7 лучших децентрализованных рынков прогнозов на 2024 год: технический анализ и сравнение

Децентрализованные предсказательные рынки представляют собой значительную эволюцию в экосистеме blockchain, предлагая прозрачные платформы для прогнозирования будущих событий без фиксеров. Эта технология приобретает особую актуальность в контексте глобальных событий, таких как президентские выборы в Америке, вызывая растущий интерес среди инвесторов и энтузиастов технологий blockchain.

Основы децентрализованных рынков предсказаний

Децентрализованный прогнозный рынок представляет собой протокол на основе блокчейна, где пользователи могут делать ставки на результаты будущих событий, используя криптовалюту. В отличие от традиционных централизованных платформ, эти протоколы функционируют на основе технологии блокчейна, обеспечивая прозрачность и устраняя необходимость в центральных органах.

Децентрализованные предсказательные рынки позволяют предсказывать результаты в различных областях, таких как политика, спорт, экономика и развлечения. Децентрализованная архитектура облегчает глобальное участие, устраняя географические ограничения и предоставляя агрегированные данные, которые отражают коллективное настроение рынка в реальном времени.

Основные Технические Компоненты

Техническая инфраструктура этих протоколов основана на основных элементах, которые гарантируют их функционирование:

• Умные контракты: Автономные коды, реализованные в блокчейне, которые автоматизируют условия соглашения, выполнение ставок и платежи без необходимости в фиксер.

• Блокчейн-оракулы: Специализированные услуги, которые действуют как посредники между блокчейном и внешним миром, предоставляя проверенные данные о результатах событий, необходимые для корректного разрешения рынков.

• Токены Результата: Цифровые активы, представляющие собой позиции на рынке. Эти токены колеблются в зависимости от спроса и предложения до разрешения события, в момент которого они приобретают свою окончательную стоимость.

Техническая архитектура и функционирование

Оперативный механизм децентрализованных предсказательных рынков следует структурированному потоку:

1. Создание Рынка: Пользователь реализует смарт-контракт, который определяет конкретное событие и устанавливает параметры для вариантов результата.

2. Механизм торговли: Участники приобретают позиции в результатах, покупая токены, цена которых отражает воспринимаемую рынком вероятность.

3. Проверка Результата: После завершения события блокчейн-оракулы проверяют фактический результат с помощью систем консенсуса, которые обращаются к нескольким надежным источникам информации.

4. Автоматизированный расчет: Умный контракт автоматически выполняет распределение средств между держателями токенов правильного результата, следуя первоначально запрограммированным условиям.

Технологические преимущества децентрализованных предсказательных протоколов

Децентрализованные прогнозные рынки предлагают существенные преимущества, которые объясняют их растущее принятие в экосистеме блокчейн:

1. Сопротивление цензуре: Децентрализованная архитектура делает эти протоколы невосприимчивыми к цензуре или внешнему вмешательству. Работая через смарт-контракты, распределенные в блокчейне, технически становится невозможно для любой централизованной организации вмешиваться в их работу.

2. Полная дезинтермедиация: Умные контракты устраняют традиционных посредников, значительно снижая операционные расходы и минимизируя риски манипуляций или человеческой ошибки в выполнении транзакций и разрешении рынков.

3. Глобальная доступность: В отличие от традиционных платформ с юрисдикционными ограничениями, эти протоколы позволяют участвовать из любого места с подключением к интернету, демократизируя доступ и обогащая рынки разнообразными глобальными перспективами.

4. Техническая прозрачность: Все транзакции неизменно регистрируются в блокчейне, что позволяет обеспечить полную аудируемость. Проверка результатов с помощью децентрализованных оракулов гарантирует беспристрастные и проверяемые решения для любого участника.

Технический анализ основных протоколов децентрализованного прогнозирования

1. Полимаркет

Техническая архитектура: Polymarket функционирует как протокол предсказательных рынков, реализованный на блокчейнах Ethereum и Polygon. Изначально разработанный в 2020 году Шейном Копланом, этот протокол использует гибридную рыночную модель, которая эволюционировала от первоначального механизма AMM (Автоматический маркет-мейкер), основанного на LMSR (Логарифмическое правило оценки рынка), к более эффективной системе ордерной книги для формирования цен.

