ICO и IDO: Значение и Основные Различия

Во время анализа крипторынка вы, вероятно, столкнулись с терминами, такими как ICO и IDO. Эти концепции представляют собой важные механизмы финансирования в криптоэкосистеме, которые каждый инвестор должен четко понимать.

Что такое ICO?

Начальное предложение токенов (ICO) функционирует как эквивалент первичного публичного предложения (IPO) в индустрии криптовалют. Компания, которая стремится привлечь капитал для разработки новой монеты, приложения или услуги, может запустить ICO как метод финансирования.

Заинтересованные инвесторы могут приобрести токены в ходе этого первоначального предложения, чтобы получить новую криптовалюту, выпущенную компанией. Этот токен может иметь конкретную полезность, связанную с продуктом или услугой, которые предлагает компания, или представлять долю в бизнес-проекте.

Функционирование ICO

Когда криптопроект ищет финансирование через ICO, первый шаг организаторов – определить структуру своего токена. ICO может быть структурировано несколькими способами:

• Статическое предложение и статическая цена: Компания устанавливает конкретную цель или предел финансирования, что означает, что каждый токен, проданный во время ICO, имеет предустановленную цену, а общее предложение токенов фиксировано.

• Статическое предложение и динамическая цена: ICO может иметь статическое предложение токенов и динамическую цель финансирования, что означает, что количество собранных средств определяет общую цену за токен.

• Динамическое предложение и статическая цена: Некоторые ICO имеют динамическое предложение токенов, но поддерживают статическую цену, что означает, что полученное финансирование определяет предложение.

Кто может запустить ICO?

Любой человек может запустить ICO. Поскольку в настоящее время эти предложения слабо регулируются во многих юрисдикциях, любой, у кого есть доступ к соответствующей технологии, может создать новую криптовалюту.

Тем не менее, эта нехватка регулирования также означает, что кто-то может сделать все возможное, чтобы убедить инвесторов в легитимности своего ICO, а затем исчезнуть с деньгами. Среди всех возможных методов финансирования ICO, вероятно, представляют собой один из самых уязвимых к мошенничеству.

Что такое IDO?

Первичное предложение DEX (IDO) является одним из многих креативных методов сбора средств в криптоиндустрии. ICO были одним из первых методов финансирования в секторе. Отсутствие надзора и защиты для инвесторов стало проблемой для ICO. Без надлежащих контролей команды проектов не обязаны были проходить процессы должной проверки. К сожалению, многие проекты ICO оказались простыми мошенничествами, что привело к негативной рекламе для отрасли и запутало многочисленных начинающих инвесторов.

DeFi, или децентрализованные финансы, стремится решить эту проблему с помощью альтернативных методов сбора средств. Одним из этих методов является децентрализованный (DEX). DEX предлагают инвесторам другую и более безопасную модель финансирования.

Работа IDO на платформах DEX

Немедленная ликвидность, предоставляемая DEX, является одной из основных причин функционирования IDO. Поставщики пулов ликвидности получают значительные вознаграждения от DEX. Большинство проектов предоставляют ликвидность DEX, выделяя часть своих средств. Многие проекты в IDO также используют механизм консенсуса proof-of-stake (PoS), чтобы отговорить инвесторов продавать слишком рано. Система PoS требует, чтобы инвесторы сохраняли свой капитал, и в обмен на это они получают вознаграждения за свое участие в сети blockchain.

Как только IDO начнет работать, первые инвесторы смогут продавать свои криптотокены по более высокой цене. Стоимость токена может увеличиться после начала публичной продажи. Комиссии за газ на ликвидных биржах минимальны. Умные контракты управляют токенами активов и пулами ликвидности. В отличие от традиционных методов финансирования, IDO могут мгновенно чеканить криптотокены. Инвесторам не нужно долго ждать, чтобы их токены были включены в IDO, что позволяет им быстрее получать доход от своих инвестиций, чем с ICO.

Преимущества IDO по сравнению с традиционными методами финансирования

Финансирование: Через платформы запуска процент предложения токенов доступен для публики на IDO. В случае ICO проект в основном сосредоточен на финансировании.

Список токенов: На ICO список токенов осуществляется на централизованных биржах, где пользователи могут купить токен за фиат или другую криптовалюту. Список IDO позволяет размещение криптотокенов на децентрализованных биржах. Ликвидные пулы позволяют покупать и продавать на IDO.

Процесс верификации проекта: Проекты должны соответствовать требованиям платформы для запуска на IDO. Для ICO нет строгого процесса верификации.

| Характеристика | ICO | IDO | |----------------|-----|-----| | Тип обмена | Централизованный | Децентрализованный | | Процесс проверки | Минимум | Строго (в соответствии с платформой) | | Начальная ликвидность | Переменная | Немедленно | | Управление токенами | Руководство | Смарт-контракты | | Время листинга | Продолжительный | Быстрый | | Безопасность для инвесторов | Низкая | Средне-высокая |

Ключевые отличия между ICO и IDO

IDO в основном более децентрализован и безопасен, чем ICO, так как предлагается на децентрализованных биржах и решает многие негативные аспекты традиционных методов финансирования. Эта структура значительно снижает риски мошенничества и обеспечивает большую прозрачность в процессе инвестирования.

Механизмы немедленной ликвидности в IDO представляют собой конкурентное преимущество по сравнению с традиционными ICO, позволяя инвесторам легче входить и выходить из позиций. Дополнительно, использование смарт-контрактов автоматизирует многие процессы, которые ранее требовали посредников, снижая затраты и увеличивая эффективность.

Эволюция от ICO к IDO отражает развитие криптоэкосистемы, с растущим акцентом на безопасность инвестора и долгосрочную жизнеспособность финансируемых проектов.