8 лучших высокодоходных паевых инвестиционных фондов на 2025 год: основные рекомендации для инвесторов с пассивным доходом

В условиях рыночной волатильности инвестиции в высокодоходные паевые инвестиционные фонды представляют собой убедительную стратегию для инвесторов, стремящихся к стабильной прибыли. Эта статья представляет собой тщательно подобранный портфель из 8 высокодоходных паевых инвестиционных фондов, которые стоит отслеживать в 2025 году, предоставляя последние данные для поддержки ваших инвестиционных решений.

8 фондов взаимных инвестиций с высокой доходностью, за которыми стоит следить в 2025 году

Эти средства были выбраны на основе их стабильной истории дивидендов, сильных бизнес-фундаментов и перспектив роста в будущем.

Символ | Название фонда | Категория индустрии | Прогнозируемая доходность на 2025 (%) --- | --- | --- | --- DIF | Фонд цифровой инфраструктуры | Технологии | 10.50 TISCO | TISCO Financial Group | Финансовые Услуги | 8.03 AP | AP (Таиланд) | Недвижимость & Строительство | 7.35 SIRI | Sansiri | Недвижимость & Строительство | 8.72 DMT | Дон Муанг Тольвэй | Транспорт и Логистика | 10.34 MC | MC Группа | Услуги (Коммерческие) | 8.26 TCAP | Thanachart Capital | Финансовые Услуги | 6.47 PTT | PTT Public Company | Энергетика и коммунальные услуги | 4-6

1. DIF Фонд

DIF является фондом инфраструктуры, который владеет активами цифровой связи и технологической инфраструктуры, включая 16 059 телекоммуникационных вышек и волоконно-оптические сети. Его бизнес-модель включает долгосрочную аренду мобильным операторам, таким как группа TRUE, что приводит к стабильным и предсказуемым источникам дохода.

• Последняя цена: $7.90
• Дивидендная доходность (%): 11.25%
• Последний дивиденд ( на акцию ): $0.22
• P/BV (раз): 0.52

Мнения аналитиков разделились на два лагеря. Те, кто рекомендует "Купить" ( целевая цена $10.50-11.50), считают, что DIF выигрывает от снижения процентных ставок, которые помогают снизить финансовые затраты и имеет потенциал роста благодаря продлению сроков аренды. Тем временем, те, кто советует "Держать" ($8.70-9.30), предупреждают о рисках, связанных с рефинансированием долга в $11.6 миллиарда, который погасится в марте 2025 года, и продолжающимися арендными переговорами с TRUE.

( 2. TISCO Фонд

TISCO работает как холдинговая компания и является материнской компанией финансовой группы TISCO. Она превосходит в области автокредитов и кредитов под залог автомобиля через свой бренд "Somwang". TISCO известна как "любимец дивидендных инвесторов" благодаря своей истории стабильных и высоких дивидендных выплат.

• Последняя цена: $97.50
• Дивидендная доходность )%###: 7.95%
• Последний дивиденд ( на акцию ): $5.75 ( за производительность в 2024 году, выплаченный в 2025)
• P/E (раз): 11.46
• P/BV (раз): 1.75

TISCO представляет собой классический пример качественной дивидендной акции, которая стабильно выплачивает дивиденды дважды в год. На 2025 год общий дивиденд составляет $7.75 на акцию. Главная проблема заключается в потенциальном замедлении роста кредитования из-за ослабления условий на автомобильном рынке, что заставляет большинство аналитиков рекомендовать "Удерживать", подчеркивая привлекательные дивидендные доходности, а не потенциал роста цены.

( 3. AP Фонд

AP является ведущим застройщиком в сфере недвижимости с комплексными операциями как в малоэтажных )индивидуальных домах, таунхаусах###, так и в многоэтажных (кондоминиумах). Компания имеет сильные бренды, охватывающие несколько сегментов клиентов, от среднего до премиум сегмента.

• Последняя цена: $5.80
• Прогнозируемая доходность дивидендов (%) на 2025 год: 7.35% (историческая доходность составила 10.26%)
• Последний дивиденд ( на акцию ): $0.60
• P/E (раз): 3.77
• P/BV (раз): 0.41

AP выделяется своими исключительными оценочными метриками, с коэффициентами P/E и P/BV значительно ниже рыночных и отраслевых средних значений. 13 из 16 аналитиков рекомендуют "Покупать" с средней целевой ценой $9.54, что отражает значительный потенциал роста цены. Это, в сочетании с ожидаемыми дивидендными доходами, постоянно превышающими 7% в год, делает его особенно привлекательным.

( 4. Фонд SIRI

SIRI является крупным застройщиком недвижимости, основанным в 1984 году. Он разрабатывает все типы жилых проектов, включая отдельные дома, таунхаусы и кондоминиумы, чтобы удовлетворить потребности клиентов во всех ценовых категориях. Компания также инвестирует в связанные бизнесы, такие как торговые центры и фабрики по производству сборных бетонных панелей.

