Экономический обозреватель | Построение нового порядка в розничном кредитовании на основе "прозрачности"

Спросите у ИИ: как изменится фокус конкуренции в секторе помощи в кредитовании при правилах прозрачности?

Журналист Лю Пэн

15 марта Государственное управление финансового регулирования совместно с Народным банком Китая опубликовали «Положение о ясном раскрытии общего финансирования стоимости по личным кредитам», требующее от кредиторов предоставлять заемщикам таблицу с ясным раскрытием общей стоимости финансирования, четко показывать расходы по процентам и комиссиям по личным кредитам, а также активно продвигать выполнение требований по раскрытию информации о стоимости кредитных услуг.

Новые правила ориентированы на «прозрачность, открытость и нормативность». Их значение заключается не только в укреплении основы защиты прав потребителей финансовых услуг, но и в нормализации рыночных порядков, что в корне способствует здоровому и устойчивому развитию отрасли.

В последние годы развитие интернет-помощи в кредитовании происходит стремительно, значительно повышая доступность личных кредитов. В то же время, благодаря рекламе на платформах с большим трафиком, получение кредита стало практически «под рукой». Однако обратная сторона медали — хаос и злоупотребления: скрытые «откусы» от суммы кредита, разнообразные сборы по разным поводам (например, за проверку информации, услуги по повышению кредитного рейтинга, техническое обслуживание и т. д.), а также неясные штрафы за просрочку — все это вызывает постоянную критику. Эти непрозрачные расходы, словно тяжелый туман, окутывают отношения между заемщиками и кредиторами, не только нарушая право потребителей на информацию, но и легко вызывая финансовые споры, подрывая доверие к всей системе.

Для финансовых потребителей новые правила обеспечивают право на информацию и выбор. В соответствии с ними все связанные с личным кредитом расходы — включая проценты, рассрочные платежи, сборы за услуги по повышению кредитного рейтинга и другие потенциальные издержки, а также штрафы за просрочку — объединяются под понятием «общая стоимость финансирования» и должны быть раскрыты единым образом. Кроме того, для офлайн и онлайн-сценариев новые правила требуют, чтобы заемщик подписывал подтверждение раскрытия общей стоимости или через всплывающее окно показывал его, устанавливая обязательное время для ознакомления. Заемщик должен подтвердить ознакомление перед подписанием кредитного договора или оформлением рассрочки. Это обеспечивает обязательность раскрытия информации и доставки ее заемщику, делая любые попытки платформ скрывать реальные расходы сложными и неэффективными.

Теперь заемщик перед подписанием договора сможет полностью понять все расходы по финансированию, что поможет ему принимать решения, соответствующие его реальным желаниям и возможностям. Это снизит риск «завлечения» в кредит из-за информационной асимметрии и последующих споров. Кроме того, новые правила устанавливают красную линию: за исключением явно указанных расходов, кредитор и его партнерские организации не могут взимать с заемщика никаких дополнительных платежей по кредиту. В настоящее время регуляторы требуют, чтобы совокупная стоимость финансирования в интернет-помощи не превышала 24%. В будущем этот лимит, вероятно, будет снижаться, что станет естественным шагом к снижению общего уровня стоимости кредитов в обществе. Это фактически дает потребителю «черным по белому» договор, что повышает его уверенность в защите своих прав при любых требованиях о дополнительных сборах вне списка.

С более широкой точки зрения, новые правила представляют собой системную перестройку рынка помощи в кредитовании и потребительского финансирования, направленную на переход от «дикого роста» к «нормализованной конкуренции». Когда все участники работают в рамках единых прозрачных правил, конкуренция смещается с поверхностных методов — таких как «монетизация трафика» и «упаковка» с использованием информационной асимметрии — к реальным способностям: стоимости капитала, оценке рисков и управлению клиентами.

Одновременно новые правила усиливают ответственность кредиторов за управление партнерами, создавая модель «совместного риска и ответственности». Это помогает устранить проблему разрозненного раскрытия расходов и невозможности привлечь к ответственности за нарушения, а также стимулирует финансовые организации, выступающие в роли конечных рисков, к более прозрачному управлению маркетингом, привлечением клиентов и сбором платежей, укрепляя нормативность и контроль рисков в секторе личных кредитов.

Новые правила вступят в силу с 1 августа 2026 года и реализуются по принципу «разделения старого и нового», что отражает осторожный и прагматичный подход регулятора и создает адаптационный период для рынка. Полное раскрытие расходов по личным кредитам — важнейшая мера для построения здоровой финансовой экосистемы. Когда потребители смогут ясно понимать условия займа, а организации — честно взимать плату, формируется новая, основанная на четких правилах и нормативных принципах, структура рынка личных кредитов. Это станет фундаментом для устойчивого развития сектора помощи в кредитовании.