2 акции, упавшие на 22-51%, которые стоит купить прямо сейчас

Рыночная волатильность зачастую выставляет на распродажу качественные компании. Две акции из совершенно разных отраслей значительно снизились с недавних максимумов. Один финансовый гигант упал на 22% с своего недавнего пика по состоянию на 16 марта. Инноватор в области хранения энергии потерял 51% от своего февральского максимума.

Оба снижения выглядят как переоценка краткосрочного шума, а не как фундаментальные проблемы с основным бизнесом. Читайте дальше, чтобы понять, почему два давних участника Motley Fool видят огромные возможности в этих медвежьих рыночных реакциях.

Расширить

NASDAQ: FLNC

Fluence Energy

Сегодняшнее изменение

(0.53%) $0.09

Текущая цена

$16.07

Основные показатели

Рыночная капитализация

$2.1 млрд

Дневной диапазон

$15.69 - $16.41

52-недельный диапазон

$3.46 - $33.51

Объем торгов

306

Средний объем

5.3 млн

Валовая маржа

11.15%

Гигантские батареи, гигантский бэклог, гигантская распродажа

Андерс Бюлунд (Fluence Energy): Fluence Energy (FLNC +0.53%) хранит электроэнергию в промышленном масштабе. Гигантские батареи поглощают возобновляемую энергию, а затем выпускают её, когда сеть нуждается в этом. Простая концепция, запутанный график акций.

На момент написания этого текста 16 марта акции Fluence снизились на 51% от февральского пика. Что произошло? Инвесторы заинтересовались возможностями строительства дата-центров, а затем устроили истерику, когда эти возможности сразу не перешли в подписанные контракты.

Вот в чем дело: бизнес процветает.

“Плохой” квартал был не так уж плох. Да, валовая маржа за первый квартал разочаровала. Два международных проекта изменили объем работ, что добавило $20 миллионов затрат. Руководство говорит, что они компенсируют эти расходы. Этот пауз не означает, что “модель бизнеса сломана”.

Бэклог огромен. $5.5 млрд. Рекордный показатель. Полностью покрывает прогноз доходов на 2026 финансовый год. Все батарейные элементы, необходимые для 2026 года, уже заключены в контракты.

Ведущие операторы дата-центров еще ничего не купили, и это на самом деле хорошо. Fluence ведет переговоры с гиперскейлерами о проектах на 36 ГВтч.

Несколько человек в силуэтах подтягивают несколько падающих графиков вверх.

“Мы работаем над техническими обзорами с ними и тесно показываем, как наша технология подходит их конкретным нуждам”, — сказал генеральный директор Джулиан Небреда на отчете о доходах. “Многие из проектов дата-центров на 36 ГВтч еще не включены в наш портфель, что представляет собой значительный потенциал роста.”

Ни одна из этих дискуссий еще не перешла в заказы. Но на это требуется время. Мощные технологические компании проводят технические проверки, потому что им нужны решения для хранения данных, чтобы быстрее подключить AI дата-центры к сети. Возможности еще есть, они просто еще не вошли в бэклог.

Акции имеют 20% короткого интереса. Это много людей, ставящих против компании с рекордным бэклогом и огромным потенциалом для дата-центров. Если какая-либо из этих бесед перейдет в подписанные сделки, ситуация может стать интересной. И есть основания полагать, что так и будет: операторы дата-центров сталкиваются с многолетними очередями на подключение к сети, а батарейное хранение Fluence предлагает обходной путь. Когда вы спешите запустить AI-вычисления, годы ожидания недопустимы.

Расширить

NYSE: AXP

American Express

Сегодняшнее изменение

(0.32%) $0.94

Текущая цена

$295.33

Основные показатели

Рыночная капитализация

$203 млрд

Дневной диапазон

$291.51 - $297.38

52-недельный диапазон

$220.43 - $387.49

Объем торгов

318

Средний объем

3.5 млн

Валовая маржа

60.65%

Дивидендная доходность

1.11%

Базовая дивидендная акция для построения портфеля в 2026 году

Дэниел Фельбер (American Express): Финансовый сектор — худший по результатам 2026 года — снизился на 11.2%, в то время как индекс S&P 500 (^GSPC 0.27%) снизился всего на 3.1%. Но Visa (V +0.29%), Mastercard (MA +0.69%) и American Express (AXP +0.32%) упали еще больше.

^Данные по S&P 500 от YCharts

Финансовый сектор был очень горячим в последние годы. Поэтому к началу 2026 года оценки уже были несколько переоценены. Еще хуже — рост цен на нефть и геополитическая напряженность вызывают инфляционное давление на компании и потребителей, что негативно сказывается на экономике. И поскольку финансовый сектор цикличен, он может сильно пострадать во время замедления экономического роста — особенно во время рецессий.

Но у American Express есть бизнес-модель, которая рассчитана на долгий срок.

В отличие от Visa и Mastercard, которые являются чистыми платежными процессорами, работающими с финансовыми институтами по выпуску карт и управлению кредитным риском, American Express выпускает собственные карты. Поэтому она несет кредитный риск, но также получает проценты и сборы за карты.

American Express обладает исключительным опытом управления рисками. Она ориентирована на состоятельных потребителей и бизнесы, что помогает поддерживать высококачественный портфель кредитов. В четвертом квартале 2025 года только 1.3% кредитов и дебиторской задолженности по картам были просрочены на 30 дней и более. В тот же квартал у American Express был показатель списаний в 2.1% — доля долга, которую компания не ожидает вернуть.

По данным Федерального резервного банка Сент-Луиса, средний показатель списаний по кредитным картам всех коммерческих банков за четвертый квартал 2025 года составил 4.1% — что подтверждает элитное управление кредитами American Express.

У American Express есть долгосрочная цель — ежегодно увеличивать доход на 10% и более, при этом маржа растет быстрее, чем доход, что обеспечивает еще более высокий рост прибыли на акцию. На 2026 год она ожидает рост доходов на 9–10% и EPS в диапазоне $17.30–$17.90 — что на 12.5–16.4% больше, чем $15.38 в 2025 году.

И напоследок, у American Express очень крепкий баланс и огромные свободные денежные потоки, которые она использует для постоянных выкупных программ и увеличения дивидендов. В марте компания объявила о повышении дивиденда на 16%, доведя квартальный выплату до $0.95 на акцию — что дает доходность около 1.3%.