ключевое направление строительства цифрового Банка коммуникаций. В 2025 году банк дополнительно опубликовал план действий «Artificial Intelligence +» Банка коммуникаций, чтобы еще больше укрепить фундамент для развития искусственного интеллекта.

«В 2025 году технологические вложения Цзяо Банка составили 123 млрд юаней, и значительная часть этих средств — вложения в сферу AI. По масштабу интеллектуальных вычислений (умных вычислений) в 2025 году по всему банку показатель вырос более чем на 50% по сравнению с предыдущим годом. Мы суммарно развернули свыше 2500 AI‑агентов‑помощников, и в таких сценариях, как розничная поддержка по доступным программам, риск‑кредитование, операционно‑клиентское обслуживание, уже достигнуты заметные результаты». — сказал Цянь Бинь. В направлении будущего банк будет неуклонно рассматривать внедрение прикладного искусственного интеллекта как важнейший прорывной вектор для плана «15-й пятилетки», наращивать объемы ресурсов, применять производительные силы нового качества, снижать издержки, повышать качество и эффективность, чтобы обеспечить высококачественное развитие.