Polymarket выделяется своей технической реализацией, ориентированной на оптимизацию ликвидности. Протокол использует специализированные пулы ликвидности для каждого рынка, что облегчает формирование эффективных цен и улучшает глубину рынка. Его интеграция со стейблкоином USDC минимизирует волатильность, связанную с другими криптовалютами, обеспечивая более стабильную торговую среду.

Система разрешения результатов реализует механизм многофазных оракулов, который обеспечивает точность в проверке событий из реального мира, что особенно критично для высококапитализированных рынков, таких как политические.

2. Хедж-фонд рынков

Техническое обоснование: Разработанный в 2021 году Джорджем Ю, Hedgehog Markets использует высокоскоростную транзакционную инфраструктуру Solana для реализации протокола предсказаний с минимальным операционным трением. Технический дизайн Hedgehog отличается оптимизацией для высокочастотной торговли с пониженными комиссиями.

Наиболее значительной технической инновацией Hedgehog Markets является внедрение "рынков без убытков" – механизма, который интегрирует протоколы DeFi для генерации доходности из вложенного капитала. Эта схема позволяет участникам сохранять свой базовый капитал, пока они участвуют в предсказаниях, поскольку их средства одновременно используются в протоколах доходности в течение периода разрешения рынка.

Система включает механизм автоматической ликвидности, который облегчает вход и выход из позиций без значительного воздействия на цены, что особенно актуально для рынков с меньшей капитализацией.

3. Проекционная Финанс

Архитектура системы: Projection Finance, запущенный в 2023 году, реализует протокол прогнозирования на блокчейне Ethereum с акцентом на продвинутую интеграцию компонентов DeFi. Его техническая архитектура включает оптимизированные пулы ликвидности, которые значительно повышают эффективность рынка и предоставляют более благоприятные условия для прогнозирования.

Протокол отличается своей алгоритмической системой формирования цен, которая использует модифицированный вариант модели AMM, адаптированный специально для рынков прогнозирования. Эта техническая реализация обеспечивает лучшее ценообразование даже на рынках с ограниченной ликвидностью.

Инфраструктура Projection Finance интегрирует функциональные возможности для рынков с множественными результатами и позволяет создавать сложные условные рынки, преодолевая бинарные ограничения более базовых платформ.

4. SanR.app

Техническая реализация: SanR.app представляет собой специализированный подход к предсказательному анализу криптоактивов. Разработанный командой Santiment в 2021 году, этот протокол работает на Ethereum и реализует уникальную систему предсказательных сигналов на основе ончейн-метрик и анализа настроений.

Техническая архитектура SanR.app интегрирует on-chain систему репутации, которая позволяет аналитикам и ученым данных монетизировать свои прогнозы на основе обоснованного анализа. Протокол реализует алгоритмы валидации, которые оценивают историческую точность предсказателей, создавая меритократическую систему классификации.

платформа включает в себя расширенные возможности фильтрации сигналов, реализуя алгоритмы, которые идентифицируют релевантные паттерны в данных on-chain и отделяют значимые сигналы от рыночного шума, предоставляя более качественные предсказательные индикаторы.

5. PlotX

Архитектура протокола: PlotX, запущенный в октябре 2020 года Ишем Гоэлем и Картиком Ракхрой, реализует протокол рынков предсказаний на Ethereum с использованием алгоритма AMM (Автоматизированный маркет-мейкер), специально оптимизированного для рынков предсказаний, что заслужило ему прозвище "Uniswap рынков предсказаний".

Протокол реализует некостодиальную систему, которая сохраняет контроль над средствами в руках пользователей на протяжении всего цикла предсказания. Его алгоритм AMM, специфичный для предсказаний, облегчает автоматическое создание рынков, расчет и распределение вознаграждений без контрагентских рисков.

