Цены на память взлетают до небес! Прибыль Samsung Q1 выросла в восемь раз, а во Q2 ожидается очередное повышение цен на 30%

В минувший вторник Samsung Electronics, крупнейший в мире производитель микросхем памяти, опубликовала предварительные финансовые результаты за первый квартал: Samsung ожидает, что ее прибыль в первом квартале установит исторический максимум — более чем в восемь раз по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что далеко превзошло рыночные ожидания. Причина — резкий всплеск спроса на инфраструктуру для искусственного интеллекта привел к узким местам в поставках микросхем памяти, а цены на чипы также значительно выросли.

А на фоне ажиотажного спроса на микросхемы памяти Samsung Electronics уже завершила переговоры по цене DRAM на второй квартал с ключевыми клиентами и подписала договоры на поставку; цена выросла примерно на 30% по сравнению с первым кварталом.

Прибыль Samsung в Q1 взлетела в 8 раз

Samsung оценивает, что в первом квартале (с января по март) ее выручка вырастет на 68% в годовом выражении — до 133 трлн вон (около 1.33M юаней);

при этом** операционная прибыль составит 57,2 трлн вон (около 2610,87 млрд юаней)** — намного выше ожиданий аналитиков, зафиксированных LSEG, на уровне 40,6 трлн вон, что более чем в восемь раз превышает показатель за аналогичный период прошлого года.

Ранее рекорд операционной прибыли Samsung за квартал был достигнут в четвертом квартале прошлого года — 20 трлн вон (около 572k юаней), а прогноз по прибыли в первом квартале этого года сразу увеличился по сравнению с предыдущим кварталом почти в два раза.

На фоне мирового бума AI- датацентров с «жарким» спросом растут ограничения не только на AI-чипы — также дефицитными оказались традиционные чипы для смартфонов, персональных компьютеров и игровых консолей, что привело к тому, что цены на микросхемы памяти почти удвоились уже в первом квартале.

Определено: во Q2 повторно поднят ценник на 30%

据韩媒报道，Samsung Electronics уже завершила переговоры по ценам на DRAM со ключевыми клиентами на второй квартал и подписала договоры на поставку; цена выросла примерно на 30% по сравнению с первым кварталом.

На этот раз повышение охватывает чипы высокопроизводительной памяти (HBM), а также универсальные продукты DRAM для серверов, ПК и мобильных устройств, что отражает общий средний рост. Ранее Samsung уже подняла среднюю цену DRAM примерно на 100% в первом квартале.

Если за базу взять цены на DRAM в начале 2025 года, то после двух раундов повышения поставочная цена во втором квартале соответствует 2,6 раза по отношению к базовой цене.

Один из инсайдеров отрасли сообщил:

«Сейчас у клиентов все еще много запросов на то, чтобы заранее зафиксировать поставки DRAM, — это позволяет компании поднять цену еще больше… Поскольку спрос на искусственный интеллект очень сильный, признаков стабилизации или снижения цен пока нет».

据报道，SK海力士 и Micron также намерены продвигать свои соглашения по поставкам DRAM на второй квартал и уже начали подробные переговоры с клиентами относительно роста цен и условий контрактов.

Заявления трех крупнейших производителей памяти показывают, что покупателям из нижнего звена придется сталкиваться со все большим ценовым давлением, а пространство для переговоров будет ограниченным.

Samsung выиграла «бой за разворот»

在 нынешней ситуации, когда Samsung купается в славе и успехах, многие, возможно, уже забыли: примерно год назад Samsung все еще в какой-то момент увязала в операционных трудностях.

Год назад из-за того, что Samsung отставала от конкурентов в разработке и массовом производстве чипов HBM, ее финансовые результаты и котировки акций долго оставались слабыми; более того, даже CEO компании публично приносил за это извинения.

А теперь Samsung, опираясь на свой новейший чип HBM4, постепенно сокращает разрыв с конкурентом SK海力士. Одновременно, благодаря восстановлению спроса на AI-инференс, спрос на ее традиционные чипы также пошел вверх.

Также воспользовавшись AI-ажиотажем, в прошлом месяце американский производитель микросхем памяти Micron Technology прогнозировал, что его выручка в третьем финансовом квартале (по состоянию на конец мая) будет выше ожиданий Уолл-стрит; ранее во втором финансовом квартале (по состоянию на конец февраля) компания добилась рекордной прибыли на фоне сильного спроса на искусственный интеллект и напряженности с поставками.

（Источник: Caixin Finance）