VIG vs NOBL: Какой дивидендный ETF следует приобрести сейчас?

Оба ETF — Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG 0,98%) и ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL 1,30%) — ориентированы на компании с подтвержденной историей роста дивидендов. Однако их подходы различаются.

VIG отслеживает более широкий спектр крупных американских компаний с уклоном в сторону роста дивидендов, в то время как NOBL сосредоточен на компаниях из S&P 500 с самыми длительными сериями увеличения дивидендов и использует равномерное распределение по активам. VIG также выделяется значительно более низкой стоимостью и более сильной исторической доходностью, тогда как NOBL предлагает более высокий доход и более сфокусированный, равномерно взвешенный подход к акциям с ростом дивидендов.

Это сравнение показывает, как эти различия проявляются в стоимости, доходности, рисках и составе портфеля, помогая инвесторам принимать обоснованные решения.

Обзор (стоимость и размер)

Бета измеряет волатильность цены относительно S&P 500; бета рассчитывается на основе пятилетних месячных данных. Доходность за 1 год — это совокупная доходность за последние 12 месяцев.

VIG значительно дешевле, взимая всего 0,04% годовых, по сравнению с 0,35% у NOBL, и также значительно больше по размеру активов. NOBL предлагает более высокий доход по дивидендам на 0,4 процентных пункта, что привлекает тех, кто ориентируется на текущий доход.

Сравнение доходности и рисков

Что внутри

NOBL содержит около 70 акций, с равномерным распределением и ограничением по секторной экспозиции до 30%. По последним данным, крупнейшие сектора — промышленность (22,5%), потребительские товары (22,09%) и финансовые услуги (13,08%). В числе крупнейших позиций на 20 марта — Chevron (CVX +0,12%), ExxonMobil (XOM +0,95%) и Linde (LIN +0,37%), каждая из которых составляет чуть более 1,7% активов. Фонд существует 12,4 года и предлагает сфокусированный, но диверсифицированный подход к лидерам роста дивидендов в США.

VIG, напротив, охватывает более широкий спектр с 338 позиций и уклоном в сторону технологий (24,5%), финансовых услуг (20,6%) и здравоохранения (16,8%). На 28 февраля его крупнейшие позиции — Broadcom (AVGO 2,99%), Apple (AAPL 0,38%) и Eli Lilly (LLY 1,29%), каждая из которых составляет от 3,7% до 5,9% от общего объема активов.

Для получения более подробной информации о ETF-инвестировании смотрите полное руководство по ссылке.

Что это значит для инвесторов

Для инвесторов, ищущих стабильный поток пассивного дохода, дивидендные ETF предлагают сочетание регулярных выплат и мгновенной диверсификации за счет корзины акций. Vanguard Dividend Appreciation ETF и ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF — оба качественные ETF с фокусом на рост дивидендов.

NOBL инвестирует исключительно в Dividend Aristocrats®. Термин Dividend Aristocrats® — зарегистрированная торговая марка Standard & Poor’s Financial Services LLC, дочерней компании S&P 500 Global (SPGI 0,40%). Это элитная группа акций S&P 500, которые увеличивали дивиденды не менее 25 последовательных лет. Поэтому фокус — на компаниях с сильными фундаментальными показателями, ростом прибыли и денежного потока, поддерживающими увеличение дивидендных выплат из года в год.

Данные VIG предоставлены YCharts

VIG также ориентирован на акции с ростом дивидендов, но имеет более низкий порог для повышения дивидендов по сравнению с NOBL. Это связано с тем, что VIG отслеживает индекс S&P U.S. Dividend Growers, включающий компании, увеличивающие дивиденды не менее десяти лет подряд. Особенность этого индекса — исключение 25% самых доходных компаний, что, возможно, делается для устранения высоких доходностей, которые могут быть несостоятельными. Это создает надежную защиту для инвесторов и является одной из главных причин, почему VIG за многие годы превзошел NOBL с большим отрывом.

Хотя прошлые показатели не гарантируют будущие результаты, VIG кажется менее рискованным вложением с значительно более низкими затратами.