Американский рынок на ночь | Три основных индекса на этой неделе показали рост, Tesla(TSLA.US) упала на 5.42%

Приложение Zhī Tōng Cái Jīng, как сообщается, в четверг три основных индекса двигались разнонаправленно, и на этой неделе все они показали рост. Прирост промышленного индекса Dow за неделю составил 2,96%, NASDAQ вырос на 4,44%, а S&P 500 прибавил 3,36%. В пятницу рынок акций США не работал из-за Страстной пятницы (Дня Иисуса Христова). Отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США за март запланирован к публикации в пятницу утром.

【Рынок акций США】 По состоянию на закрытие Dow упал на 61,07 пункта, на 0,13%, до 46504,67 пункта; NASDAQ вырос на 38,23 пункта, на 0,18%, до 21879,18 пункта; индекс S&P 500 прибавил 7,37 пункта, на 0,11%, до 6582,69 пункта. Tesla (TSLA.US) упала на 5,42%, Nvidia (NVDA.US) выросла на 0,93%, Micron Technology (MU.US) снизилась на 0,44%, SanDisk (SNDK.US) выросла на 1,28%.

【Европейские акции】 Индекс DAX30 в Германии снизился на 136,67 пункта, на 0,59%, до 23138,50 пункта; индекс FTSE 100 в Великобритании вырос на 77,19 пункта, на 0,74%, до 10441,98 пункта; индекс CAC40 во Франции

упал на 18,88 пункта, на 0,24%, до 7962,39 пункта; Stoxx 50 в Европе снизился на 38,21 пункта, на 0,67%, до 5694,50 пункта; испанский индекс IBEX35 снизился на 36,37 пункта, на 0,21%, до 17544,03 пункта; итальянский индекс FTSE MIB упал на 90,45 пункта, на 0,20%, до 45624,50 пункта.

【Азиатские рынки акций】 Японский индекс Nikkei 225 снизился на 2,38%, корейский KOSPI упал на 4,47%.

【Криптовалюты】 Биткоин снизился на 1,89%, до 66839,85 доллара; Эфириум упал на 3,6%, до 2060,9 доллара.

【Нефть】 Цена фьючерсов на легкую нефть (Light Sweet Crude) на поставку в мае на Нью-Йоркской товарной бирже выросла на 11,42 доллара, закрывшись на уровне 111,54 доллара за баррель, рост составил 11,41%; фьючерсы на нефть Brent на поставку в июне выросли на 7,87 доллара, закрывшись на уровне 109,03 доллара за баррель, рост составил 7,78%.

【Индекс доллара】 Индекс доллара, который измеряет курс доллара к шести основным валютам, в тот день вырос на 0,38% и к концу нью-йоркских торгов закрылся на отметке 100,024. На конец торгов в Нью-Йорке 1 евро обменивался на 1,1544 доллара, что ниже, чем 1,1607 доллара в предыдущий торговый день; 1 фунт стерлингов обменивался на 1,3227 доллара, что ниже 1,3324 доллара в предыдущий торговый день. 1 доллар обменивался на 159,34 иены, что выше 158,82 иены в предыдущий торговый день; 1 доллар обменивался на 0,7984 швейцарского франка, что выше 0,7931 швейцарского франка в предыдущий торговый день; 1 доллар обменивался на 1,3921 канадского доллара, что выше 1,3895 канадского доллара в предыдущий торговый день; 1 доллар обменивался на 9,4234 шведской кроны, что выше 9,3935 шведской кроны в предыдущий торговый день.

【Драгоценные металлы】 Спот-золото закрылось снижением на 1,71%, до 4675,61 доллара; спот-серебро закрылось на уровне 73,037 доллара.