• Последняя цена: $1.17
• Прогнозируемая доходность дивидендов на 2025 год: 8.72%
• Последний дивиденд: $0.08 за акцию
• P/E: 4,47 раз
• P/BV: 0,43 раз

SIRI предлагает одну из самых высоких доходностей дивидендов на рынке и крайне привлекательные коэффициенты оценки, как P/E, так и значительно ниже рыночных коэффициентов P/BV. Мнения аналитиков различаются, 8 из 14 рекомендуют "Купить" со средней целевой ценой $1.72. Несмотря на неопределенности на рынке недвижимости, убедительные коэффициенты оценки и привлекательная доходность дивидендов остаются ключевыми факторами поддержки.

) 5. DMT Фонд

DMT или "Дорога платного проезда Дон Муанг" имеет концессию на управление и сбор сборов на эстакадной платной дороге Уттарапхимук от Дин Дэнга до Национального памятника, покрывая общую дистанцию в 21 километр. Бизнес функционирует как "Дойная корова", генерируя стабильный и постоянный денежный поток. Текущий концессионный договор истекает 11 сентября 2034 года.

• Последняя цена: $9.70
• Дивидендная доходность: 8.56%
• Последний дивиденд: $0.22 за акцию
• P/E: 12.69 раз
• P/BV: 1,31 раза

DMT считается защитной акцией с легко предсказуемыми доходами и низкой волатильностью. Его ключевая сила заключается в политике выплаты дивидендов, которая обеспечивает надежный доход для инвесторов, ориентированных на стабильную прибыль.

6. MC Фонд

Группа MC является ведущей компанией в сфере модной розничной торговли с портфолио популярных брендов. Бизнес продемонстрировал устойчивость и адаптивность на конкурентном рынке розничной торговли, сохраняя сильные рыночные позиции несмотря на экономические колебания.

• Последняя цена: $3.40
• Дивидендная доходность: 8.26%
• Последний дивиденд: $0.07 за акцию
• P/E: 9.84 раз
• P/BV: 0.98 раз

Группа MC предлагает привлекательный баланс между доходностью дивидендов и разумной оценкой. Аналитики особенно подчеркивают сильные возможности генерации денежных потоков и управляемый уровень долга компании, которые поддерживают устойчивые выплаты дивидендов. Бизнес продемонстрировал успешную адаптацию к изменяющемуся потребительскому поведению и тенденциям в розничной торговле.

7. TCAP Фонд

TCAP ###Thanachart Capital### является финансовой холдинговой компанией с инвестициями в банковский, страховой и управляющий секторах. После слияния TMB и Thanachart Bank, TCAP сохраняет значительные доли в объединенной сущности, разрабатывая новые бизнес-возможности.

• Последняя цена: $32.75
• Дивидендная доходность: 6.47%
• Последний дивиденд: $0.53 за акцию
• P/E: 9,18 раз
• P/BV: 0.56 раз

Хотя TCAP предлагает немного более низкую доходность по сравнению с другими в этом списке, он компенсирует это сильной финансовой стабильностью и диверсифицированными источниками дохода. Аналитики отмечают потенциальный рост благодаря стратегии разработки новых бизнес-направлений при сохранении основных финансовых вложений. Консервативный подход управления компанией и последовательная история дивидендов делают ее надежным выбором для портфелей, ориентированных на доход.

( 8. PTT Фонд

PTT является национальным нефтегазовым конгломератом Таиланда с обширными операциями по всей цепочке создания стоимости в энергетике. Как государственное предприятие с значительной рыночной капитализацией, оно предлагает стабильность дивидендов, поддерживаемую государственной поддержкой.

• Последняя цена: $28.50
• Дивидендная доходность: 4-6% ) диапазон отражает переменные ежегодные выплаты ###
• Последний дивиденд: $0.34 за акцию
• P/E: 10.92 раз
• P/BV: 0,88 раз

Хотя PTT предлагает наименьшую доходность в этом выборе, он предоставляет важные преимущества диверсификации портфеля за счет экспозиции к энергетическому сектору. Компания балансирует между целями государственной политики и коммерческими операциями, как правило, поддерживая выплаты дивидендов даже в сложных рыночных условиях. Недавние инициативы по переходу к устойчивой энергетике представляют собой как вызовы, так и возможности для долгосрочной устойчивости дивидендов.

Стратегии построения портфеля для инвесторов с высокой доходностью

При создании портфеля с высоким доходом из этих выборов инвесторы должны рассмотреть несколько подходов к аллокации:

Консервативная стратегия дохода (40% распределение): Сосредоточьтесь на инфраструктурных и коммунальных фондах (DIF, DMT, PTT) для максимальной стабильности и постоянных выплат.

Сбалансированная стратегия доходности (40% распределение): Совместите экспозицию финансового сектора (TISCO, TCAP) с активами в недвижимости (AP, SIRI) для балансировки доходности с умеренным потенциалом роста.

Ориентированный на рост доход (20% распределение): Распределите меньшие доли на MC и акции с более высоким потенциалом роста, которые могут предложить увеличение дивидендов со временем.

Этот структурированный подход к высокодоходным инвестициям позволяет получать привлекательный доход, сохраняя при этом диверсификацию по экономическим секторам и уровням риска.