Заметил интересную динамику на рынках в последние дни. Золото и серебро наконец-то перестали падать и начали восстанавливаться — спотовое серебро скочило больше чем на 4%, золото вернулось выше 4800 баксов. Похоже, инвесторы пересмотрели позиции после того, как немного утихла паника по поводу доллара.

Вся эта история с выдвижением Уоша в ФРС, похоже, действительно меняет настроения. Стратеги из Morgan Stanley говорят, что это может смягчить опасения по быстрому обесценению доллара и укрепить доверие к системе. Короче, драгметаллы давят вниз, но долгосрочно это может помочь стабилизировать доллар.

На фоне этого Трамп объявил про Project Vault — 12 млрд баксов на стратегические минеральные ресурсы. Это серьёзный ход для укрепления промышленной безопасности. Плюс достигнуто торговое соглашение с Индией: тарифы снизили до 18%, а Моди согласился переключиться на американскую энергию вместо российской.

Что касается макро, то PMI производственного сектора в США за январь вообще разнёс ожидания — 52,6 вместо прогноза 48,5. Новые заказы, производство, занятость на годовом максимуме. Это явно поддержало фондовый рынок. S&P 500 +0,54%, Dow Jones +1,05%, хотя техгиганты показали смешанную картину.

На акциях интересное происходит. Palantir выбросила выручку на 70% год к году, 1,41 млрд за квартал, и дала очень оптимистичные прогнозы. Акции после закрытия взлетели на 8%, но Goldman Sachs позитивен, а Morgan Stanley предупреждает о переоценке. NXP также превзошла ожидания по выручке, но автомобильный сегмент слабенький — акции упали более чем на 5%. Oracle запустила эмиссию облигаций на 25 млрд для инвестиций в облачную инфраструктуру AI, а Snowflake подписала 200-миллионное соглашение с OpenAI.

Дисней показал рост выручки на 5%, но чистая прибыль упала на 6%. Парки работают хорошо, а вот развлечения и спорт страдают. Похоже, подписки и реклама давят.

На криптовалютном рынке сейчас BTC торгуется на уровне 66,96K с ростом +0,72% за сутки, ETH на 2,06K +0,65%. Общая капитализация крипто 2,73 трлн. Galaxy Digital считает, что биток может протестировать 200-недельную скользящую среднюю на 58K. Bernstein говорит, что медвежий рынок может завершиться до конца года, дно в районе 60K.

Сегодня следим за решением по ставкам Австралии — индекс австралии и прочие индексы будут реагировать на это. Также выходят данные по вакансиям в США и ISM по услугам. Рынок остаётся волатильным, лучше не переусложнять с кредитным плечом. Восстановление есть, но неопределённость остаётся.