Похоже, Уоррен Баффет довольно недоволен планом по разделению Kraft Heinz. На этот раз у уважаемого инвестора возникла серьезная перемена: Kraft Heinz планирует разделиться на две сущности, а акционеры, включая Berkshire Hathaway Баффета, не получили возможности голосовать. Эта ситуация разочаровала Баффета, поскольку он лично поддерживал слияние двух компаний в 2015 году, а теперь кажется, что это было ошибочное решение в его карьере.

Во время частного разговора с со-хостом "Squawk Box" Бекки Куик, Баффет открыто выразил свое недовольство. "Беркшир" в настоящее время владеет 27,5% акций "Крафт Хайнц", стоимость которых достигает 8,9 миллиарда долларов, что делает Баффета крупнейшим акционером этой пищевой компании. Тем не менее, будущий генеральный директор "Беркшира" Грег Абель уже сообщил руководству "Крафт Хайнц", что они не поддерживают мнение о разделении.

Баффет не только сомневается в стоимости разделения, но и в его ценности. Он признался Бекки Куик, что процесс разделения, по его оценкам, обойдется в 300 миллионов долларов, но он не считает, что эта мера решит предыдущие проблемы.

Как только это сообщение появилось, рынок отреагировал сильно. Акции Kraft Heinz упали в тот день на 7,6%, затем немного восстановились, но в итоге закрылись с падением на 2,4%. Это, безусловно, стало еще одним ударом для инвесторов, которые и без того долго страдали, так как с момента слияния в 2015 году цена акций компании упала на 69%.

В 2015 году Berkshire Hathaway совместно с бразильским 3G Capital приобрела H.J. Heinz, что положило начало этому крупному слиянию. Тогда Berkshire получила более 325 миллионов акций объединенной компании, стоимость которых составила около 24 миллиардов долларов США, но этот проблеск надежды быстро исчез в последующие годы. К 2020 году стоимость этих акций колебалась около 10 миллиардов долларов США, что ниже 9,8 миллиарда долларов США, которые заплатила Berkshire, что привело к бумажным убыткам в 1 миллиард долларов.

Для Уоррена это не первый раз, когда он сталкивается с подобной ситуацией. Berkshire уже списала 3 миллиарда долларов убытков в 2019 году, а только в прошлом квартале еще 3,8 миллиарда долларов, что показывает, что сейчас рынок неoptimistичен по поводу этой инвестиции.

В результате волнений, вызванных разделением, в мае два члена совета директоров Berkshire ушли в отставку из Kraft Heinz, после чего начались слухи о том, что Баффет продаст акции. Хотя он не подтвердил, начнет ли он продавать, он признал, что Berkshire будет действовать в своих лучших интересах.

Отношение Баффета, несомненно, увеличило давление на Kraft Heinz, которые сталкиваются не только с рыночными сомнениями, но и с критикой со стороны Financial Times. Это издание ставит под сомнение способность компании соответствовать ожиданиям потребителей и сравнивает разделение с методом, скрывающим многолетние слабые результаты.

В резком контрасте с этим другие инвестиционные проекты Berkshire выглядят более стабильными. Согласно 13F документу, который был составлен на 30 июня, компания осуществила стабильные инвестиции в несколько публичных компаний в США, Японии и Гонконге. Две японские инвестиции показывают цифры в долларах США, а конвертация валюты основана на ценах Токийской фондовой биржи.