Банковские лицензии при администрации Трампа: более благоприятный путь для финтеха?

Аллисон Ралей — партнер в Arnall Golden Gregory LLP и сопредседатель отраслевой команды компании по Emerging Technologies. Бывший главный юрисконсульт по глобальным вопросам технологий и главный специалист по комплаенсу в компании финансового сектора, она привносит в представление интересов клиентов отчетливый бизнес-ориентированный подход. С ней можно связаться по адресу [email protected].

Откройте для себя лучшие новости и мероприятия в области финтеха!

Подпишитесь на рассылку FinTech Weekly

Читают руководители JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna и др.

Банковская система Соединенных Штатов опирается на сложную сеть федеральных и государственных регуляторов для регулирования новых организаций, стремящихся получить банковскую лицензию.

Лицензионные и регуляторные процедуры гарантируют, что лицензированные банки выполняют требования к капиталу, обеспечивают эффективное управление и защищают потребителей. Эти процедуры могут занимать несколько месяцев или даже лет, отражая сложность современных финансовых продуктов и необходимость поддерживать безопасность и надежность.

Многие финтех-компании когда-то избегали стремиться к получению банковской лицензии, опасаясь связанных с этим регуляторных нагрузок. Быстрое развитие финансовых технологий часто вступает в противоречие с длительным процессом и высокими затратами на получение банковской лицензии.

В результате многие финтех-стартапы партнерятся с существующими банками или работают в сферах, где не требуется полноценная банковская лицензия. Однако во времена администрации Трампа изменения в регуляторных подходах указывают на более благоприятный климат для финтех-компаний, заинтересованных в получении банковских лицензий.

Эволюция процесса лицензирования

Лицензирование банков в Соединенных Штатах происходит как на федеральном, так и на государственном уровнях. Заявители на получение федеральной лицензии обычно подают заявление через Управление контролера денежного обращения (OCC), тогда как государственные банковские департаменты надзирают за организациями, зарегистрированными на уровне штатов.** Оба типа лицензий предполагают тщательные проверки** предлагаемых бизнес-планов, достаточности капитала, управленческой компетентности и рамок комплаенса.

Финтех-компаниям часто эти требования кажутся обременительными. Предоставление услуг только в цифровом формате или внедрение новых моделей кредитования может создавать немедленную напряженность с консервативными требованиями комплаенса, сформированными десятилетиями традиционной банковской практики.

Но многие финтех-компании осознали, что лицензия может повысить доверие и убрать операционные барьеры, связанные с навигацией по разрозненным лицензиям отдельных штатов. Банковская лицензия также позволяет компании принимать застрахованные депозиты (если она получает одобрение Федеральной корпорации по страхованию депозитов) и экспортировать процентные ставки из одного «домашнего» штата на всю страну — это значительное преимущество для кредиторов для потребителей и малого бизнеса.

Подача заявки на традиционную банковскую лицензию OCC

Традиционная заявка на банковскую лицензию через OCC предполагает несколько этапов. Сначала организаторы подают письменное предложение, в котором излагают стратегический план, структуру корпоративного управления, предлагаемые уровни капитала, а также квалификацию потенциальных директоров и руководства. OCC проводит встречу до подачи заявки с организаторами, чтобы обсудить ожидаемые регуляторные вопросы и оценить осуществимость предлагаемой организации.

Затем организаторы подают формальную заявку, уделяя особое внимание ключевым компонентам:

2.  Бизнес-план: Финтех-заявители должны четко объяснить, как их основанные на технологиях стратегии вписываются в рамки банковских операций, включая детали состава активов, кредитной деятельности и мер контроля рисков.
4.  Требования к капиталу: Заявители должны показать, что их первоначальная капитализация соответствует или превышает установленные регуляторные минимумы, и что у них есть устойчивый план поддержки роста.
6.  Управление и менеджмент: OCC оценивает опыт и послужные списки директоров и руководителей исполнительного звена. Финтех-компании часто усиливают свои команды банковскими ветеранами, чтобы заверить регуляторов в институциональном знании.
8.  Комплаенс и управление рисками: Поскольку финтех часто использует алгоритмические инструменты, цифровые платформы и инновационные модели кредитования, OCC тщательно анализирует, как они будут соблюдать правила противодействия отмыванию денег (AML), законы о защите потребителей и стандарты кибербезопасности.

В период рассмотрения OCC может направлять запросы на дополнительную информацию, разъяснения или изменения в предложении. Заявителям следует ожидать по меньшей мере одного раунда доработок до получения предварительного одобрения, которое дает организаторам разрешение на привлечение капитала и окончательную настройку операционной деятельности. После того как OCC подтвердит, что учреждение выполнило все условия, он выдает финальную лицензию, позволяющую банку начать работу.

Этот процесс требует существенных затрат времени и ресурсов. Однако руководители финтеха ценят, что национальная лицензия позволяет им обслуживать клиентов последовательно во всех 50 штатах, не сталкиваясь с необходимостью постоянно «жонглировать» множеством лицензий, специфичных для каждого штата. Имея национальную банковскую лицензию, финтех-компании ставят себя под единый регулирующий орган, упрощая комплаенс и потенциально расширяя линейку продуктов.

Государственные специальные целевые лицензии как альтернатива

Для компаний, которые опасаются строгого процесса OCC или ищут более специализированные привилегии, государственные специальные целевые лицензии могут стать альтернативой.

