Правило OCC National Trust Bank вступает в силу сегодня. Вот что меняется.

Интеллектуальный слой для специалистов в финтехе, которые думают сами.

Первичный источник информации. Оригинальный анализ. Материалы, подготовленные людьми, которые формируют отрасль.

Доверяют профессионалы в JP Morgan, Coinbase, BlackRock, Klarna и многих других.

Присоединяйтесь к Кругу ясности FinTech Weekly →

Регуляторный текст только что догнал практику.

Поправка к 12 CFR 5.20, опубликованная в Federal Register 2 марта, вступает в силу сегодня. Она заменяет термин “fiduciary activities” в регулировании OCC по выдаче лицензий формулировкой “operations of a trust company and activities related thereto,” приводя регуляторный язык в соответствие с предусмотренными законом полномочиями в 12 U.S.C. 27(a).

OCC была прямолинейна в процессе нормотворчества: она никогда не трактовала “fiduciary activities” как ограничение национальные трастовые банки выполнением только фидуциарной работы. Нефидуциарные счета хранения — именно те, которые компаниям в криптоиндустрии, разрабатывающим на основе этой лицензионной структуры, конкретно нужны — всегда были разрешены. Неоднозначность была в тексте, а не в практике. Сегодня текст однозначен.

Это различие сейчас важнее, чем могло бы быть в любой предыдущий момент. Как FinTech Weekly сообщал в марте, одиннадцать компаний подали заявки на или получили условные одобрения на национальную трастовую банковскую лицензию OCC в течение окна протяженностью восемьдесят три дня. Circle, Ripple, BitGo, Paxos, Fidelity Digital Assets, Bridge, Crypto.com, Protego, Morgan Stanley, Payoneer и Zerohash каждая подала заявку или получила условное одобрение до 5 марта. У Coinbase и World Liberty Financial заявки находятся на рассмотрении.

Все эти компании выстраивают федеральное банковское присутствие в рамках этого регуляторного текста. На сегодняшний день изменилось слово, на котором строится правовая архитектура. Регуляторное положение OCC по выдаче лицензий теперь говорит ровно то, что компаниям, подающим заявки в рамках него, нужно, чтобы оно говорило.

Практические ставки не абстрактны. Конференция руководителей банковского надзора штатов (Conference of State Banking Supervisors) выразила обеспокоенность тем, что она называет правовой структурой этих лицензий.

Традиционные банки по-прежнему выступают против расширения доступа к платежным рельсам Федеральной резервной системы для вновь лицензируемых организаций. Эти противостояния продолжаются. Не продолжается, по состоянию на сегодня, только текстуальная неоднозначность, которая могла бы дать опору для будущего судебного оспаривания того, что национальные трастовые банки уполномочены делать.

Примечание редактора: Мы стремимся к точности. Если вы заметили ошибку или располагаете дополнительной информацией, пожалуйста, напишите по адресу [email protected].