Внезапное открытие лимитной цены! Акции резко падают после достижения лимита! Маск сделал важное объявление! Компания срочно выступила с заявлением

Маск в свое время взорвал сегмент солнечных панелей.

Во время утренних торгов сегодня (1 апреля) акции цепочки производства фотоэлектрической продукции на рынке A-shares резко пошли вверх: компания Laplace в какой-то момент достигла предела роста в 20%. По информации из новостей, сообщается, что Laplace в недавнее время выиграла тендер на вторую очередь проекта Tesla по солнечным батареям, объем заказа составил почти 10 млрд юаней.

Затем Laplace в обеденное время опубликовала заявление-уточнение, в котором говорится, что после проверки на текущий момент компания не получила соответствующих заказов, и отсутствует какая-либо существенная информация, подлежащая раскрытию, но не раскрытая. Под влиянием этого Laplace быстро снялась с верхней границы, цена акций резко упала; к закрытию рост сузился до 11,72%, а также у других акций, относящихся к солнечной тематике, наблюдалось снижение темпов роста.

Срочное уточнение

1 апреля утром появились сообщения о том, что Laplace — провайдер ключевого технологического оборудования и решений для производства пластин фотоэлектрических солнечных батарей в Китае — в недавнее время выиграла тендер на вторую очередь проекта Tesla по солнечным батареям, объем заказа составил почти 10 млрд юаней.

Под влиянием этого акции категории «космическая фотоэлектрика» на рынке A-shares в какой-то момент дружно пошли вверх: Laplace мощно зафиксировала рост в 20% и достигла верхней границы; за ней подтянулись такие бумаги, как M+V Shares (迈为股份), Gaoce Shares (高测股份), JinkoSolar (晶科能源), Jiejia Weichuang (捷佳伟创), AutoV (奥特维) и др.

Однако днем Laplace оперативно опубликовала заявление-уточнение: после проверки на текущий момент компания не получила соответствующих заказов, и отсутствует какая-либо существенная информация, подлежащая раскрытию, но не раскрытая; в дальнейшем, если будут затронуты стандарты раскрытия информации, компания строго выполнит обязательства по раскрытию информации в соответствии с соответствующими положениями законодательства и нормативных актов.

Кроме того, Laplace отметила, что фундаментальные показатели компании существенных изменений не претерпели; в последнее время рост цены ее акций был значительным. Имеются риски того, что рыночные настроения чрезмерно разогреты и присутствует иррациональная спекуляция; не исключены риски краткосрочного быстрого отката цены акций. Участие инвесторов в торгах может нести относительно большие риски. Просим широких инвесторов вести рациональные инвестиции и обращать внимание на риски инвестирования.

После открытия торгов во второй половине дня цена акций Laplace быстро восстановила прежний уровень, снявшись с верхней границы; цена резко пошла вниз. К закрытию рост сузился до 11,72%.

Согласно данным с официального сайта, основным видом деятельности Laplace является разработка, производство и продажа оборудования для высокотемпературного технологического процесса, напыления (покрытия) и сопутствующей автоматизации, необходимых для производства пластин фотоэлектрических солнечных батарей.

Кроме того, по данным более ранних сообщений, команда Space X, принадлежащая Илону Маску, закупила оборудование у отечественного ведущего производителя оборудования для гетеропереходных (heterojunction) пластин. Ожидается, что эта поставка будет отгружена в первую неделю мая. Экспорт продукции полупроводникового типа обычно требует предварительной регистрации и утверждения соответствующими ведомствами; сейчас процесс все еще продолжается.

Известно, что солнечные заказы в команде Маска в основном делятся на Space X (S-цепочка) и Tesla (T-цепочка); планируемые сценарии применения — соответственно «космос» и «земля». По словам инсайдеров, в настоящее время кооперационные заказы T-цепочки все еще находятся на стадии обсуждения и затрагивают несколько заводов по оборудованию для TOPCon.

Стоит отметить, что с начала этого года динамика Маска неоднократно подбрасывала «топливо» в отрасль солнечных панелей. 23 января в стакане A-shares более 30 акций солнечной тематики устроили «прижимную» волну роста, уйдя в лимитированные росты после его высказываний о поддержке «космической фотоэлектрики». 4 февраля весь сектор солнечных панелей на рынке A-shares снова резко вырос из-за слухов о том, что команда Маска проводит исследования; направление «космическая фотоэлектрика» сильно потянулось вверх и подняло волну лимитированных ростов.

