Raízes da falência em investimentos no mercado de criptomoedas: guia essencial para novatos em negociação

Por que é que os investidores de retalho muitas vezes perdem em transações de ativos de criptografia? Análise das razões comuns

O mercado de criptografia tem altos e baixos, e tanto os investidores institucionais quanto os investidores de retalho enfrentam riscos ao investir. Mas por que os investidores de retalho são mais propensos a perder em negociações? Se quiser quebrar esse "destino de perda", como deve lidar com os ativos em perda que possui?

Este guia irá ajudá-lo a entender as causas comuns das perdas dos investidores de retalho no mercado de criptografia e fornecerá estratégias práticas para o ajudar a manter-se firme no volátil mercado de Ativos de criptografia!

1、Falta de capacidade de análise profissional, entrar no mercado de forma cega

"Entrar de forma cega" é uma das principais razões para as perdas dos investidores de retalho. Muitas pessoas se destacam em suas áreas de especialização, mas ao entrar no mercado de criptografia acabam sofrendo perdas, e a chave está na mentalidade de "participar sem compreender". Se entrar no mercado sem ter feito a pesquisa adequada é o mesmo que jogar — mas a sorte não vai durar!

Uma situação comum é que os investidores de retalho não conseguem avaliar com precisão a tendência do mercado, não conseguem distinguir se o mercado é de alta ou de baixa, não escolhem projetos de qualidade, não têm uma estratégia de negociação clara e mantêm suas posições inalteradas tanto em casos de aumento quanto de queda de preços, acabando por ficar presos a longo prazo, recusando-se a cortar perdas. Este tipo de negociação pode facilmente resultar em perdas de capital.

2、perseguir taxas de retorno irrealistas

O investimento tem um princípio básico: altos retornos vêm acompanhados de alto risco, e os ativos de criptografia são especialmente assim. No entanto, muitos investidores de retalho não se dão conta disso e entram no mercado sonhando em "dobrar o investimento em curto prazo". Mesmo a taxa de retorno anual do mestre dos investimentos Warren Buffett é de apenas cerca de 20%, enquanto muitos investidores de retalho esperam ganhar mais de 100% em um ano? Essa expectativa irrealista muitas vezes resulta em perdas e saída do mercado.

3、dependência excessiva de notícias de mercado e opinião pública

As notícias do mercado vêm principalmente de reportagens na mídia e nas redes sociais sobre diversos projetos. Os investidores de retalho, devido à limitação das fontes de informação, costumam confiar nessas notícias para tomar decisões. As duas principais razões que levam os investidores de retalho a perdas são: a divulgação tardia das informações e a dificuldade em discernir a veracidade. Na verdade, a maioria das notícias do mercado pode ser armadilhas direcionadas aos investidores de retalho, enquanto instituições profissionais e grandes investidores, mesmo diante de notícias reais, agem rapidamente para lucrar, deixando poucas oportunidades para os investidores de retalho. Quando as notícias são amplamente divulgadas, geralmente já é o momento em que os investidores de retalho estão assumindo as posições.

4、Falta de compreensão aprofundada sobre o ativo de investimento

A chave para um investimento bem-sucedido está em realmente compreender o que você está negociando, mas muitos investidores de retalho não têm ideia dos fundamentos dos projetos em que estão a investir, negociando apenas com base em sentimentos subjetivos – ideias comuns como "este projeto parece bom" ou "todo mundo está a comprar, então vou seguir a tendência".

Se você comprar diretamente sem investigar claramente o modelo de negócios do projeto, o modelo econômico do token e o histórico da equipe, na essência, não é diferente de jogar. Nessa situação, o investidor não pode saber quando deve aumentar a posição ou quando deve sair. Quando os problemas são percebidos, normalmente já houve uma perda significativa.

5、flutuações emocionais excessivas, construção psicológica insuficiente

Muitos investidores de retalho ficam excessivamente entusiasmados quando os preços dos ativos sobem e entram em pânico quando os preços caem. Quando as emoções não são controladas, as decisões de negociação são facilmente influenciadas por sentimentos subjetivos. Às vezes, compram em alta por ganância, mesmo sabendo que o risco é excessivo; outras vezes, vendem ativos de qualidade em baixa por medo, perdendo a capacidade de julgamento racional!

