Освойте спред-трейдинг: Полное руководство по оптимизации ваших доходов на Forex

Спред безусловно является одним из самых важных понятий, которые должен освоить каждый трейдер. Он представляет собой разницу между ценой продажи (Bid) и ценой покупки (Ask), и понимание его работы — ключ к максимизации прибыли от ваших сделок. В этом руководстве мы покажем, что такое спред-трейдинг, как его рассчитывать, какие факторы на него влияют и как можно использовать его в свою пользу.

Что такое на самом деле спред в трейдинге?

Спред — это разница или размах между двумя ценами: Bid (по которой вы можете продать) и Ask (по которой вы можете купить). Эта разница не является произвольной, а варьируется в зависимости от типа актива, его волатильности и объема торгов. На онлайн-рынках спред — это основной способ, которым брокеры взимают свои комиссии.

В отличие от традиционных банков, которые применяют фиксированные проценты плюс административные расходы, трейдинговые брокеры используют формулу скрытой компенсации: спред. Он включается непосредственно в процесс покупки, поэтому вы платите комиссию, не видя её явно как отдельную строку.

Важность спреда заключается в том, что он напрямую влияет на вашу прибыльность. Широкий спред означает большие издержки и меньшую потенциальную прибыль. Напротив, работа с узкими спредами позволяет значительно улучшить результаты.

Плавающие спреды vs. фиксированные спреды: в чем разница?

На рынке существуют две основные категории спредов, которые нужно знать:

Плавающие спреды: это динамические значения, которые постоянно меняются в зависимости от условий рынка. Они корректируются в реальном времени с учетом волатильности, ликвидности и экономической ситуации. Благодаря современным технологиям поставщики могут получать доступ к данным рынка в реальном времени и предлагать лучшие тарифы в каждый момент.

Фиксированные спреды: сохраняют постоянное значение независимо от колебаний рынка. Однако в периоды высокой волатильности или низкой ликвидности эти спреды могут значительно расширяться, что не всегда очевидно заранее.

При торговле CFD обычно встречаются плавающие спреды, которые обеспечивают большую гибкость и зачастую лучшие возможности для активного трейдинга.

Как рассчитать спред в ваших операциях

Расчет спреда чрезвычайно прост. Нужно только вычесть цену Bid из цены Ask, чтобы получить разницу:

Спред = Цена Ask – Цена Bid

Возьмем в качестве примера пару EUR/USD. Если на вашей платформе цена Ask равна 1,05656, а цена Bid — 1,05643, расчет будет таким:

1,05656 – 1,05643 = 0,00013

В Форекс спред измеряется в пипсах (на четвертом десятичном знаке), поэтому в данном случае спред составит 1,3 пипса. Помните, что каждый пип — это наименьшая единица изменения цены на валютном рынке.

Реальное влияние спреда на вашу торговлю

Спреды — это часть ваших операционных расходов, поэтому важно учитывать их влияние при анализе риска и прибыли каждой сделки. Вот ключевые моменты, которые нужно усвоить:

Ширина спреда и прибыль: чем больше спред, тем выше ваши издержки и меньше потенциальная прибыль. Узкий спред позволяет входить и выходить из позиций с меньшими затратами.

Вариативность между платформами: спреды не одинаковы у всех брокеров. Проведение предварительного сравнения поможет выбрать более конкурентоспособных поставщиков, что может значительно сэкономить в долгосрочной перспективе.

Не судите только по спреду: некоторые поставщики рекламируют минимальные или даже нулевые спреды, но при этом взимают скрытые комиссии за обмен валюты, вывод средств или обслуживание счета. Всегда учитывайте общие издержки, а не только спред отдельно.

Спред зависит от актива: не все активы имеют одинаковый спред. Некоторые инструменты имеют очень узкие спреды, другие — более широкие. Это означает, что нужно учитывать как стратегию, так и активы, исходя из этой особенности.

Факторы, определяющие размер спреда на Форекс

Спреды не являются фиксированными или произвольными. На их ширину влияют множество рыночных факторов:

Волатильность рынка

Высоковолатильный рынок создает более широкие спреды. Активы с низким стандартным отклонением предлагают более узкие спреды. Именно поэтому криптовалюты показывают значительно большие разрывы, чем валютные рынки, где колебания цен более контролируемы.

