Стратегии торговли: длинные и короткие позиции объяснены

Что такое позиции "Длинные" (Long) и "Короткие" (Short)?

Длинные и короткие позиции представляют собой две основные стратегии, которые трейдеры используют для капитализации на движениях рынка. Понимание этих концепций имеет решающее значение для разработки эффективной торговой стратегии на любом финансовом рынке.

Длинные позиции (Long)

Длинная позиция (long position) — это стратегия, при которой трейдер или инвестор покупает актив с ожиданием, что его цена вырастет в будущем. Это самая традиционная форма инвестирования, основанная на принципе "купить дешево, продать дорого".

Механика операции

При открытии длинной позиции трейдер:

• Приобретите актив по текущей рыночной цене
• Сохраняет актив в течение определенного периода
• Продайте актив, когда его цена увеличилась ( или уменьшилась )

Практический пример

Вы покупаете 1 биткойн по цене $20,000, ожидая, что его стоимость вырастет. Когда цена достигает $25,000, вы решаете продать свой биткойн. Результат — прибыль в $5,000 ( без учета комиссий и торговых сборов ).

Расчет прибыли: $25,000 - $20,000 = $5,000

Короткие позиции (Short)

Короткая позиция (short position) — это более сложная стратегия, при которой трейдер занимает актив, чтобы немедленно продать его на рынке с намерением впоследствии выкупить его по более низкой цене.

Механика работы

При открытии короткой позиции трейдер:

• Займите актив у брокера или торговой платформы
• Продайте актив по текущей рыночной цене
• Покупайте актив, когда его цена снизилась ( или увеличилась )
• Возвращает актив кредитору и оставляет разницу.

Практический пример

Вы берете в долг 10 акций компании по $100 за акцию и сразу же продаете их, получая $1,000. Когда цена падает до $80 за акцию, вы выкупаете 10 акций за $800 и возвращаете их кредитору. Ваша прибыль составляет $200.

Расчет прибыли: $1,000 (начальная продажа) - $800 выкуп( = )прибыль $200 без учета комиссий и затрат на кредит(

Анализ рисков

🔵 Риск на длинных позициях:

• Максимальный риск ограничен первоначально вложенной суммой
• В худшем сценарии, если цена актива упадет до нуля, вы потеряете 100% своей инвестиции
• Основные торговые платформы предлагают инструменты, такие как Стоп-Лосс, для управления этим риском

🔵 Риск коротких позиций:

• Теоретический риск не ограничен, так как цена актива может расти бесконечно.
• Если цена значительно увеличится, убытки могут превысить вашу первоначальную инвестицию
• Многие профессиональные трейдеры используют стоп-лосс и правильный расчет размера позиции для контроля этого риска
• Позиции с кредитным плечом увеличивают как потенциальную прибыль, так и риск ликвидации

Стратегии применения в зависимости от рыночных условий

Длинные и короткие позиции могут применяться стратегически в зависимости от рыночных условий:

• На бычьих рынках )bull market(: Долгосрочные позиции, как правило, более выгодны, используя общий тренд роста.
• На медвежьих рынках )bear market(: Короткие позиции могут предоставить возможности для прибыли, пока цены падают.
• На боковых рынках: Обе стратегии могут применяться в определенных диапазонах, покупая на поддержке и продавая на сопротивлении )longs( или наоборот )shorts(.

Выбор между длинными или короткими стратегиями должен основываться на соответствующем техническом анализе и строгом управлении рисками, адаптируясь к текущим условиям рынка и вашему инвестиционному профилю.