eToro подает заявку на IPO в США, рассчитывая на оценку в $5 миллиардов

Откройте для себя лучшие новости и события в финтехе!

Подпишитесь на рассылку FinTech Weekly

Читают руководители в JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna и др.

Криптовалютно-дружелюбная торговая платформа eToro официально подала заявку на первичное публичное размещение (IPO) в Соединенных Штатах, стремясь к возможной оценке в $5 миллиардов. Компания подала регистрационное заявление по форме F-1 в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (U.S. Securities and Exchange Commission (SEC)), указав намерение разместить свои обыкновенные акции класса A на Nasdaq Global Select Market под тикером “ETOR.”

Сделанное 24 марта объявление стало еще одним шагом eToro по выходу на рынок публичных компаний США после нескольких предыдущих попыток. Предыдущая попытка компании выйти на IPO путем слияния с Fintech Acquisition Corp V, компанией специального назначения (SPAC), была отменена в середине 2022 года из-за неблагоприятных рыночных условий. Предлагаемое слияние, объявленное в 2021 году, оценивало eToro примерно в $10,4 миллиарда.

Путь к листингу на Nasdaq

Последняя попытка eToro провести IPO следует за несколькими годами стратегического планирования и финансовой реструктуризации. Конфиденциальная подача компании в SEC была впервые сообщена 16 января, а оценки указывали на то, что стоимость может превышать $5 миллиардов. Если IPO состоится, как планировалось, торговую платформу могут включить в листинг уже во втором квартале 2025 года.

В рамках стремления к успешному IPO eToro привлекла некоторых из самых престижных инвестиционных банков в мире. Goldman Sachs, Jefferies, UBS и Citigroup выступают в качестве ведущих андеррайтеров, что указывает на высокий институциональный интерес к будущему публичному дебюту платформы.

Почему eToro присматривается к рынку США

Хотя Соединенное Королевство по-прежнему остается крупнейшим рынком eToro, компания ориентируется на листинг в США, чтобы привлечь более широкий круг инвесторов. Платформа особенно популярна среди начинающих инвесторов, которые хотят покупать акции и криптовалюту через удобные для пользователя интерфейсы. Обладая хорошо зарекомендовавшей себя репутацией финтех-инноватора, eToro позиционирует себя так, чтобы извлечь выгоду из глубокой ликвидности американского рынка и широкой осведомленности инвесторов.

Генеральный директор Йони Ассия ранее признавал важность рынка США, подчеркивая, что очень немногие из их глобальных клиентов торгуют акциями Великобритании. Последний шаг компании демонстрирует намерение укрепить свое присутствие в финансовой экосистеме США.

Финансовое положение и перспективы на будущее

Предстоящее IPO eToro подкреплено прочной финансовой базой. В 2023 году компания привлекла $250 миллионов в раунде финансирования, что дало ей оценку $3,5 миллиарда на тот момент. Прогнозируемая оценка в $5 миллиардов для ее IPO указывает на то, что потенциал роста eToro остается сильным, несмотря на прошлые неудачи.

Решение выйти на публичный рынок рассматривается как стратегический маневр для использования более широких рынков капитала и опоры на свою репутацию универсальной торговой платформы. Делая акцент на предоставлении простого доступа к акциям и криптовалюте, eToro рассчитывает привлечь как институциональных инвесторов, так и розничных клиентов.

Вызовы впереди

Выход на рынок США сопряжен со своим набором вызовов. eToro придется конкурировать с уже устоявшимися торговыми платформами и разбираться в сложности американских регуляторных требований. Однако партнерство компании с ведущими инвестиционными банками предполагает, что она хорошо подготовлена к этим вызовам.

Волатильность более широкого криптовалютного рынка также остается фактором риска. Тем не менее репутация eToro как удобной торговой платформы и продолжающиеся усилия по расширению ее экосистемы могут дать ей конкурентное преимущество.

Заключение

По мере того как eToro приближается к своей цели стать публично торгуемой компанией на Nasdaq, весь мир будет следить за тем, как развернется IPO торговой платформы. Успешный листинг может открыть путь к дальнейшей экспансии на рынке США, укрепив статус eToro как крупного игрока в финтехе в условиях все более конкурентной индустрии онлайн-торговых платформ.