Несколько штатов, включая Вайоминг, Юту и Нью-Йорк, создали или изучали адаптированные банковские рамки для финтех-организаций. Такие специальные лицензии могут решать задачи инновационных бизнес-моделей, не требующих полного спектра деятельности, связанной с традиционным банком.

*   Специальное целевое депозитарное учреждение Вайоминга (SPDI): Вайоминг ввел лицензию SPDI для компаний, работающих с цифровыми активами и технологиями блокчейна. SPDI функционируют как полностью зарезервированные учреждения, то есть держат достаточно активов, чтобы соответствовать депозитам клиентов, не вступая в традиционное кредитование.
*   Промышленная ссудная компания Юты (ILC): Юта имеет давнюю традицию выдачи лицензий ILC различным компаниям финансовых услуг. Эти лицензии разрешают определенные банковские операции, такие как кредитование и выпуск депозитов, но ограничивают диапазон допустимых коммерческих операций.
*   BitLicense Нью-Йорка: Хотя это не совсем банковская лицензия, BitLicense остается одним из ведущих примеров государственного, ориентированного на финтех регулирующего механизма. Выпускаемая Департаментом финансовых услуг штата Нью-Йорк, она регулирует деятельность с виртуальными валютами и подчеркивает более широкую готовность штатов регулировать новые финансовые технологии более адресно.

Компании, получившие эти государственные специальные целевые лицензии, могут получить доступ к частям финансового сектора, не подвергая себя полному национальному банковскому регулированию.

Однако они по-прежнему могут сталкиваться с ограничениями, включая запреты на прием федерально застрахованных депозитов и потенциальные осложнения в связи с межштатными операциями.

В зависимости от бизнес-модели специальная целевая лицензия может предлагать более упрощенный путь, чем полноценная банковская лицензия, но она не обязательно дает все привилегии или географический охват, характерные для традиционной национальной лицензии банка.

Финтех-лицензия OCC и события эпохи Трампа

В 2016 году, незадолго до начала первого президентства Трампа, OCC предложил специальную целевую национальную банковскую лицензию для финтех-компаний. Хотя это предложение предшествовало президенту Трампу, его администрация делала акцент на дерегулировании и поощряла более благоприятную среду для финансовых инноваций.

Джозеф Оттинг, контролер денежного обращения в 2017–2020 годах, выступал за модернизацию банковских регуляций и указывал, что специальные целевые лицензии могут стимулировать конкуренцию и рост.

OCC также создал Управление по инновациям, поручив финтех-заявителям взаимодействовать с регуляторами на ранней стадии и регулярно. Упрощая коммуникацию и уточняя ожидания, OCC попытался снизить неопределенность, которая удерживает некоторых финтехов от подачи заявок на традиционные лицензии.

Эти шаги в сочетании с более широкой дерегуляторной позицией администрации Трампа побудили технологически ориентированные компании рассматривать заявки на лицензии, которые раньше могли казаться чрезмерно обременительными.

Наряду с OCC, FDIC также дал понять, что открыт к подаче заявок на страхование депозитов со стороны инновационных финтех-предприятий. Такая открытость дала финтех-стартапам дополнительную уверенность: страхование FDIC позволяет им принимать застрахованные депозиты и устраняет зависимость от банков-посредников.

Несмотря на иски со стороны некоторых государственных регуляторов, которые утверждали, что национальные финтех-лицензии угрожают суверенитету штатов, ряд финтех-компаний продвинулся вперед. Готовность администрации Трампа экспериментировать с новой структурой лицензирования заставила многих предпринимателей пересмотреть традиционную модель «аренды банка» в пользу более прямой регулирующей рамки.

Этот тренд вызывал неоднозначную реакцию: защитники прав потребителей беспокоились, что мягкий подход к регулированию может позволить распространиться продуктам кредитования с высокой стоимостью или финансовым моделям, недостаточно протестированным. Тем не менее, лидеры финтеха сочли среду более благоприятной, чем при предыдущих администрациях.

Взгляд в будущее

При текущей администрации президента Трампа регуляторы принимают растущую роль финтеха в финансовой отрасли. Сохраняющиеся последствия пандемии COVID-19 продолжают подчеркивать потребность во включающих, цифровых финансовых услугах, добавляя импульс решениям финтеха.

Теперь агентства сталкиваются с четким мандатом: модернизировать рамки лицензирования, чтобы идти в ногу с быстрыми технологическими изменениями, при этом сохраняя стабильность и подотчетность во всей банковской системе.

Хотя административные приоритеты часто меняются, большинство экспертов согласны, что стремление интегрировать финтех сохранится. Проявляя регуляторную гибкость, агентства могут подвести развивающиеся технологии под согласованный надзорный зонтик, поощрять инновации и защищать потребителей.

Государственные специальные целевые лицензии уже обслуживают нишевые рынки, а OCC активно уточняет пути для специальных целевых национальных банков, чтобы способствовать дополнительной конкуренции.

Таким образом, финтех-компании получают последовательное послание. Федеральный режим, хотя и действует осознанно, приветствует ответственное внедрение инноваций, в то время как программы штатов готовы вступить в действие, когда получение федеральной лицензии оказывается непрактичным.

Диалог о банковских лицензиях навсегда изменился: лидеры финтеха теперь признают, что получение лицензии может обеспечить долгосрочные преимущества, перевешивающие первоначальное бремя комплаенса.

Благодаря устойчивому сотрудничеству регуляторов и инноваторов банковский сектор продолжит трансформироваться, движимый технологиями, направляемый рациональным управлением и укрепляемый за счет баланса между предпринимательской свободой и надежной защитой потребителей.