Сучжоуский банк, необходимо найти отличия

Как новая команда руководителей может способствовать реализации стратегии дифференциации бизнеса?

Цзянцзэ — один из самых развитых регионов Китая с высоким уровнем рыночной экономики и управления, что породило множество отличных городских коммерческих банков.

Сучжоуский банк — один из них, благодаря преимуществам региона с развитой экономикой, его масштаб и потенциал роста превышают большинство городских коммерческих банков, однако по сравнению с ведущими публичными городскими банками Цзянцзэ есть определённый разрыв:

Его последний размер — 7700 млрд юаней, в то время как другие ведущие банки Цзянцзэ — более триллиона, а братский по провинции — 江苏银行 (江苏银行) достиг 4,9 трлн юаней. В плане роста, несмотря на меньшую базу, Сучжоуский банк отстаёт от ведущих городских банков.

Отставание по масштабу — скорее историческая причина: изначально он образовался в результате слияния двух сельских кредитных кооперативов в пригородах Сучжоу, тогда как 江苏银行 был сформирован из объединения 10 городских банков. Но сейчас, при меньшем масштабе, отставание от более крупного региона банка требует поиска причин внутри самого банка.

Мнения автора:

1. Баланс бизнеса, но отсутствие сильных сторон. Структура кредитования Сучжоуского банка достаточно сбалансирована, но отсутствуют явные преимущества. Сучжоу — экономический центр, и конкуренция за его банковский рынок очень высокая. Из-за отсутствия сильных бизнес-столпов, ценовая политика слабая, чистая процентная маржа уступает отрасли.

2. Необходимо найти свою дифференциацию. Новое руководство проявляет сильную инициативу в развитии бизнеса. В настоящее время активно развиваются кредиты в сфере технологических инноваций и управление богатством. Если удастся найти свою бизнес-стратегию, у банка есть шанс перейти от посредственного к выдающемуся.

/ 01 /

Недостатки сверху, преимущества снизу

Сучжоу традиционно считается «самым сильным городом» в провинции, и как местный городской коммерческий банк, его фундамент лучше, чем у большинства подобных банков, но всё же есть разрыв с лидерами, что создает ситуацию «недостаточно сверху, но есть преимущества снизу».

По масштабу, по состоянию на третий квартал 2025 года, активы Сучжоуского банка составили 7760,4 млрд юаней, что сопоставимо с Цилу Банком (齐鲁银行) и Циндао Банком (青岛银行), и он занимает прочные позиции в группе городских банков.

Но по сравнению с братскими банками по провинции — 江苏银行 (4,9 трлн юаней) и 南京银行 (2,96 трлн юаней) — разрыв очевиден.

Разрыв по масштабу с братьями по провинции обусловлен не только бизнес-аспектами. В сравнении с ведущими городскими банками Цзянцзэ, стартовая позиция Сучжоуского банка была ниже: он изначально образовался в результате слияния двух сельских кредитных кооперативов в пригородах Сучжоу, затем стал городским банком. В 2010 году его масштаб был менее 500 млрд юаней, а к третьему кварталу 2025 года достиг 7760,4 млрд — это подтверждение его региональных преимуществ и хорошая динамика развития.

Хотя масштаб можно объяснить историческими причинами, за последние годы разрыв с ведущими городскими банками увеличился, и теперь причины нужно искать внутри самого банка.

За первые три квартала 2025 года доходы банка выросли на 2,02%, чистая прибыль — на 7,12%, оба показателя выше среднего по публичным банкам.

Однако по сравнению с провинциальными банками, такими как 江苏银行 (рост доходов 7,8%, чистая прибыль 8,3%) и 南京银行 (рост доходов 8,7%, чистая прибыль 8,1%), Сучжоуский банк всё ещё уступает.

Доходы банка (особенно процентная маржа) в основном зависят от масштаба активов и чистой процентной маржи. Первый показатель определяет объем реализуемых активов, второй — эффективность их реализации.

Разделяя эти показатели, снижение темпов роста Сучжоуского банка связано в основном с чистой процентной маржой, а не с масштабом.

Расположенный в экономическом центре, Сучжоуский банк не испытывает недостатка в кредитных проектах: за первые три квартала 2025 года объем активов, приносящих доход, вырос на 14,1% — выше среднего по публичным банкам (9,3%).

Однако у банка слабая ценовая политика по проектам: за тот же период его средняя годовая чистая процентная маржа составила 1,39%, что ниже среднего по городским банкам (1,47%) и даже ниже 成都银行 (1,58%), специализирующегося на инфраструктурных кредитах.

Что ограничивает ценовую политику Сучжоуского банка?

/ 02 /

Средний уровень, отсутствие сильных сторон

Когда речь заходит о слабой ценовой политике, многие считают, что причина — высокая доля инфраструктурных проектов, которые имеют государственное гарантийное обеспечение, риск низкий, но и доходность соответственно низкая.