【Макро новости】

Вильямс из ФРС: риски по инфляции и занятости выравниваются, склонность к тому, чтобы оставить ставку без изменений. Председатель ФРС Нью-Йорка Уильямс заявил, что риски по инфляции и занятости, связанные с ростом цен на энергоносители, уже пришли к состоянию «баланса», и он склонен поддержать решение сохранить процентные ставки без изменений. Уильямс отметил: «Денежно-кредитная политика — благодаря тем действиям, которые мы предприняли в прошлом году, а также текущей позиции — фактически уже достаточно подготовлена, чтобы сбалансировать эти риски, и именно это нам нужно сделать». Уильямс также добавил, что он считает, что потери в частном кредитовании (сфера небанковского кредитования) не приведут к системным рискам, хотя в этом сегменте уже некоторые инвесторы требуют досрочного выкупа. Уильямс сказал, что это главным образом связано с переоценкой базовых кредитов. Он сказал: «Я думаю, что в настоящее время это не создаст системного риска для нашей финансовой системы». Также он указал, что политики находятся в режиме «пристального наблюдения» за уровнем подверженности рискам банков. Когда его спросили, могут ли некоторые фонды частного кредитования рассматриваться как «слишком большие, чтобы обанкротиться», он ответил: «Ни в коем случае».

США введут 100% пошлины на некоторые патентованные лекарства. В четверг администрация Трампа заявила, что введет 100% пошлины на импорт патентованных лекарственных препаратов, если только фармацевтические компании не согласятся заключить с правительством соглашения по ценообразованию на лекарства, либо не пообещают производить продукты внутри страны. Крупным фармацевтическим компаниям предоставлено 120 дней на публикацию соответствующих планов, чтобы избежать пошлин; для небольших компаний — 180 дней. Компании могут перенести производство в США, чтобы пошлины снизились до 20%. Фармацевтические компании, которые перенесут производственные мощности на территорию США и подпишут соглашение о режиме наибольшего благоприятствования с Министерством здравоохранения и социальных служб США, не будут платить пошлины. США уже заключили такие соглашения с 17 фармацевтическими компаниями, из которых 13 пунктов уже официально подтверждены, а еще 4 находятся в стадии обсуждения. Из-за действующих торговых соглашений пошлины на лекарства, производимые в ЕС, Японии, Корее и Швейцарии, снизятся до 15%. При этом у Великобритании есть отдельное соглашение по пошлинам.

США корректируют пошлины на сталь, алюминий и медь: низкое содержание — освобождение, высокое содержание — взимание по стоимости продукта. Президент США Трамп в четверг по местному времени подписал заявление, скорректировав национальные меры по обеспечению безопасности в части пошлин на импорт стали, алюминия и меди, чтобы снизить ставки пошлин на производные продукты из этих металлов, упростить процедуры декларирования и избежать завышения импортной стоимости. В заявлении указано, что США сохраняют 50% импортные пошлины на ввоз массовых товаров, таких как сталь, алюминий и медь, но эта ставка будет применяться к цене, которую платят потребители США. Другие изменения включают: США отменят пошлины в размере 50% на производные продукты из стали, алюминия и меди при условии, что содержание металла в этих продуктах (по весу) ниже 15%. Это приведет к отмене пошлин по статье 232 для продуктов с крайне низким содержанием металла. Производные продукты со содержанием стали, алюминия или меди выше 15% получат сниженную пошлину 25%, но это пошлина, взимаемая с общей стоимости импортируемых товаров, а не только с части, связанной с содержанием металла. Поэтому пошлины на стиральные машины или газовые плиты, которые в основном изготовлены из стали, будут одинаково установлены на уровне 25%. По словам американских чиновников, в целом эти изменения в экономическом плане не будут сильно отличаться от предыдущей системы пошлин. Но взимание 50% пошлины с полной стоимости продаж металлических товаров может принести определенный дополнительный объем пошлинных доходов.

