O petróleo bruto WTI sobe apesar do aumento dos inventários da EIA: tensões no Mar Vermelho em foco

Pontos Chave

• Os preços do petróleo bruto WTI sobem à medida que os ataques dos houthis no Mar Vermelho se intensificam
• Relatório da EIA revela um aumento inesperado de 7,07 milhões de barris nas reservas de petróleo dos EUA
• Riscos geopolíticos compensam dados de oferta baixistas, apoiando os preços do petróleo
• O WTI está a negociar acima de $67,00, enfrentando resistência perto da média móvel de 200 dias

Dinâmicas de Mercado: Oferta vs. Riscos Geopolíticos

O petróleo bruto WTI negociou em alta na quarta-feira, com os preços apoiados por tensões crescentes no Mar Vermelho, apesar de dados de inventário pessimistas. A Administração de Informação de Energia dos EUA (EIA) reportou um aumento surpresa nos estoques de petróleo dos EUA, revelando um aumento de 7,07 milhões de barris na última semana. Este aumento inesperado contrastou com as expectativas do mercado de uma redução de 2 milhões de barris.

A construção do inventário inicialmente causou uma leve correção nos preços do WTI. No entanto, o mercado recuperou-se rapidamente, com o WTI negociando acima de $67,00, à medida que os riscos geopolíticos ofuscaram os dados de oferta baixistas.

Aumento da Produção da OPEC+

Durante o fim de semana, a OPEC+ anunciou planos para aumentar a produção em 548.000 barris por dia (bpd) em agosto. Isso segue um aumento cumulativo de 1,37 milhão de bpd de abril a julho. Apesar do fornecimento adicional, os riscos geopolíticos, particularmente no Oriente Médio, limitaram a pressão de queda nos preços.

Ataques no Mar Vermelho Elevam Prêmios de Risco

Os recentes ataques dos rebeldes Houthi no Mar Vermelho aumentaram significativamente os prêmios de risco sobre o petróleo. No domingo, os rebeldes lançaram um ataque coordenado contra o cargueiro de bandeira grega Magic Seas, forçando a tripulação a abandonar o navio antes que ele afundasse. Os ataques intensificaram-se na segunda-feira, visando o navio de bandeira liberiana, operado por gregos, Eternity C. Vários membros da tripulação foram mortos ou estão desaparecidos, e o navio afundou na madrugada de quarta-feira.

Esses eventos aumentaram as preocupações sobre a segurança do transporte de petróleo na região, apoiando preços mais altos do petróleo, apesar dos fundamentos de oferta pessimistas.

Análise Técnica: Petróleo Bruto WTI

O petróleo WTI está atualmente a negociar cerca de $67,54, mantendo-se acima do nível de retração de Fibonacci de 50% da queda de janeiro a abril em $67,08, que serve como suporte imediato. O preço enfrenta resistência perto da Média Móvel Simples de 200 dias (SMA) em $68,16. Uma quebra acima deste nível pode abrir caminho para um movimento em direção ao nível de Fibonacci de 61,8% em $69,98.

O suporte é reforçado pela SMA de 100 dias a $65,02 e pela SMA de 50 dias a $64,07, que se alinha com o retrocesso de 38,2% a $64,18, criando um forte suporte técnico.

Os indicadores de momentum apresentam uma imagem mista:

• O Índice de Força Relativa (RSI) lê ligeiramente acima do nível neutro em 54
• O Índice de Canal de Commodities (CCI) está marginalmente negativo, refletindo alguma cautela entre os touros.

Apesar da pressão baixista proveniente do aumento das reservas e do aumento da oferta da OPEC+, os riscos geopolíticos no Oriente Médio continuam a oferecer suporte aos preços do petróleo perto de níveis técnicos chave.