Семидесятипроцентная скидка от первоначальной цены — никто не купил! Акции華通银行 в размере 2,77% ушли с молотка, несколько акционеров сталкиваются с риском долга

Журналист界ньюс | Цзэн Линцзюнь

Несмотря на то, что количество наблюдателей превысило 15 тысяч, стартовая цена была снижена до семи десятых от оценки, однако одна из миллионов юаней доля акций банка Huadong в Фуцзяньской компании Huadong Bank не смогла избежать аукционной неудачи.

Платформа JD资产交易平台 показывает, что к 10 утра 17 марта акции Huadong Bank, принадлежащие компании Xintong Investment Group из Фуцзяня, после однодневных торгов были выставлены на аукцион, но в итоге остались без покупателей. Стартовая цена составляла 42,182 миллиона юаней, оценочная — 60,26 миллиона, снижение до семи десятых не привлекло “покупателя”.

«Эта акция Huadong Bank, а также большинство подобных акций частных банков, ранее выставленных на аукцион, — это доли меньшего размера, обычно менее 5%. Они не оказывают существенного влияния на управленческие решения банка или состав совета директоров, не дают контрольной премии. Для инвесторов такие акции не приносят стабильных дивидендов, не способствуют промышленной синергии или капиталовложениям, поэтому никто не желает их приобретать», — сообщил аналитик банковской отрасли одного из брокеров журналисту Жэньцзянь Жэньшэнь. Кроме того, регулятор предъявляет высокие требования к квалификации акционеров банков.

Связь между Xintong Group и Huadong Bank очень тесная. Как первый частный банк провинции Фуцзянь, Huadong Bank был основан в январе 2017 года по инициативе восьми частных предприятий из Фуцзяня, включая Yonghui Superstores и Sunshine Holdings.

На тот момент Xintong Group, будучи одним из инициаторов, владела 8,85% акций банка, занимая четвертое место по величине доли и имея место в совете директоров. Однако ситуация быстро изменилась. В связи с финансовыми трудностями у самой Xintong Group её доля в банке начала резко сокращаться.

Переломный момент наступил в 2023 году. Согласно финансовой отчетности Huadong Bank за 2023 год, доля Xintong Group резко снизилась: большая часть её акций была передана другим акционерам — Yonghui Superstores, Fujian Panpan Biotechnology, Sankeshu Coatings и Fujian Shengnong Food. В результате доля Xintong Group уменьшилась с 8,85% до 2,77%, и она опустилась с четвертого на восьмое место по размеру владения.

6650 миллионов акций, выставленных на аукцион, — это вся оставшаяся доля Xintong Group. Эти акции сейчас заложены, и из-за наличия информации о должнике они были переданы в судебное распоряжение Народного суда района Чаоян города Пекин. После первой неудачной попытки аукциона предусмотрена последующая продажа с пониженной ценой.

Помимо Xintong Group, у Huadong Bank есть и другие акционеры с долговыми проблемами. Согласно данным Tianyancha, второй по величине акционер — Sunshine Holdings — признан недобросовестным должником; шестой — Fujian Sansheng Real Estate Development — также является должником. В настоящее время все акции Sunshine Holdings в банке заморожены, а 7% акций Fujian Sansheng Real Estate также находятся под арестом.

В апреле 2023 года Huadong Bank был оштрафован на 1 миллион юаней за нарушения, связанные с управлением акционерного капитала и недостаточной проверкой перед предоставлением краткосрочных кредитов.

По годовой отчетности за 2024 год, банк за год получил выручку в 750 миллионов юаней, что на 3,6% больше по сравнению с прошлым годом; чистая прибыль составила 84 миллиона юаней, увеличившись на 13,2%. Общие активы — около 36,75 миллиарда юаней, что ставит его на 4 место среди 19 частных банков. По качеству активов, на конец 2024 года уровень просроченных кредитов составлял 1,21%, резервное покрытие — 211,22%. Хотя показатели в пределах разумных границ, по сравнению с лучшими частными банками отрасли есть отставание.

На самом деле, аукционная неудача с частными банками стала уже нормой. За последние два года в Китае было несколько крупных случаев неудачных торгов по акциям частных банков. Например, в декабре 2024 года акции четвертого по величине акционера — Guangdong Chaohua Technology — в Мэйчжоуской банке клиентов (Meizhou Ke Shang Bank) были выставлены на аукцион трижды, оценочная стоимость — 418 миллионов юаней, стартовая цена снижалась многократно, но в итоге без покупателей.

Также аналитик стратегического планирования городских коммерческих банков отметил, что в последние годы у некоторых малых и частных банков ухудшается качество активов, акционеры нарушают правила использования средств, возникают проблемы с управлением, а ужесточение контроля за рисками в финансовой сфере значительно снизило риск-аппетит инвесторов к акциям частных банков. Даже при отсутствии явных недостатков в объектах инвестирования, они предпочитают сохранять деньги на руках и избегать вложений в неликвидные активы, такие как акции непубличных банков с трудной ликвидностью и сложностями выхода.