Как США создали свою экосистему быстрых платежей

Десять лет назад Федеральная резервная система наметила будущее для платежей в США — такое, где деньги могут перемещаться в режиме реального времени, а не спустя дни. То, что начиналось как дорожная карта, с тех пор перестроило ландшафт платежей, приблизив эту идею к реальности.

«Стратегии по улучшению платежной системы США,» Федеральной резервной системы помогли задать отрасли курс на более быстрые платежи. Хотя это и не было формальным поручением, оно закрепило транзакции в режиме реального времени как понятную цель платежей по всей стране.

В отчете Мгновенные, более быстрые и платежи в тот же день: где скорость захватывает долю Хью Томас, руководитель аналитического направления по коммерческим и корпоративным решениям в Javelin Strategy & Research, рассматривает, как эта рамка воплотилась в течение последнего десятилетия — и куда, возможно, будут двигаться быстрые платежи дальше.

Десятилетняя дорожная карта

Крупным импульсом для первоначальной работы стало признание неэффективности платежей, во многом обусловленной более фрагментированной природой банковской системы США по сравнению с другими странами. Осознавая растущую необходимость, чтобы определенные типы платежей двигались быстрее, Федеральная резервная система вмешалась, по сути, с манифестом — таким, который, не обладая законодательной силой, тем не менее описал путь к мгновенным платежам.

«Это было что-то вроде подхода в стиле Кеннеди: “мы выбираем полет на Луну к концу десятилетия”, — но это не было предписывающим и держалось в рамках общих ориентиров», — сказал Томас. «Это не собирались утверждать законодательно так, как сделала ЕС. Скорее: “Вот куда нам нужно прийти, чтобы оставаться конкурентоспособными, и мы доверим мудрости рынка довести нас туда”.»

«Это не означает, что поставщики воспринимали это как опцию», — продолжил он. «Когда регулятор поднимает темы вроде этой, в фоне подразумевается “или иначе”. Фед описала, чего они надеялись увидеть в разных решениях для разных сценариев, например, в части потребительского удобства для некоторых вещей и в части перемещения средств в режиме реального времени — для операций с высокой стоимостью».

Достижение цели

Прошло десять лет — и эта амбиция реализуется. К сети RTP Clearing House присоединилась мгновенная платежная служба FedNow от ФРС, и обе системы демонстрируют впечатляющий рост. Сейчас RTP фиксирует до 2 миллионов транзакций в день и недавно установила новый рекорд по стоимости за один день — $8,36 миллиарда.

Хотя FedNow заметно меньше RTP по количеству транзакций, ранний профиль, похоже, смещен в сторону платежей более высокой стоимости, а не небольших по сумме потоков. Среднее число транзакций FedNow в день достигло почти 30 000 в 2025 году, а совокупная стоимость выросла до $853,4 миллиарда с $38,2 миллиарда годом ранее. За тот же период средний размер платежа увеличился с $25 376 до $101 435.

«Шесть или семь лет назад на конференциях люди спрашивали: “Как мы будем использовать это, когда оно начнет работать?” — сказал Томас. — У меня сложилось впечатление, что все расширяли решения из потребности не оказаться в хвосте, а не из-за какого-то конкретного сценария использования. Когда спрашивали, “для чего” нужен real time, я в основном слышал: “заменить некоторые банковские переводы, полагаю”.»

Банки теперь более открыто делятся тем, где появляются новые сценарии использования. Растет понимание того, что рынок выигрывает от обучения клиентов, и поэтому учреждения активно продвигают новые приложения по мере их появления.

Обещание ISO 20022

Одним из ключевых факторов расширения этих сценариев использования является стандарт обмена сообщениями ISO 20022 и более насыщенные данные, которые идут вместе с каждым платежом. Добавленная информация может снижать риски, поддерживать более строгий контроль и предоставлять структурированную детализацию, необходимую для автоматизации процессов на последующих этапах. В свою очередь, платежи все чаще могут самостоятельно завершаться (саморасчет) и самоназначаться — автоматически проводясь в соответствующую главную книгу или по бюджетным строкам.

«Это не история про курицу и яйцо», — сказал Томас. «Одно помогло другому во многих отношениях. Нельзя было бы добиться того уровня мгновенных платежей, на который мы смотрим в Соединенных Штатах, без заранее установленного стандартизированного языка. Просто так не сработало бы».

Использование пределов

Росту также способствовали повышенные лимиты транзакций как у FedNow, так и у RTP. В прошлом году обе сети подняли свои лимиты до $10 миллионов — шаг, который, судя по всему, открыл волну новых типов транзакций.

«Это отчасти функция ISO 20022, но также отражает растущее спокойствие среди бэк-офисных процессоров и банков относительно рисков, связанных с перемещением крупных транзакций с окончательностью», — сказал Томас. «Это также имеет серьезные последствия для ликвидности. Банкам нужно помогать клиентам организовывать финансирование в среде, где счета теперь могут списываться 24/7 для растущего набора типов платежей — а не только в рабочие часы».

«И банки должны управлять своей собственной ликвидностью так же — с учетом того, что средства могут уходить в любое время», — продолжил он. «В прошлом, когда платежи двигались в более ограниченном окне рабочего дня, кто-то мог вручную смещать средства между счетами, чтобы покрывать транзакции по мере их подтягивания. В режиме 24/7 такое управление финансированием все чаще приходится автоматизировать».

Использовать все рычаги

Несмотря на этот прогресс, традиционные переводы ACH не вытесняются так сильно, как просто более прочно занимают свою давно установленную роль: высокообъемные, низкостоимостные электронные платежи, где окно расчетов в один-три дня вполне достаточно.

ACH по-прежнему обеспечивает подавляющее большинство стоимости B2B-платежей. Его вариант “в тот же день” все чаще используется для транзакций, где важны сроки, но для истинного расчета в режиме реального времени это не обязательно. Показательно, что средние размеры транзакций для Same Day ACH растут, тогда как для ACH с расчетом за один-три дня — снижаются.

«Вы видите, что более медленные операции концентрируются на транзакциях с более высоким объемом и более низкой стоимостью», — сказал Томас. «Вам нужно будет оплачивать самые крупные счета в самом конце, и люди теперь умнее понимают, какие инструменты лучше всего соответствуют их целям по ликвидности».

Главный вывод для провайдеров коммерческих платежей — использовать все рычаги, доступные в вашем распоряжении, согласованно друг с другом, чтобы добиться максимальной эффективности и производительности. «Это главный урок», — сказал Томас. «Теперь есть так много разных вариантов для платежей. Помочь вашим клиентам с оркестрацией — ключ к делу.»

0

                    ПОДЕЛИЛИСЬ

0

                ПРОСМОТРОВ
            

            

            

                Поделиться в FacebookПоделиться в TwitterПоделиться в LinkedIn

Теги: Clearing HouseFaster PaymentsFederal ReserveFedNowInstant PaymentsReal Time PaymentsRTP