Обзор оценки CrowdStrike Holdings после появления Claude Code Security, вызывающего опасения по поводу сдвига в сфере ИИ

Simply Wall St

Вт, 24 февраля 2026 г., 07:13 по японскому времени 3 мин чтения

В этой статье:

•                                       Лучший выбор StockStory 
  

  CRWD

  -9.85%

Найдите свою следующую качественную инвестицию с помощью простого и мощного скриннера Simply Wall St, которым пользуются более 7 миллионов индивидуальных инвесторов по всему миру.

Запуск Claude Code Security от Anthropic — ИИ-инструмента, который автоматически сканирует и исправляет уязвимости программного обеспечения, — повлиял на настроение вокруг CrowdStrike Holdings (CRWD), поскольку инвесторы задаются вопросом, как ИИ может изменить спрос на традиционные платформы кибербезопасности.

Смотрите наш последний анализ CrowdStrike Holdings.

При цене акции $388,60 однодневная доходность составляет 7,95%, а за 30 дней — 14,12%, что дополняет более широкий годовой спад в 14,33%. Общая доходность акционеров за 3 года примерно в 3,3 раза подчеркивает, как недавние опасения, связанные с ИИ, контрастируют с сильной долгосрочной историей.

Если новости о безопасности, сфокусированные на ИИ, заставляют вас пересматривать свой список наблюдения, сейчас может быть хорошим моментом просмотреть наш скриннер из 28 малых компаний в сфере ИИ и увидеть, что еще выделяется.

Итак, с учетом снижения акций с недавних максимумов, сильных многолетних доходов и свежих новостей о конкуренции в сфере ИИ, стоит ли CrowdStrike сейчас ниже уровня, который предполагают ее фундаментальные показатели, или рынок уже учитывает годы будущего роста?

Самая популярная версия: переоценена на 19,8%

По сравнению с последней ценой закрытия в $388,60, наиболее популярная версия, согласно WallStreetWontons, указывает на справедливую стоимость в $324,30. Это подразумевает наличие премии в текущей цене и большие ожидания относительно будущих результатов.

CrowdStrike предлагает решения в области кибербезопасности, основным продуктом является платформа Falcon. Эта облачная платформа обеспечивает защиту конечных точек, разведку угроз и реагирование на инциденты.

Читайте полный анализ.

Интересно, что оправдывает плату выше этой справедливой стоимости? Версия сильно основывается на устойчивом росте доходов, высокой марже программного обеспечения и будущем мультипликаторе прибыли, обычно ассоциируемом с лидерами рынка. Точные прогнозы, лежащие в основе этого взгляда, могут вас удивить.

Результат: справедливая стоимость $324,30 (ПЕРЕОЦЕНЕНА)

Прочтите полный анализ и поймите, что стоит за прогнозами.

Однако эта версия может быть оспорена, если конкуренция со стороны крупных технологических платформ усилится или если бюджеты на кибербезопасность сократятся больше, чем предполагают оптимистичные модели.

Узнайте о ключевых рисках, связанных с этим анализом CrowdStrike Holdings.

Другой взгляд: денежные потоки указывают в другую сторону

Хотя популярная версия считает CrowdStrike примерно на 19,8% переоцененной при цене $388,60 по сравнению с справедливой стоимостью в $324,30, наша модель дисконтированных денежных потоков показывает совсем другую картину. В рамках этой модели акции оцениваются примерно на 28% ниже предполагаемой стоимости будущих денежных потоков в $539,98, что делает текущую цену потенциальной скидкой, а не премией. Какую историю инвесторы выберут, зависит от того, насколько они ценят долгосрочное генерирование денежных потоков по сравнению с краткосрочным настроением и мультипликаторами.

Продолжение истории  

Посмотрите, как модель DCF Simply Wall St определяет свою справедливую стоимость.

CRWD — дисконтированные денежные потоки по состоянию на февраль 2026 г.

Simply Wall St ежедневно проводит дисконтированный денежный поток (DCF) для каждой акции в мире (например, CrowdStrike Holdings). Мы показываем полный расчет. Вы можете отслеживать результат в своем списке наблюдения или портфеле и получать уведомления при изменениях, а также использовать наш скриннер для поиска 53 высококачественных недооцененных акций. Если вы сохраните скриннер, мы даже оповестим вас, когда появятся новые компании, соответствующие критериям — чтобы вы не пропустили потенциальную возможность.

Следующие шаги

При явно разделенных мнениях полезно самостоятельно проанализировать цифры и действовать, пока рынок не определился окончательно. Наш анализ подчеркивает как риски, так и потенциальные преимущества CrowdStrike, поэтому стоит рассмотреть 3 ключевых преимущества и 1 важный предупредительный знак и решить, на чьей вы стороне.

Готовы к новым инвестиционным идеям?

Если этот спор о CrowdStrike заставил вас задуматься шире, не останавливайтесь на этом. Используйте скриннер Simply Wall Street, чтобы быстро найти свежие идеи, основанные на данных, специально для вас.

Сначала сосредоточьтесь на стабильности и посмотрите компании из нашего списка 85 устойчивых акций с низким уровнем риска, чтобы снизить потенциальные шоки в вашем портфеле.

Ищите качество по разумной цене, просматривая 53 высококачественные недооцененные акции и определите, какие из них сейчас неправильно оценены с точки зрения фундаментальных показателей.

Создайте список наблюдения для малоизвестных возможностей, просмотрев 23 высококачественные скрытые жемчужины, пока рынок не заметил их.

_ Эта статья Simply Wall St носит общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не предназначены в качестве финансового совета. Это не рекомендация покупать или продавать какие-либо акции и не учитывает ваши цели или финансовое положение. Мы стремимся предоставлять долгосрочный анализ, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние важные объявления компаний или качественный материал. Simply Wall St не занимает позиции по каким-либо упомянутым акциям._

Компании, обсуждаемые в этой статье, включают CRWD.

Есть отзывы по этой статье? Беспокоитесь о содержании? Свяжитесь с нами напрямую._ Или напишите на email: editorial-team@simplywallst.com_

Условия и политика конфиденциальности

Панель управления конфиденциальностью

Подробнее