Неопределенность в глобальных тарифах влияет на рынок: американские акции открылись с понижением в сентябре, прогнозы для азиатской экономики пострадали.

Глобальные финансовые рынки на первом торговом дне сентября продемонстрировали явное падение, инвесторы столкнулись с множеством вызовов, включая неопределенность в торговой политике, рост доходности облигаций и изменения в экономических показателях Азии. Эти факторы совместно повлияли на рыночную уверенность, что привело к общему снижению фьючерсов на три основных фондовых индекса США перед открытием рынка.

Рынок американских акций попал в корректировку, технологические акции под давлением

Основные фьючерсы на фондовые индексы США продемонстрировали слабые результаты в первый торговый день сентября. Фьючерсы на индекс Dow Jones упали на 189 пунктов (падение 0,4%), фьючерсы на индекс S&P 500 снизились на 0,5%, а фьючерсы на индекс Nasdaq 100 упали на 0,7%. Этот откат произошел в конце лета, когда на рынке наблюдается фиксация прибыли.

В этом году сильные технологические акции стали первыми под ударом: акции NVIDIA упали на 1,5%, Palantir снизился на 2%, что негативно сказалось на производительности всего технологического сектора. Связанные с цифровыми валютами активы также не смогли избежать этой волны рыночной коррекции, и инвесторы в цифровые активы должны внимательно следить за этой тенденцией.

Рынок облигаций также демонстрирует важные изменения, доходность десятилетних государственных облигаций США поднялась до 4,29%, доходность тридцатилетних государственных облигаций США выросла до 4,98%, что ещё больше задает осторожный тон на рынке. Согласно прогнозам финансовых аналитиков, в 2025 году рынок акций США может продолжать сталкиваться с колебаниями, в основном под влиянием макроэкономических факторов и изменений в политике.

Экономические данные и валютная политика становятся центром внимания

В августе общий рынок показал активные результаты: индекс Доу-Джонса поднялся более чем на 3%, индекс S&P 500 вырос почти на 2%, а индекс Nasdaq увеличился на 1,6%. Это означает, что индекс S&P 500 достиг роста на протяжении четвертого месяца подряд, но рыночные настроения быстро изменились.

В настоящее время инвесторы обращают внимание на отчет по занятости за август, который будет опубликован в пятницу, и этот показатель может оказать значительное влияние на решение Федеральной резервной системы по процентной ставке в середине сентября. Прибыль компаний по-прежнему является ключевым фактором поддержки рынка; согласно профессиональным данным, в начале 2025 года прибыль американских компаний вырастет на 9% по сравнению с прошлым годом, что обеспечит определенную поддержку рынку.

Аналитики рынка указывают на то, что различные секторы экономики переживают ротацию, при этом сектор материалов и финансов показали относительно сильные результаты в последнее время. Эта ротация секторов может оказать косвенное влияние на рынок цифровых активов, особенно на цифровые финансовые продукты, тесно связанные с традиционными финансами.

Диверсификация производительности на азиатском рынке, геополитические факторы добавляют неопределенности

Рынок Азиатско-Тихоокеанского региона испытывает нехватку четкого направления, фондовые рынки в разных странах демонстрируют разную динамику. Эта дифференциация частично вызвана геополитическим влиянием саммита Шанхайской организации сотрудничества, который прошел в Тяньцзине. Кроме того, решение апелляционного суда США о признании части мировых тарифов незаконными также усилило неопределенность на рынке.

Трамп прокомментировал в социальных сетях, упомянув, что Индия предлагала снизить тарифы на импорт товаров из США до нуля, но он заявил, что этот шаг запоздал, считая экономические отношения Индии и США "односторонними". Тем не менее, индийский фондовый рынок все же немного повысился: по состоянию на местное время индекс Nifty 50 поднялся на 0,28%, а индекс BSE Sensex вырос на 0,26%.

Японский индекс Nikkei 225 поднялся на 0,29% и закрылся на уровне 42 310,49 пунктов, индекс акций TSE поднялся на 0,61% и закрылся на уровне 3 081,88 пунктов. Корейский комплексный индекс акций показал еще более сильные результаты, поднявшись на 0,94% и закрывшись на уровне 3 172,35 пунктов; индекс KOSDAQ поднялся на 1,15% и закрылся на уровне 794 пунктов. Данные по инфляции в Корее показывают, что индекс потребительских цен в августе вырос всего на 1,7%, что является самым низким уровнем с ноября прошлого года и ниже прогнозов экономистов на уровне 2%.

Китайский рынок под давлением, колебания на рынках сырьевых товаров и валют

Гонконгский индекс Хэнсинга упал на 0,47%, до 25 496,55 пункта, индекс Шанхая и Шэньчжэня упал на 0,74%, до 4 490,45 пункта. Неопределенность в торговле и решения американских судов оказывают значительное давление на китайский рынок акций.

Индекс S&P/ASX 200 в Австралии упал на 0,3% и составил 8900,60 пунктов. Австралийские регуляторы наложили штраф в 3,88 миллиона австралийских долларов (примерно 2,52 миллиона долларов США) на местное дочернее предприятие банка Société Générale за то, что банк не смог предотвратить подозрительные торговые операции на рынке фьючерсов на электроэнергию и пшеницу.

Рынок сырьевых товаров в целом демонстрирует стабильные показатели, цена на спотовое золото составляет 3,472.79 долларов, ранее она достигала исторического максимума в 3,503.32 долларов. На валютном рынке доллар поднялся к иене на 0.86%, составив 148.47. Политическая динамика в Японии усилила рыночные колебания, генеральный секретарь правящей партии Морияма Хироши объявил о планах уйти в отставку после того, как партия потерпела неудачу на выборах в верхнюю палату 20 июля.

Для инвесторов в цифровые активы взаимовлияние глобальных макроэкономических факторов и рынка цифровых валют заслуживает постоянного внимания. Данные профессиональных торговых платформ показывают, что в периоды рыночной волатильности важность диверсификации активов еще больше подчеркивается.