6、aversion à perda, levando a saídas precoces

A aversão à perda é uma teoria da economia comportamental que indica que a maioria das pessoas tem uma sensibilidade diferente a perdas e ganhos. Mesmo que a quantia perdida e a quantia ganhada sejam iguais, as pessoas geralmente sentem uma dor mais intensa em relação às perdas. Assim, mesmo que os investidores de retalho possuam ativos que deveriam proporcionar retornos substanciais, devido à sensibilidade excessiva às flutuações de preços a curto prazo, frequentemente sentem dor por perdas diárias e, no final, acabam por escolher vender em baixa, perdendo a oportunidade de valorização subsequente.

7. Trocas frequentes, falta de paciência para manter

Muitos investidores de retalho enfrentam este problema: após uma pesquisa completa, escolheram um projeto de qualidade, mas devido ao aumento lento dos preços ou à volatilidade, perdem a paciência e começam a perseguir oportunidades de curto prazo, planejando voltar a comprar o projeto original depois. No entanto, a dificuldade de operação é extremamente alta, envolvendo mais riscos, e o resultado muitas vezes é perdas em negociações de curto prazo, até mesmo os ativos que foram estudados anteriormente não são comprados novamente devido ao aumento de preço, apenas assistindo impotentes à perda de oportunidades.

8, operação com posição completa, não entendo gestão de capital

O mercado de criptografia apresenta ciclos de alta e baixa bem definidos. Durante a fase de baixa, mais de 90% dos projetos têm dificuldade em gerar lucro. No entanto, muitos investidores de retalho relutam em esperar pacientemente, sempre querendo aumentar a utilização do capital, mas encontram dificuldades em identificar os momentos de mudança de força entre diferentes projetos. Além disso, manter posições a longo prazo pode causar fadiga mental, pois a frustração devido à posição em perda pode levar a um estado emocional negativo, e quando a oportunidade de recuperação surge, acabam hesitando e perdendo a chance de lucro.

Como lidar quando os ativos estão presos?

1. Quando a análise técnica não apoiar a continuação da posição, faça uma paragem de perda decisiva.

Se os ativos que estão presos em uma posição de perda continuam a não parar de cair ou a começar a se recuperar, conforme indicado por várias análises técnicas em determinados níveis de preço, não se deve continuar a mantê-los. Para evitar a ampliação das perdas, deve-se escolher de forma decisiva vender e sair, e reavaliar outros ativos ou produtos de investimento de qualidade. Nas principais plataformas de negociação, é possível usar a função de ordem de stop loss para executar automaticamente essa estratégia, evitando interferências emocionais.

2、Analisar o suporte para continuar a manter deve reduzir a posição e reavaliar a relação risco-retorno.

Se a análise técnica indicar que os ativos submersos podem se recuperar em certa posição, pode-se considerar a redução parcial da posição em vez de uma venda total. No entanto, como já houve perdas, é necessário reavaliar a relação risco-retorno. Somente negociando em níveis de preço onde a relação risco-retorno é razoável, é possível obter retornos mais altos. Em resumo, tentar comprar próximo aos níveis de suporte pode reduzir o risco e aumentar o espaço para lucro; da mesma forma, deve-se tentar vender próximo aos níveis de resistência.

3、quando houver perdas frequentes, deve-se rever a estratégia de negociação e os métodos de análise técnica

Se, independentemente do tipo de ativo de criptografia em que invista, estiver a ter perdas contínuas e a frequência de negociação for alta (por exemplo, mais de 3 vezes por mês), é aconselhável rever a estratégia de investimento e os métodos de análise técnica que está a utilizar para verificar se são adequados. Se utilizar uma estratégia e indicadores técnicos que não correspondem aos seus objetivos de investimento, perfil de risco e situação financeira, mesmo que possua ativos com boas perspetivas, será difícil obter lucros.

4, independentemente do lucro ou da perda, mantenha a calma e a objetividade

O objetivo de negociar Ativos de criptografia é obter lucro e maximizar os ganhos, que é a psicologia da maioria das pessoas. No entanto, ao lucrar, deve-se manter a calma e evitar a superconfiança; em caso de perdas, é importante ser racional e objetivo, observar a situação e esperar pacientemente pela próxima oportunidade de mercado. O controle emocional é um dos fatores chave para o sucesso nas negociações.

