Исследование пути развития Децентрализованных финансов в 2025 году: десять тенденций и инновационные перспективы

С учетом того, что рынок вновь обращает внимание на реальную ценность применения, децентрализованные финансы (DeFi) переживают новый этап возможностей развития. От потребительского финансирования до технологических прорывов, темпы инноваций заметно ускоряются, ниже приведен анализ десяти ключевых тенденций развития DeFi в будущем.

1. Приложения Децентрализованных финансов для обычных пользователей скоро станут популярными

Криптовалютные платежные карты претерпевают качественную трансформацию от простых инструментов вывода средств до полноценных кошельков смарт-контрактов с самостоятельным хранением, которые могут напрямую взаимодействовать с различными протоколами DeFi. Решения для криптоплатежей нового поколения обеспечили программируемые расходы, автоматическое пополнение и интеграцию с протоколами кредитования, что сделало видение безбанковского обслуживания более осязаемым, чем когда-либо.

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

2. Технология zkTLS открывает новые области для Децентрализованных финансов

Технология TLS(zkTLS) с нулевым разглашением позволяет пользователям проверять конфиденциальную информацию в блокчейне, не раскрывая подробностей. Несколько инновационных проектов используют технологию zkTLS для расширения DeFi на новые рынки, включая кредитное кредитование, персонализированный пользовательский опыт и игры Web2. Ожидается, что эта технология протолкнет такие функции, как ончейн-скоринг и кредитование с низким уровнем залога, в основные приложения.

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

3. Реструктуризация конкурентного ландшафта рынка стабильных монет с разделением доходов

Традиционные эмитенты стейблкоинов получают огромные доходы за счет процентов по резервам, а новые DeFi-проекты разрушают эту модель. Проект стейблкоина нового поколения использует модель разделения доходов с приложением, эффективно стимулируя интеграцию кошельков и платформ DeFi. Эта инновационная модель может привести к децентрализации прав на выпуск стейблкоинов и изменить конкурентную среду с помощью механизма распределения вознаграждений, который больше не зависит исключительно от сетевых эффектов.

4. Децентрализованные финансы ценность постепенно переходит от уровня протокола к уровню пользовательского интерфейса

Ценность в экосистеме DeFi смещается от базового протокола к внешнему приложению, которое контролирует поток эксклюзивных транзакций. Ряд ведущих отраслевых платформ активно развертываются в области монетизации потоков транзакций, стремясь переосмыслить механизм распределения ценности в DeFi. По мере MEV( развития цепочки поставок MEV ) фокус конкуренции сместится с децентрализованных бирж на интерфейсные приложения, а возможности привлечения и распределения пользователей станут ключевыми факторами в создании стоимости.

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

5. 2025 год: год роста DEX и восстания агрегаторов торговли

С ростом объемов торговли на DEX и переопределением моделей исполнения торговыми агрегаторами, на цепочечных сделках наступает момент перемен.

• Есть проекты, которые стремятся решить проблемы MEV и потенциального возврата ценности.
• Новые решения для ликвидности повышают эффективность пассивных стратегий ликвидности
• Инновационная исследовательская команда с помощью передовых технологий изменила механизм выпуска токенов

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

6. Стратегическое размещение одного из ведущих DEX

Рынок ведущих децентрализованных бирж трансформируется из единой торговой платформы в ликвидностную инфраструктуру в области Децентрализованных финансов:

• В последней версии появилась функция «Хуки», которая поддерживает настройку AMM, автоматическое управление LP и расширенные типы ордеров
• Специально разработанное блокчейн-решение для Децентрализованных финансов, обладающее высокой скоростью обработки и антивещественными характеристиками
• Уровень намерений исполнения, как ожидается, станет核心组件ом экосистемы Децентрализованных финансов.

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

7. Децентрализованные финансы交易范式正在转变

Децентрализованные финансы торговля быстро развивается в направлении модульности, ориентированности на намерения и высокой скорости выполнения. Появляется архитектура нового поколения DEX для оптимизации ликвидности, повышения качества исполнения и усиления защиты от MEV:

• Некоторые новые проекты предлагают модульные DEX-рамки, поддерживающие гибкую разработку бирж
• Передовые технологии интегрируют внебиржевой ордерный поток через RFQ, эффективно защищая поставщиков ликвидности
• Инновационная платформа использует “умные залоги” для реализации маржинальной ликвидности и автоматизации оптимизации издержек
• Высокопроизводительная публичная цепочка реализует эффективную систему торгового ордера.

8. Эволюция прогнозных рынков

Прогнозирование рынков уже не являются просто спекулятивными инструментами, а постепенно выполняют свои основные функции:

• Новая торговая платформа запускает on-chain 0DTE деривативы, предлагая более эффективное ценообразование и механизмы кредитного плеча
• Инновационные решения обеспечивают справедливость и прозрачность результатов благодаря проверочной системе на основе Oracle + AI и децентрализованному управлению.

С развитием этих моделей предсказательные рынки обещают стать важной частью блокчейн-финансов.

9. Перспективы развития определенных экосистем Layer 2

Несмотря на определенные трудности, низкие затраты на транзакции, развитый механизм стейкинга и постоянно расширяющаяся экосистема создают прочную основу для роста определенных сетей второго уровня.

Ключевые факторы роста:

• Технология rollup биткойна может сделать его лидером в области BTC Layer 2
• Более низкие затраты на хранение данных обеспечивают относительное преимущество в расширении по сравнению с другими L2.
• Игры на блокчейне становятся новым двигателем принятия для пользователей

! Расшифровка DeFi 2025: 10 ключевых идей от потребительского финансирования до технологических инноваций

10. Вызовы и возможности для инноваций в DeFi

Несмотря на то, что область Децентрализованных финансов развивается быстро, в настоящее время все еще существуют некоторые ключевые проблемы:

• Высокий порог входа для пользователей: из-за ограниченной поддержки централизованными биржами пользователям часто приходится использовать кросс-цепочку Ethereum или полагаться на сторонние сервисы.
• Недостаток стимулов: многие ведущие протоколы не имеют токенов или программ вознаграждений, что влияет на вовлеченность пользователей

Однако эти вызовы также предвещают, что Децентрализованные финансы все еще имеют огромный потенциал для инноваций в следующих областях:

• Продукты для кредитования с низким залогом
• Платформа агрегирования кредитования
• Производные финансовые инструменты по процентным ставкам
• Протокол секьюритизации на блокчейне
• Продвинутый рынок прогнозов

Смотря в будущее, следующая волна развития Децентрализованных финансов будет сосредоточена на повышении эффективности, оптимизации управления рисками, а также разработке и применении более сложных финансовых инструментов. Эти инновации будут способствовать дальнейшему развитию всей отрасли.