Compliance "Temperature Difference" Pronounced: China Life's Main Business Remains Stable, While Cross-Sector Regulatory Violations Occur Frequently

В последнее время публикации о штрафах Государственной администрации валютного контроля вновь привлекли внимание к компании China Life.

Страховая компания China Life Insurance Co., Ltd. (далее — «China Life») за нарушение правил управления валютными счетами и регистрацией была предупреждена и оштрафована на 350 000 юаней; её дочерняя компания China Life Property & Casualty Insurance Co., Ltd. (далее — «China Life Property & Casualty») за два нарушения была оштрафована и конфискована незаконная прибыль на сумму всего 3 600 200 юаней.

Эти два штрафа, а также ранее вынесенный Банком Китая штраф в 7,52 миллиона юаней за противодействие отмыванию денег, вместе показывают слабые места в системе соблюдения нормативов у ведущей страховой компании и отражают тенденцию к ужесточению финансового регулирования во всём секторе.

Двойные нарушения: трансграничные операции и внутренний контроль компании China Life

Штраф в 3 600 200 юаней для China Life Property & Casualty связан с двумя конкретными нарушениями, указывающими на двойные уязвимости в управлении бизнесом и финансами. Согласно раскрытию информации от валютной администрации, нарушения нарушают положения статьи 97 пункта 2 и статьи 47 «Руководства по валютным операциям по текущим счетам (версия 2020 года)». Первое — страховые организации должны осуществлять валютные операции в рамках утвержденных лицензий, запрещается выходить за пределы разрешенного вида деятельности; второе — операции по внешнеторговым валютным платежам должны иметь реальную и законную основу, запрещается фальсификация торговых сделок или обход правил через дробление сделок.

Это означает, что China Life Property & Casualty незаконно занималась валютным страхованием, которое не входило в её полномочия, превысила границы допустимой деятельности, а также допустила нарушение при переводе валюты внутрь страны, создав ситуацию «выход за границы бизнеса — нарушение порядка с финансами». Такой межсекторный сбой выявляет серьёзные недостатки в полном контроле за валютными операциями.

Если по сравнению с крупными штрафами дочерних компаний, штраф в 350 000 юаней для головной компании China Life кажется относительно небольшим, то его характер также вызывает тревогу. Нарушения связаны с управлением валютными счетами и регистрацией иностранных инвестиций, а именно — открытием, использованием и закрытием счетов, а также регистрацией прямых иностранных инвестиций и сделок с ценными бумагами. Эти процессы — базовые и ключевые элементы внутреннего контроля крупных финансовых институтов. Если проблемы China Life Property & Casualty связаны с желанием расширить бизнес, то нарушения China Life свидетельствуют о слабости внутреннего управления и недостаточной осознанности в соблюдении нормативов.

Накладывающиеся штрафы и системные пробелы в соблюдении нормативов за пределами валютной сферы

Давление на компанию China Life не ограничивается валютной сферой. Анализируя прошлые штрафы, можно заметить, что в прошлом году за четыре нарушения, связанные с противодействием отмыванию денег, Банком Китая было наложено штраф в 7,52 миллиона юаней, а двое руководителей получили штрафы по 70 000 юаней. Нарушения включали неполное выполнение требований по идентификации клиентов, несоблюдение правил хранения данных и транзакционных записей, непредставление отчетов о крупных или подозрительных операциях, а также сделки с клиентами с неопределенной личностью.

Совмещение штрафов от валютной администрации и Банка Китая по вопросам борьбы с отмыванием денег ясно показывает системные пробелы в управлении нормативами компании China Life. Как крупнейшая страховая компания с премиями почти на триллион юаней, она сталкивается с проблемами в области трансграничных переводов, противодействия отмыванию денег и управления валютными счетами — и эти проблемы выходят за рамки отдельных случаев, отражая неравномерность и несовершенство системы соблюдения нормативов.

Различия в соблюдении нормативов: стабильность основной деятельности и нарушения в других сферах

Стоит отметить, что у компании China Life наблюдается явный «разрыв» в соблюдении нормативов. Согласно данным Государственной комиссии по регулированию финансового рынка, в традиционном страховом бизнесе показатели соблюдения нормативов остаются относительно стабильными.

В 2025 году в провинциях China Life было вынесено всего два штрафа: в Тяньцзине — 30 000 юаней, в Шэньчжэне — 290 000 юаней; штрафы по страховым компаниям China Life Property & Casualty в основном касались местных филиалов, и суммы штрафов были невелики, максимум — 500 000 юаней в Гуандуне.

Такая стабильность в основном страховом бизнесе резко контрастирует с крупными штрафами от центральных регуляторов, что отражает долгосрочную инерцию некоторых финансовых институтов: считают, что если основной бизнес соответствует требованиям, то контроль за валютными операциями и противодействием отмыванию денег можно «ослабить».

Однако последние годы практика регулирования уже разрушила эту инерцию — будь то проактивные проверки валютных потоков или ужесточение ответственности за нарушения в сфере борьбы с отмыванием денег — все это посылает ясный сигнал: финансовым институтам необходимо строить всестороннюю, безупречную систему соблюдения нормативов, где любой пробел может стать точкой риска.

Рост штрафов и необходимость устранения системных недостатков

На фоне увеличения количества штрафных санкций, важен не размер штрафов, а их сигнал — это напоминание о необходимости укрепления системы соблюдения нормативов. Несмотря на штрафы, показатели деятельности группы China Life выглядят впечатляюще: в 2025 году совокупный доход составил 1,28 трлн юаней, рост на 11,3%; премии — 887,4 млрд юаней, рост на 7,4%; инвестиционная прибыль — 401,1 млрд юаней, рост на 17,6%; совокупные активы — 8,56 трлн юаней, рост на 14,4%. Все ключевые показатели демонстрируют стабильный рост.

Для компании с доходами в сотни миллиардов юаней штрафы в сотни тысяч или миллионы юаней кажутся незначительными и не оказывают существенного влияния на финансы.

Однако суть не в размере штрафов, а в системных пробелах в соблюдении нормативов. Когда ведущая страховая компания одновременно сталкивается с уязвимостями в области валютных операций и противодействия отмыванию денег, это говорит о глубинных проблемах системы управления нормативами. Если их не устранить своевременно, это может привести к более серьезным рискам в будущем.

Эти штрафы — и предупреждение для всей страховой отрасли. В условиях дальнейшей открытости финансового рынка и увеличения трансграничных операций, требования к соблюдению нормативов станут еще строже.

Для страховых компаний, стремящихся к глобальному развитию, соблюдение нормативов — не ограничение, а жизненно важная основа для стабильного и долгосрочного роста. Только устранив пробелы в системе нормативов и построив всестороннюю защиту, можно уверенно идти к масштабному расширению и международной деятельности.