Руководство по инвестициям в полупроводниковые ETF: выбор акций Тайваня и США 🚀

Технологии ИИ быстро развиваются. Полупроводниковая отрасль享受長期利多. Инвесторы стремятся к этому. Покупать ETF намного проще, чем покупать акции отдельных компаний, так как вы сразу получаете корзину из полупроводниковых компаний. Прекрасно!🔥

Рынок ETF полупроводников Тайваня

Доля технологических компаний на Тайваньской фондовой бирже пугающе высока. Почти 70% рыночной капитализации приходится на технологические акции. А из этих технологических акций более 70% связано с TSMC. Интересно, что покупка 0050 или 006208 в какой-то степени похоже на покупку полупроводников. 🌐

Хотите инвестировать в полупроводники? Посмотрите на это:

• 00891 ETF ключевых полупроводников: крупнейший полупроводниковый ETF в Тайване
• 00830国泰费城半导体ETF: отслеживание индекса полупроводников Филадельфии
• 00941 Чжунсинь вверх по полупроводникам ETF: размер не маленький, но в основном покупает зарубежные акции полупроводниковых материалов и оборудования.

Анализ ETF полупроводниковых акций США

Количество полупроводниковых ETF на американском рынке настолько велико, что глаза разбегаются. Масштаб тоже пугающе большой. Посмотрим на ситуацию в октябре 2025 года:

1. SMH - VanEck полупроводниковый ETF 🔥

• Самый большой в мире, 20,5 миллиарда долларов!
• Отслеживает только 25 крупнейших полупроводниковых компаний США
• Рыночная капитализация, одна акция максимум 20%
• Десять крупнейших акционеров составляют 75.33%
• NVIDIA и TSMC занимают более 37%, это немного преувеличено.
• В этом году результаты потрясающие
• Управляющие сборы даже дешевле, чем у конкурентов, не зря это лидер рынка.

2. SOXX - iShares полупроводниковый ETF 📊

• Старый бренд, существует с 2001 года
• Теперь отслеживайте индекс межконтинентальных полупроводников
• Один акций может составлять не более 8%, что строже, чем в SMH
• До 4 октября этого года, доходность 31.44%
• Текущая цена 273.39 долларов США
• NVIDIA занимает только 10.91%, что меньше, чем у SMH
• Предпочитаю американские компании, ADR может составлять не более 10%

3. XSD - SPDR ETF на полупроводники S&P 🌕

• выпущенный в 2006 году
• Выбор полупроводниковых акций из S&P 500
• Равное весовое распределение, хорошая диверсификация рисков
• Балансированное владение акциями, не слишком сосредоточенное
• В настоящее время наибольшую долю занимает First Solar, который составляет 4,40%
• NVIDIA занимает всего 3.26%, что намного ниже других ETF

Как выбрать?

Выбор ETF в первую очередь зависит от логики индекса, который он отслеживает:

рыночная капитализация (SMH)

• Преимущества: возможность следить за крупными акциями, рост акций-гигантов более приятен
• Недостатки: Если NVIDIA или TSMC упадут, это будет ужасно.

Свободно оборачиваемая рыночная капитализация (SOXX)

• Преимущества: риск более распределен, влияние одной компании меньше
• Недостатки: слишком много американских компаний

равновесие (XSD)

• Плюсы: сверхдисперсия, небольшие полупроводниковые компании тоже имеют шанс
• Недостатки: когда ведущие акции сильно растут, прибыль незначительна.

Рекомендации по ETF на полупроводники Тайваня

00941 Хотя он самый крупный, я думаю, что 00891 ETF ключевых полупроводников CITS или 00830 ETF полупроводников Филадельфии Cathay выглядят лучше:

• 00891: Полная инвестиция в 30 тайваньских полупроводниковых компаний, доля одной акции не более 20%, также учитываются коэффициент дивидендов, рыночная капитализация и ESG.
• 00830: отслеживание индекса полупроводников Филадельфии, как и старый индекс SOXX

Перспективы и результаты 2025 года

Филадельфийские полупроводники в октябре 2025 года все еще будут на высоте, SOXX в этом году имеет доходность 31,44%, что значительно превышает средний уровень технологических акций. Применение ИИ становится все более глубоким, спрос на чипы по-прежнему велик, перспективы полупроводниковой отрасли выглядят неплохо.⚡

Долгосрочные игроки (более 10 лет) могут предпочесть SOXX; для краткосрочного всплеска смотрите на SMH; для любителей сбалансированности выбирайте XSD. Независимо от выбора, полупроводники как ядро будущих технологий должны занять свое место в инвестиционном портфеле. Вот и все! 🚀