Как объемы криптовалютных активов и потоки средств формируют рыночную динамику?
В IV квартале 2025 г. чистый приток и отток средств на криптовалютных биржах достигли $2,3 млрд
В IV квартале 2025 г. криптовалютный рынок достиг значимого рубежа: чистый приток средств составил $2,3 млрд, отражая уверенность институциональных и розничных инвесторов. Данный показатель является частью общего тренда движения капитала в цифровые активы. Аналитики связывают всплеск с ключевыми макроэкономическими факторами, включая ожидаемое снижение ставки ФРС и динамику предложения после халвинга.
Распределение денежных потоков по типам бирж демонстрирует следующие тенденции:
| Тип биржи | Поток в IV квартале 2025 г. (млрд) | Доля рынка (%) | Рост к III кварталу (%) |
|---|---|---|---|
| Спотовая торговля | $1,35 | 58,86 | +12,4 |
| Деривативы | $0,72 | 31,24 | +18,7 |
| DEX-платформы | $0,23 | 9,90 | +24,2 |
Показатели квартала способствуют прогнозируемой оценке мирового рынка криптобирж на уровне $71,35 млрд в 2025 г. Данные о притоке средств коррелируют с заметными ценовыми изменениями: Bitcoin недолго достигал $100 000, после чего последовала коррекция. По прогнозам ведущих финансовых институтов, дальнейший рост институционального участия может увеличить общую капитализацию крипторынка до более $4,5 трлн к концу года и ознаменовать зрелую фазу текущего бычьего цикла.
Институциональные владения ведущими криптовалютами выросли на 15% за год
Свежие данные фиксируют выраженный рост инвестиций со стороны институциональных инвесторов: владение основными цифровыми активами увеличилось на 15% за год в 2025 г. Этот рост отражает устойчивую тенденцию расширения институционального присутствия в криптоиндустрии через различные инвестиционные инструменты.
Всесторонний анализ стратегий показывает изменение структуры портфелей:
| Категория инвестиций | Текущая доля | Планируемое увеличение к 2025 г. |
|---|---|---|
| Спотовые криптовалюты | 41% институтов | Дополнительно 5% от AUM |
| Криптовалютные инвестиционные инструменты | 30% институтов | 46% планируют вход в течение 2–3 лет |
| Безопасность цифровых активов | $14,5 млрд глобальных инвестиций | Стабильный рост |
| Страхование криптоактивов | $6,3 млрд в действующих полисах | Новый исторический максимум |
Опрос показывает, что 93% институциональных инвесторов сохраняют положительный долгосрочный взгляд на технологию blockchain, несмотря на краткосрочные колебания цен. США занимают лидирующие позиции, концентрируя более $36 млрд институциональных инвестиций в криптоактивы в различных фондах и классах.
Поступательный приток институциональных средств свидетельствует о переходе криптовалютного рынка к зрелости: профессиональные инвесторы все чаще включают цифровые активы в диверсифицированные портфели, чему способствует развитие регулирования и инфраструктуры рынка.
Ончейн-стейкинг Ethereum достиг рекордной доли 67%
Экосистема стейкинга Ethereum в 2025 г. вышла на новый максимум: участие в ончейн-стейкинге достигло рекордных 67%. В стейкинговых контрактах заблокировано более 34,6 млн ETH, что эквивалентно почти $90 млрд. Активный рост стейкинга отражает высокую уверенность в долгосрочной устойчивости и безопасности сети Ethereum.
Рост подтверждается следующими показателями:
| Показатель | Текущее значение | Значимость |
|---|---|---|
| Объем ETH в стейкинге | 34,6 млн ETH | ~$90 млрд заблокированной стоимости |
| Доля стейкинга | 67% | Рекордный максимум, рост с ~30% за предыдущие годы |
| Средняя доходность стейкинга | 3,15% | Выгодная возможность пассивного дохода |
Эксперты считают этот скачок сильным маркером рыночных ожиданий. Дэвис Ричардсон, управляющий партнер Paradox Public Relations, назвал новое достижение «ярким доказательством уверенности в устойчивости сети Ethereum». Доверие усиливается институциональным принятием: крупнейшие управляющие активами выходят на рынок ETH через трастовые продукты.
Рост участия в стейкинге укрепляет безопасность сети, расширяя круг валидаторов и усложняя потенциальные атаки для злоумышленников.
Пригласить больше голосов
Содержание