Ликвидность актива

Глубина рынка — важный фактор. Активы с большим объемом торгов имеют меньшие спреды. Например, пара EUR/USD, одна из самых торгуемых в мире, поддерживает очень узкие спреды. В противоположность этому, экзотические пары, такие как NZD/CAD, имеют значительно более широкие спреды из-за меньшего объема.

Акции крупных компаний, таких как Apple или Amazon, торгуемые на сотни миллионов долларов ежедневно, имеют узкие спреды. В то время как менее ликвидные акции могут иметь очень широкие спреды.

Важные экономические события

Неожиданные события или новости с высоким воздействием временно расширяют спреды. Геополитические конфликты, экономические кризисы или важные политические решения могут резко увеличить разрыв. Классическим примером стала инвазия Украины в 2022 году, которая привела к значительному росту спредов у пар с рублем.

Спреды в Форекс и спреды в акциях: ключевые различия

На Форекс мы работаем с пипсами, а при переходе к акциям — метрика меняется. Здесь вступает в силу понятие “тик”, который является минимальной единицей котировки на бирже.

Акции обычно котируются с двумя знаками после запятой. В американских акциях один тик равен 0,01 доллара (одному центу). Если Bid акции составляет 329,61 $, а Ask — 330,33 $, то спред будет:

330,33 – 329,61 = 0,72 $

Это соответствует 72 тикам или 72 центам доллара. Не стоит использовать пипсы для описания этого спреда, так как это будет технически неправильно. Метрика должна соответствовать инструменту, которым вы торгуете.

Продвинутые стратегии с использованием спредов

Хотя обычные спреды в CFD не могут использоваться как самостоятельная стратегия, существуют специализированные операции с опционами, которые используют спреды целенаправленно.

Опционы — это срочные контракты, по которым вы приобретаете право (но не обязаны) купить (Call) или продать (Put) актив по определенной цене в будущем. Основные стратегии спредов:

Вертикальные спреды: объединяете опционы с одинаковым сроком истечения, но разными ценами исполнения (страйками). Полезны для ограничения риска и максимизации прибыли в определенных бычьих или медвежьих сценариях.

Горизонтальные спреды: используете один и тот же страйк, но разные сроки истечения. Эта стратегия использует временной распад опционов.

Диагональные спреды: объединяют разные страйки и сроки одновременно, предоставляя максимальную гибкость для адаптации к различным рыночным сценариям.

Советы по оптимизации спред-трейдинга: практические рекомендации

Чтобы улучшить результаты в спред-трейдинге, учтите следующие моменты:

Выбирайте брокера правильно: ищите поставщиков с узкими спредами без скрытых комиссий. Прозрачность структуры затрат — залог точного расчета вашей реальной доходности.

Знайте расписание: спреды меняются в зависимости от активности рынка. В периоды максимальной ликвидности (пересечение сессий Лондона и Нью-Йорка), спреды наиболее узкие.

Выбирайте подходящие активы: отдавайте предпочтение ликвидным активам с естественно узкими спредами. Избегайте инструментов с очень широкими спредами с самого начала — это сэкономит вам значительные издержки.

Следите за экономическим фоном: важные события временно расширяют спреды. Если у вас есть сделки в эти периоды, ожидайте более широких маржей.

Планируйте вход и выход: включайте спред в расчет риска и прибыли. Широкий спред может превратить потенциально прибыльную сделку в сделку с малой маржей.

Заключение: спред-трейдинг — это основа

Спред-трейдинг — это не только понимание того, что такое спред, но и умение использовать эти знания в ежедневной торговле. Спреды — это реальные издержки, которые напрямую влияют на вашу прибыльность, поэтому их освоение — необходимость.

Ключ к успеху — выбирать брокеров с конкурентоспособными спредами и прозрачной структурой затрат, понимать, как они меняются в зависимости от волатильности и ликвидности, и стратегически использовать их в своих торговых решениях. Глубокое понимание спред-трейдинга поможет вам оптимизировать операции и максимизировать прибыль на финансовых рынках.