Процентные ставки по ипотечным кредитам в США растут пятый период подряд. Ипотечные ставки в США растут уже пятый раз подряд, из-за чего у людей не оправдались ожидания относительно предстоящего ключевого весеннего сезона покупок жилья. Средняя ставка по 30-летней фиксированной ипотеке составляет 6,46%, это самый высокий уровень с начала сентября; по сравнению с прошлой неделей (6,38%) ставка выросла. Рынок недвижимости входит в обычный пик объемов сделок в течение года, но опасения по поводу экономики могут сдерживать действия покупателей и продавцов. Рост цен на энергоносители, вызванный войной в Иране, усилил опасения по инфляции, а развитие ИИ также вызывает неопределенность в занятости. Для многих американцев цены на жилье по-прежнему остаются недосягаемыми.

Логан из ФРС: сократить баланс можно, изменив правила регулирования. Председатель ФРС Далласа Логан в четверг изложила пути и варианты, как ФРС может сократить размер своего баланса, одновременно отметив, что текущая система работает хорошо и приносит пользу общей финансовой стабильности. Логан заявила, что текущая система управления финансовой ликвидностью в ФРС предназначена для поддержания «достаточного» уровня резервов, и что она «эффективна и действенна». Однако в действующей системе остается несколько способов помочь сократить объем активов, удерживаемых ФРС; многие меры связаны с правилами, по которым финансовые институты управляют резервами наличности. Недавние исследования внутри и вне ФРС указывают, что при помощи корректировок регулирования, побуждающих банки держать более низкие уровни резервов, ФРС может продолжать сокращать баланс в рамках текущей системы. Логан заявила, что соглашается с этим и сказала, что в настоящее время ФРС проделывает работу, чтобы управление резервами в период стресса было «более эффективным». Она также отметила, что некоторые правила по ликвидности, хотя и увеличивают резервы, не повышают безопасность, поскольку банки в кризисный период не хотят использовать эти резервы наличности. «Это неэффективное использование баланса ФРС, и мы вполне можем избежать такой ситуации».

【Новости по отдельным акциям】

Amazon взимает топливную доплату 3,5% с многочисленных онлайн-торговцев. Amazon (AMZN.US) начнет в конце текущего месяца взимать с продавцов, использующих ее службы доставки, «топливную и логистическую» надбавку в размере 3,5%, что позволяет Amazon присоединиться к ряду логистических компаний, повышающих стоимость доставки — причиной стал рост цен на топливо из-за войны в Иране. Для клиентов «Amazon Logistics» эти сборы начнут действовать с 17 апреля и распространяются на территории США и Канады. Начиная с 2 мая Amazon будет взимать доплату с товаров, отправленных теми продавцами, которые продают товары на своих собственных сайтах или у других розничных продавцов. Представитель Amazon в четверг в заявлении сказал: «Рост топливных и логистических издержек приводит к увеличению операционных затрат для всей отрасли. На данный момент мы уже абсорбировали рост этих издержек, но, как и у других крупных логистических компаний, когда затраты остаются на высоком уровне, мы вводим временную доплату, чтобы частично компенсировать эти затраты». Более 60% товаров на платформе Amazon продаются независимыми продавцами; эти продавцы должны платить Amazon комиссию за продажу, а также расходы на складское хранение и доставку. Эта дополнительная стоимость показывает, что Amazon может использовать свою рыночную модель, чтобы перекладывать постоянно растущие издержки на продавцов, а не на потребителей.

Coinbase (COIN.US) устраняет ключевые регуляторные препятствия при продвижении бизнеса со стейблкоинами. Coinbase заявила, что получила условное одобрение от Управления контролера денежного обращения США (OCC) на работу в качестве трастового банка. Главный юрисконсульт компании отметил, что в случае окончательного одобрения эта криптовалютная биржа сможет работать под федеральным надзором и, помимо кастодиального бизнеса, также вести продукты для платежей. «В долгосрочной перспективе мы сможем вместе с OCC изучать не только кастодиальные продукты, но и другие инфраструктурные продукты, особенно в части продуктов, связанных с платежным сектором. Мы считаем, что это расширит криптовалютные платежи в различные новые, интересные и важные направления».