Нарратив «космической фотоэлектрики»

Под «космической фотоэлектрикой» понимается получение энергии с использованием солнечных фотоэлектрических технологий в условиях внешней среды вне Земли — например, на орбитах в космосе или на Луне — и передача электроэнергии на Землю по беспроводному каналу, либо питание бортовых спутников, космических станций, космических дата-центров и других объектов.

Ключевые факторы спроса на космическую фотоэлектрику формируются двойным импульсом: коммерческие космические запуски и вычислительные мощности (AI compute) для ИИ. В сфере коммерческой космонавтики позиции на ближней орбите и частотные диапазоны относятся к дефицитным стратегическим ресурсам; страны активно строят спутниковые созвездия, чтобы занять инициативу. В настоящее время количество спутников на орбите в мире составляет около 15 000, а с момента того, как «Starlink» развернул гонку низкоорбитальных созвездий, в мире уже подано более 300 планов созвездий с прогнозом развертывания свыше миллиона спутников, что сформировало устойчивый и жесткий спрос на энергию.

В части AI-вычислительных мощностей, по мере итераций технологий ИИ, энергопотребление вычислений растет экспоненциальными темпами, что стимулирует перенос инфраструктуры вычислений в космос. На этом фоне идея «космического дата-центра» стала реализуемой: в космосе развертывают спутники с ИИ-чипами и обеспечивают непрерывное энергоснабжение за счет космической фотоэлектрики, чтобы снизить нагрузку на системы энергоснабжения на Земле в будущем.

Компания East Wu Securities указала, что фотоэлектрика — это единственная эффективная и долговременно стабильная форма энергоснабжения для спутников в космосе.

Космический вычислительный центр по сравнению с наземным дата-центром имеет разрушительные преимущества. Возьмем пример работы вычислительного кластера на 40MW в течение 10 лет: общая стоимость космического решения составляет лишь около 5% от стоимости наземного. Это приводит к тому, что режим работы спутников переходит от передачи на Землю исходных данных «набор данных — восприятие — вычисления» (как «передача» и последующая обработка) к обработке в орбите, то есть к «восприятию и вычислению в космосе».

В дальнейшем East Wu Securities также отметила: если в будущем ежегодно запускать по 10 000 спутников, то только рынок спутников на низкой орбите способен принести почти 2000 млрд юаней пространства для рынка солнечных крыльев. Если же учитывать строительство перспективных космических вычислительных систем уровня 10GW, то масштаб рынка еще более достигнет десятков триллионов юаней.

Компания Industrial Securities считает, что строительство инфраструктуры для вычислительных мощностей сможет стать важным источником для нового спроса в сфере новых энергоресурсов; при этом особенно очевидна выгода в сегментах ветроэнергетики и накопления энергии. Если посмотреть на порядок выгоды для цепочки поставок, компании по оборудованию для ветроэнергетики, системы хранения энергии, фотоэлектрическое оборудование и энерготехнические компании напрямую выиграют от роста спроса на электроэнергию, вызванного расширением вычислительной инфраструктуры; одновременно в сегменте материалов для аккумуляторов накопления энергии на фоне нарастающего дефицита спроса и предложения имеется вероятность роста цен за счет опосредованного влияния.

Компания GF Securities заявила: «AI-гиганты» соперничают за лидерство, «вычисления на небо» стали общим консенсусом; при таком движении космическая фотоэлектрика как основная форма обеспечения энергией, как ожидается, сможет получить глубокую выгоду. В будущем ожидается, что это сможет обеспечить для фотоэлектрического оборудования совокупное рыночное пространство уровня триллиона. Эта новая логика нарратива создает новые ожидания по дополнительному объему для отрасли солнечных панелей.

Компания Everbright Securities считает, что недавние геополитические события сильно нарушили глобальную цепочку поставок сырой нефти; солнечная фотоэлектрика и другие новые энергетические источники будут играть ключевую роль в энергоснабжении, а отрасль фотоэлектрики, как ожидается, получит возможность развития. Компания Dongguan Securities отмечает: движение «чипы + космическая фотоэлектрика» приводит в действие две колеса; мы твердо смотрим на три ключевые основные линии — «конверсия заказов на оборудование для фотоэлектрики в реальные поставки», «импортозамещение полупроводникового оборудования» и «космическая вычислительная фотоэлектрика».

(Источник: China Securities Journal)