Высокодоходные ETF: Анализ потенциала Vanguard VYM на 2025 год

Ключевые моменты

• VYM ориентирован на компании с растущими доходами и дивидендами
• ETF предлагает низкие сборы и широкую диверсификацию на рынке
• Потенциал для увеличения внимания по мере снижения процентных ставок

ETF с высоким дивидендным доходом Vanguard (VYM) привлек значительный интерес среди инвесторов, ищущих баланс между доходом и ростом. Этот анализ рассматривает характеристики ETF и потенциальные перспективы его работы в 2025 году.

1. Сочетание дохода и роста

VYM в настоящее время предлагает 30-дневную доходность SEC в 2,6%, что превышает среднюю доходность S&P 500 в 1,2%. Хотя это ниже доходности 10-летних казначейских облигаций в 4,2%, акцент VYM на компаниях, которые увеличивают как прибыль, так и дивиденды, предлагает привлекательное предложение. За последнее десятилетие ETF продемонстрировал впечатляющие результаты:

• Увеличение цены акции: 115%
• Общая доходность ( включая реинвестированные дивиденды ): 195%

2. Эффективный с точки зрения затрат инвестиционный инструмент

Расходы VYM в размере 0,06% выделяются как весьма конкурентоспособные:

Эта низкая структура комиссий позволяет инвесторам сохранять большую часть своей прибыли со временем.

3. Диверсификация и защитное позиционирование

В отличие от S&P 500, который имеет значительное весовое значение сектора технологий (более 33%), портфель VYM включает в себя:

• Технологические акции: 12%
• Широкое распределение по другим секторам

Это диверсификация может обеспечить большую стабильность во время рыночных колебаний по сравнению с ETF Vanguard S&P 500, потенциально предлагая защитное преимущество на волатильных рынках.

4. Стратегическое исключение REITs

VYM намеренно исключает инвестиционные трасты недвижимости (REITs), что отличает его от многих ETF, ориентированных на доход. Эта стратегия направлена на:

• Сократить подверженность колебаниям процентных ставок
• Увеличение надежности долгосрочных инвестиций

Избегая присущей волатильности сектора недвижимости, VYM может обеспечить более стабильные показатели в различных экономических условиях.

5. Потенциальный бенефициар более низких процентных ставок

Поскольку Федеральная резервная система рассматривает возможность будущих сокращений ставок, привлекательность VYM может значительно возрасти. Исторический контекст:

• Первая половина 2022 года: доходность 10-летних казначейских облигаций ниже 2%
• Текущая доходность: 4,2%

Возврат к более низким процентным ставкам может подтолкнуть инвесторов к таким ETF, как VYM, которые предлагают сбалансированную комбинацию роста, дохода и стабильности по низкой цене.

Состав портфеля VYM

Крупнейшие активы в ETF Vanguard High Dividend Yield включают:

• Бродком
• JPMorgan Chase
• ExxonMobil
• Уолмарт
• Джонсон & Джонсон

С инвестициями, распределенными по 580 акциям, VYM обеспечивает широкий рыночный доступ, сохраняя при этом фокус на компаниях, выплачивающих дивиденды.

Для инвесторов, ищущих хорошо диверсифицированный инвестиционный инструмент с доходом и потенциалом роста, ETF Vanguard High Dividend Yield представляет собой привлекательный вариант для рассмотрения по мере приближения к 2025 году. Как всегда, инвесторы должны провести тщательное исследование и учесть свои индивидуальные финансовые цели перед принятием инвестиционных решений.