Coisas sobre investimentos falhados: lições e reflexões que vivi

No caminho do investimento, quem nunca passou por altos e baixos? Às vezes, investimos cheios de confiança, mas vemos a curva a descer constantemente; esse sentimento só é compreendido por quem já passou por isso.

A pesquisa mostra que mais de 70% dos investidores já perderam dinheiro devido a decisões erradas. Para ser sincero, eu acho que esse número pode ser ainda conservador. O fracasso em investimentos é quase um caminho que todos têm que percorrer; a questão não é se você vai falhar, mas sim como se levantar após a queda.

Por que sempre falhamos?

Emoção este velho adversário

Medo e ganância, esses dois demônios estão sempre sussurrando em nossos ouvidos. Lembro-me da primeira vez que vi uma moeda subir muito, sabendo que poderia ser o topo de uma bolha, ainda assim não consegui resistir e comprei. E o resultado? Deplorável. Quando o mercado oscila, muitas vezes somos levados pelas emoções, seguindo cegamente as altas e baixas, e no final só podemos colher os frutos amargos.

O custo da falta de conhecimento

Muitas pessoas investem como cegos tateando um elefante, sem conhecimento sistemático, apenas ouvindo rumores. Eu costumava ser o tolo que “copiava as operações dos grandes mestres” e acabei descobrindo que os chamados grandes mestres já haviam lucrado e saído, deixando-me como o “carregador de fardo”. Sem capacidade de pensar de forma independente, o caminho do investimento está destinado a encontrar obstáculos por toda parte.

colocar todos os ovos na mesma cesta

Concentração excessiva ou dispersão excessiva? Essa é a questão. Uma vez, coloquei a maior parte dos meus fundos em um projeto “garantido”, e o resultado foi que o setor teve uma mudança repentina na política, e os ativos encolheram pela metade. Em outra ocasião, dispersei meu dinheiro em mais de dez projetos, mas não consegui gerenciá-los, o bom foi arrastado pelo ruim, e no final, o retorno foi medíocre.

Tentação de curto prazo

O charme do trading de curto prazo é tão grande que é possível ganhar 10% a cada operação. Que tentação! Mas a realidade é que, quando tento operar a curto prazo, em nove de dez vezes eu erro o julgamento. Compro no topo e vendo na parte baixa, sou um mestre da operação inversa. O trading de curto prazo não é um jogo para iniciantes, a menos que você queira “emagrecer” rapidamente.

ansiedade de posição vazia

A conta tem dinheiro, mas não negociar faz você se sentir desconfortável? Eu entendo. Mas os verdadeiros especialistas costumam saber esperar, nem sempre há boas oportunidades todos os dias. Eu já me senti frustrado por estar fora do mercado e acabei forçando uma entrada em um ativo, o resultado foi que o mercado oscilou e eu fui expulso. Aprender a esperar, às vezes, requer mais coragem do que agir ativamente.

O que devo fazer depois de falhar?

Encontre alguém para conversar

Após uma falha, conversar com um investidor experiente pode muitas vezes aliviar a ansiedade. Eu, por sorte, encontrei um investidor veterano após ter perdido 20%, que compartilhou suas experiências ainda piores e a história de como se reergueu, o que me trouxe imenso conforto e inspiração.

afastar-se da explosão de informações financeiras

Após uma falha, mergulhar imediatamente nas notícias financeiras em busca de oportunidades de recuperação? Não faça isso. Aprendi a desligar temporariamente todos os aplicativos de investimento e a fazer algo completamente não relacionado. Depois de acalmar a mente, volto para que possa fazer um julgamento mais racional.

O poder do pensamento de longo prazo

A volatilidade de curto prazo não representa o valor de longo prazo. Agora estou mais focado nos fundamentos das empresas e no desenvolvimento a longo prazo, em vez de ficar de olho em cada movimento do gráfico de velas. Ao adotar uma perspectiva de investimento a longo prazo, aquelas flutuações de curto prazo que me impediam de dormir à noite tornaram-se boas oportunidades de compra a preços baixos.

Gestão de Risco em Primeiro Lugar

Agora eu não pergunto mais “quanto posso ganhar”, mas sim “quanto posso perder”. Uma gestão de posição razoável e uma estratégia de stop-loss me permitem manter a calma mesmo em meio a uma tempestade no mercado. Praticar diferentes estratégias com uma conta simulada também é um bom método, pelo menos não é necessário pagar mensalidade.

Procurando âncoras de certeza

Neste mercado incerto, aprendi a procurar algumas direções com maior grau de certeza:

Competitividade central da empresa

Não se deixar enganar pelas modas, mas sim focar na capacidade de lucro sustentável das empresas. Já investi numa empresa de tecnologia que parecia promissora, mas depois percebi que apenas estava aproveitando a onda, sem verdadeiras barreiras tecnológicas, e o preço das ações acabou por cair pela metade. Agora, concentro-me mais em empresas que têm uma “moat”, mesmo que o desempenho a curto prazo não seja bom, a longo prazo é mais seguro.

alocação razoável de ativos

Não coloque todos os ovos na mesma cesta, mas também não se disperse demais. De acordo com a sua capacidade de assumir riscos, aloque razoavelmente diferentes tipos de ativos, para que o portfólio tenha um desempenho relativamente estável em vários ambientes de mercado.

Olhar racionalmente para os riscos e benefícios

Não vou ganhar dinheiro fora da minha capacidade. Neste momento, só invisto nas áreas que realmente conheço; para aquelas que não conheço bem, prefiro desistir do que arriscar. Embora isso possa significar perder algumas oportunidades de grande valorização, também evita cair em mais armadilhas.

Investir e falhar não é assustador; o assustador é repetir os mesmos erros. Cada reflexão após uma falha é uma oportunidade de crescimento. Como está escrito no meu caderno de investimentos: “Conhecer e não investir é estar perdido; investir e não conhecer é ser negligente”. Conhecer a si mesmo e aos outros é a chave para ir mais longe nesta maratona de investimentos.