O que é um mercado em baixa? Quais são os sinais de um mercado em baixa? Quais são as estratégias de investimento em um mercado em baixa?

O mercado em baixa (Bear Market) refere-se a uma situação em que os preços dos ativos caem mais de 20% a partir do seu ponto mais alto, e essa tendência de queda persiste por vários meses ou até anos. Por exemplo, após o índice Dow Jones atingir um pico de 36,952.65 pontos em 5 de janeiro de 2022, ele caiu abaixo de 29,562.12 pontos em 23 de setembro do mesmo ano, e oficialmente entrou em mercado em baixa no dia 26 de setembro, quando as negociações encerraram em 29,260.81 pontos.

Por outro lado, quando os preços dos ativos aumentam mais de 20% a partir do seu ponto mais baixo, é chamado de mercado em alta (Bull Market). Esses termos são aplicáveis não apenas ao mercado de ações, mas também a obrigações, imóveis, metais preciosos, produtos, taxas de câmbio e ativos criptográficos, entre outras classes de ativos.

Características do mercado de ursos

1. O preço dos ativos caiu mais de 20% desde o pico.
2. O período médio de um mercado em baixa é de aproximadamente 367 dias
3. Muitas vezes está acompanhado de uma recessão económica e uma alta taxa de desemprego
4. Colapso da bolha de ativos

Principais causas do mercado de ursos

• Perda de confiança no mercado
• bolha excessiva de preços de ativos
• Risco financeiro e risco geopolítico
• Política de aperto monetário
• Choque externo

Mercado de urso no passado do mercado de ações dos EUA

1. 2022: aperto quantitativo, conflito Rússia-Ucrânia, perturbação da cadeia de suprimentos devido ao lockdown na China
2. 2020: Pânico mundial devido ao novo coronavírus
3. 2008: Crise financeira global
4. 2000: colapso da bolha da TI
5. 1987: Segunda-feira Negra
6. 1973-1974: Choque do petróleo e estagflação

Estratégia de Investimento no Mercado de Ursos

1. Redução do risco do portfólio
2. Focar em ações que estão indo bem no mercado em baixa e em ações competitivas e com bom preço.
3. Seleção de produtos financeiros adequados para o mercado de ursos

O que é a recuperação do mercado de urso? Como identificá-la?

A recuperação do mercado urso, também chamada de "armadilha do urso", é um fenômeno em que se observa uma alta de alguns dias a algumas semanas dentro de uma tendência geral de movimento descendente. Geralmente, uma alta de mais de 5% é considerada uma recuperação.

Isto pode levar os investidores a acreditar que o mercado está a inverter-se e que um novo mercado em alta está a começar. No entanto, o mercado não se move de forma linear. Até que se veja uma tendência ascendente contínua de vários dias ou meses, ou até que se saia de um mercado em baixa com uma subida de 20% ou mais, deve-se considerar isto apenas como um retrocesso.

Resumo

Não há necessidade de temer a chegada do mercado em baixa. O importante é identificar precocemente o início do mercado em baixa e aproveitar os produtos financeiros adequados. Os investidores podem proteger seus ativos enquanto encontram oportunidades de investimento utilizando vendas a descoberto, entre outras estratégias.

Preparando a mentalidade e avaliando o momento certo, há a possibilidade de obter lucros tanto em mercados em alta como em mercados em movimento descendente. Para investidores conservadores, o mais importante em mercados em baixa é ter paciência suficiente e estabelecer regras rigorosas de stop loss e realização de lucros. Isso permitirá proteger os ativos do investidor.