O Acordo DOE-NVIDIA-Oracle Acabou de Sinalizar um Jogo Massivo de Infraestrutura de IA—Aqui Está o Porquê dos ETFs de Tecnologia Poderem Explodir

O Departamento de Energia dos E.U.A. acabou de Gota silenciosamente uma das maiores colaborações tecnológicas em anos: uma parceria público-privada com Nvidia e Oracle para construir o Solstice, o maior supercomputador de IA da América. Isso não é apenas uma notícia da indústria—é uma mudança estrutural na forma como o governo e as grandes empresas de tecnologia estão se alinhando na infraestrutura de IA.

Aqui está o que realmente está a acontecer: enquanto a mais recente pesquisa da McKinsey mostra que 88% das empresas utilizam IA em algum lugar nas suas operações (, um aumento em relação aos 78% do ano passado), a maioria ainda está em modo de teste. O Goldman Sachs estima que a adoção generalizada de IA poderia injetar $20 trilião na economia dos E.U.A.. Isso não é hipérbole—é a vantagem econômica que estas duas empresas estão a construir discretamente.

A Corrida ao Ouro da Infraestrutura

A arquitetura de GPU Blackwell da Nvidia já é a espinha dorsal do compute de IA global. A Oracle acaba de assinar um $300 bilhão, contrato de infraestrutura de 5 anos com a OpenAI, o que fez com que suas obrigações de desempenho restantes (RPO) aumentassem quase 360% ano a ano no primeiro trimestre do ano fiscal de 2026. A Nvidia está reciprocando com um potencial $100 compromisso de bilhão com a OpenAI para data centers e mais de 10 gigawatts de capacidade de energia.

Traduza isso: Ambas as empresas estão construindo as fábricas de IA do mundo, e a parceria com o DOE sinaliza que o governo agora está co-investindo nessa visão. Isso flui diretamente para o crescimento da receita.

Quais ETFs de Tecnologia Têm Chances de Vencer

Se você quer exposição a essa tendência sem o risco de ações individuais, aqui está a análise:

FTEC (Fidelity MSCI IT ETF) - Maior sobrepeso para a ação com NVDA a 17,61% e ORCL a 2,02%. Retorno acumulado no ano: +25,8%. Taxas: 8 bps. Classificação Zacks: Compra Forte.

XLK (Setor de Tecnologia Selecionado SPDR) - Maior AUM em $95.1B, NVDA com peso de 15.18%, ORCL a 3.11%. YTD: +27.5%. Taxas: 8 bps. Classificação Zacks: Compra Forte.

VGT (Vanguard IT ETF) - $119B AUM, a exposição mais ampla com 314 participações. NVDA a 17,15%, ORCL a 2,34%. YTD: +25,5%. Taxas: 9 bps. Classificação Zacks: Comprar.

TRFK (Pacer Data & Digital Revolution ETF) - Aposta mais pequena mas mais concentrada. NVDA 9.25%, ORCL 8.67%. YTD: +40.7%. Taxas: 49 bps. Classificação Zacks: Compra Forte.

A Tese

Você não está apostando mais na empolgação da IA—você está apostando em infraestrutura que os governos estão agora co-financiando. Quando o DOE assina cheques ao lado do capital privado, isso reduz o risco para as corporações que a estão construindo. Esses ETFs capturam esse vento estrutural a favor sem a volatilidade de escolher ações individuais.

A curva de adoção da IA ainda está nas suas primeiras fases. A alocação de capital está a acelerar. O apoio do governo acabou de reduzir o risco de execução. Esse é o caso otimista apresentado em dólares reais e compromissos de vários anos.