Однако Сучжоуский банк — исключение: по структуре кредитов его активы сбалансированы и не склонны к односторонней специализации.

К середине 2025 года основные направления кредитования — лизинг и бизнес-услуги (19,1%), производство (17,1%), а также строительство и оптовая/розничная торговля (в совокупности 13,1%).

В целом, структура кредитов у банка сбалансирована, сферы деятельности — рыночные. Почему же чистая процентная маржа у Сучжоуского банка ниже, чем у городских банков, ориентированных на инфраструктуру?

Это во многом связано с конкурентной средой: в экономическом центре, где конкурируют крупные государственные и совместные банки, а также ведущие городские банки Цзянцзэ, — доля рынка у Сучжоуского банка невелика. В настоящее время его доля на рынке кредитования — около 3,4%, тогда как у 成都银行 — более 7%.

Высокая конкуренция влияет на ценовую политику: средняя ставка по кредитам у Сучжоуского банка — 3,57%, у 江苏银行 — 4,45%.

Отсутствие сильных бизнес-столпов и недостаточная дифференциация — основные причины слабой ценовой политики.

Рассмотрим розничное кредитование — пример, показывающий проблему. В условиях трансформации банков в розничный сегмент, у Сучжоуского банка наблюдается спад: за первые три квартала 2025 года объем розничных кредитов снизился на 5,6% в годовом выражении.

Основная причина — отсутствие развитых систем риск-менеджмента и привлечения клиентов.

Например, по уровню риск-менеджмента, в 2023 году уровень просроченных по личным бизнес-кредитам составлял 1,51%, а к середине 2025 года вырос до 3,5%. Объем личных бизнес-кредитов сократился с 439,2 млрд до 306,15 млрд юаней, уменьшившись более чем на треть. Хотя кредиты на потребительские цели немного выросли, это связано с сотрудничеством с интернет-платформами, а их конкурентоспособность ещё требует подтверждения.

Бизнес в Сучжоу сбалансирован, уровень рыночности высок, — это преимущество, но для сокращения разрыва с провинциальными братьями банками необходимо дополнительно найти свои бизнес-столпы.

/ 03 /

Нужно найти свою дифференциацию

За последний год и более, среди ведущих городских банков наблюдается расслоение. 江苏银行 и 宁波银行 показывают лучшие результаты, чем ранее славившиеся ростом 杭州银行 и 成都银行.

Это подтверждает универсальный закон: первичные преимущества могут обеспечить временный успех, но для достижения устойчивых результатов необходимы усилия во вторую очередь.

成都银行 и 杭州银行 имеют преимущества в регионе и связаны с местной инфраструктурой. В периоды активного расширения инфраструктуры они не испытывают недостатка в проектах и обладают высоким качеством активов. Но при замедлении инфраструктурных работ они теряют часть возможностей для роста.

В то же время 江苏银行 и 宁波银行, несмотря на хорошее происхождение, не застряли в месте, а развивают собственные бизнес-особенности, исходя из региональных характеристик.

Этот опыт показывает, что для Сучжоуского банка важно найти свои уникальные бизнес-стратегии и преимущества.

Ранее рост банка во многом зависел от региональных преимуществ Сучжоу. В будущем, благодаря региональной базе, он, скорее всего, сохранит лидерство среди местных банков.

Но чтобы войти в число самых крупных, Сучжоуский банк должен найти свои уникальные преимущества. К счастью, руководство банка проявляет сильную инициативу и открытость к развитию.

Например, после назначения 崔庆军 председателем банка, он заявил, что «отсутствие развития — самый большой риск», и банк начал активно «догонять и превосходить конкурентов», сосредоточившись на «долевом рынке, количестве активных клиентов, доходах и качестве активов».

В области поиска бизнес-стратегий, банк делает ставку на технологические инновации, создав внутри региона структуру «10+9+N» для финансирования научных и технологических предприятий, сформировав команду из сотен специалистов. К середине 2025 года, число клиентов — научных и технологических компаний — превысило 13 тысяч, а общий кредитный портфель — более 1300 млрд юаней. Поскольку такие компании являются драйверами внутреннего развития, успех в этой сфере может обеспечить хорошие перспективы.

Параллельно, банк развивает управление богатством. В отчёте говорится о необходимости укреплять аналитические возможности, использовать возможности на рынке ценных бумаг, совершенствовать механизмы управления продуктами и создавать многоактивные, мультистратегические портфели. Такой подход способствует росту комиссионных доходов: за первые шесть месяцев 2025 года они выросли на 7,53%.

Если в будущем удастся найти свою уникальную дифференциацию, Сучжоуский банк сможет перейти от посредственного к выдающемуся.