Техническая архитектура PlotX достигла масштабируемости благодаря внедрению более 5,000 проверенных смарт-контрактов, обслуживая базу пользователей из более чем 200,000 участников и обрабатывая прогнозы на сумму более $70 миллионов.

6. DexWin

Технологическая реализация: DexWin, запущенный в 2022 году, представляет собой техническую инновацию, работающую на протоколе Azuro и реализующую возможности децентрализованного прогнозирования на блокчейнах Ethereum и Polygon. Его техническая архитектура оптимизирована специально для минимизации трения в транзакциях, внедряя систему обработки без комиссий за газ на Polygon.

Платформа реализует специализированную техническую систему на рынках спортивного прогнозирования, с возможностями управления динамическими линиями ставок, которые автоматически регулируются в зависимости от потока капитала. Ее архитектура интегрирует систему совместной ликвидности, которая позволяет предлагать конкурентоспособные коэффициенты на глобальном уровне.

Протокол использует специализированные оракулы для проверки спортивных результатов, реализуя многоуровневую систему валидации для обеспечения точности в разрешении рынков.

7. Взгляд на Oriole

Архитектура системы: Oriole Insights, запущенный в начале 2024 года, реализует протокол, специально разработанный для прогнозирования на рынке криптоактивов в блокчейне Polygon. Его технический дизайн оптимизирован для эффективного захвата рыночного настроения относительно ценовых движений и конкретных событий экосистемы крипто.

Платформа реализует три основных типа предсказательных рынков: рынки UP/DOWN для направленных прогнозов цен, рынки предсказания ROI для оценки доходности и рынки предсказания первоначальных листингов для прогнозирования цен на запуск.

Протокол включает в себя систему агрегации данных on-chain, которая предоставляет предсказательные индикаторы на основе анализа исторических паттернов и текущей активности рынка, предлагая дополнительный слой информации для участников.

Критическая Функция Оракулов в Протоколах Прогнозирования

Блокчейн-оракулы являются основным компонентом в архитектуре децентрализованных рынков предсказаний, действуя как мост между блокчейном и данными из реального мира. Эти системы реализуют механизмы распределенного консенсуса для проверки внешней информации перед ее передачей смарт-контрактам.

Техническая целостность оракулов является важной для обеспечения правильного разрешения рынков. Современные протоколы внедряют системы экономических стимулов для поставщиков данных, вознаграждая за точную информацию и штрафуя за неправильные отчеты, создавая тем самым саморегулирующийся механизм для поддержания качества данных.

Децентрализованные оракулы представляют собой значительную эволюцию по сравнению с централизованными системами, внедряя многоуровочную проверку, где несколько независимых узлов валидации проверяют каждую единицу информации, минимизируя единичные точки отказа и увеличивая устойчивость к манипуляциям.

Техническая оценка и будущие перспективы

Децентрализованные рынки предсказаний представляют собой значительную инновацию в применении технологии блокчейн, сочетая смарт-контракты, децентрализованные оракулы и экономические механизмы для создания прозрачных и устойчивых к цензуре предсказательных систем.

Будущее техническое развитие этих протоколов, вероятно, сосредоточится на улучшенных решениях для масштабируемости, таких как реализации на блокчейнах второго уровня и боковых цепях, что позволит увеличить пропускную способность и снизить затраты на транзакции. Более глубокая интеграция с другими компонентами DeFi, такими как протоколы кредитования и производные инструменты, может значительно повысить полезность и эффективность этих систем.

Продвижения в технологиях оракулов, особенно в системах многослойной проверки и доказательствах с нулевым разглашением (zero-knowledge proofs), будут иметь решающее значение для повышения надежности этих протоколов, особенно для сложных событий с множеством переменных или непрерывными результатами.

Несмотря на регуляторные вызовы в некоторых юрисдикциях, децентрализованная техническая архитектура этих протоколов позволяет осуществлять устойчивую к вмешательствам работу, предполагая путь устойчивого роста в глобальной экосистеме блокчейна.