Estratégias de ativos de criptografia adequadas para diferentes objetivos de investimento

De acordo com as necessidades individuais e a capacidade de risco, você pode adotar diferentes estratégias de investimento, abaixo estão três estratégias principais:

1、Estratégia de investimento sistemático

A estratégia de investimento sistemático não requer que você preste atenção constante às flutuações de preço dos ativos que possui. Ao adotar essa estratégia, você deve apenas manter a longo prazo aqueles Ativos de criptografia que estão subvalorizados e com fundamentos saudáveis. Essa manutenção a longo prazo geralmente exige paciência em um horizonte de 5 a 10 anos, tratando as flutuações de curto prazo como ruído.

A chave da estratégia de investimento sistemático está na escolha de ativos de qualidade e não na preocupação com as flutuações durante o período de posse, portanto, não é necessário considerar em demasia o momento de entrada. Para os ativos que estão prontos para investimento sistemático, mesmo durante uma grande queda do mercado, é possível continuar a comprar, o que pode, na verdade, reduzir o custo médio.

2、Estratégia de operações em bandas

A operação de intervalo é a estratégia mais comum entre os investidores de retalho. Ao contrário do investimento programado, ela se concentra mais em buscar ganhos de intervalo evidentes. Quando os investidores compram ativos, eles fazem uma estimativa prévia da amplitude de variação de preço. Vendem quando o preço atinge a amplitude de aumento esperada ou quando é completamente oposta ao esperado, e podem considerar aumentar a posição quando o preço cair dentro da faixa esperada, aguardando que o preço suba novamente.

Nas plataformas de negociação mainstream, é possível usar uma combinação de ordens limitadas e ordens de stop-loss para executar esta estratégia, reduzindo a interferência das emoções nas negociações.

3、estratégia de negociação de curto prazo

Esta estratégia é adequada para investidores que são sensíveis e reativos às mudanças do mercado e que podem aceitar operações de alta frequência. Ao adotar uma estratégia de curto prazo, além de aproveitar o momento certo para entrar rapidamente no mercado, é ainda mais importante conseguir sair a tempo antes de uma reversão do mercado. Uma vez que se perde o momento ideal de saída, as perdas subsequentes costumam ultrapassar os lucros iniciais.

O trading de curto prazo requer mais tempo para observar o mercado e uma capacidade de análise técnica mais profissional, recomenda-se que os novatos tentem após dominarem as habilidades básicas de trading.

Como reduzir o risco nas transações de ativos de criptografia?

Como investidor de retalho, pode ser difícil sair completamente quando ocorrem perdas. No entanto, estar preparado antes de negociar ou fazer uma cobertura de risco durante a negociação pode reduzir o grau de perda. Aqui estão algumas maneiras:

▪ Ativos de índice

Comparado a um único projeto, os produtos de índice conseguem diversificar melhor o risco. Os tokens de índice ou ETFs oferecidos pelas plataformas de negociação mainstream conseguem filtrar automaticamente projetos de qualidade e ajustar periodicamente os componentes, eliminando ativos de desempenho insatisfatório. Manter diferentes categorias de produtos de índice a longo prazo pode resultar em retornos relativamente sólidos.

▪ Negociação programática

Se você deseja reduzir a interferência emocional no mercado de Ativos de criptografia, a negociação programática é uma boa opção. Ao definir estratégias de negociação baseadas em indicadores técnicos, o programa pode capturar automaticamente os momentos de compra e venda, permitindo que o operador execute as negociações de acordo com os sinais fornecidos pelo sistema. Essa abordagem pode minimizar ao máximo as perdas causadas por viés cognitivo e flutuações emocionais.

Plataformas de negociação mainstream normalmente oferecem interfaces API, permitindo que os usuários conectem robôs de negociação ou escrevam seus próprios programas para realizar negociações automáticas.

Embora os métodos acima possam efetivamente reduzir o risco de perdas, eles também têm limitações. Por exemplo, o retorno dos produtos indexados geralmente é inferior ao de um único ativo selecionado com sucesso; a negociação programática, embora simples de operar, tem um design de estratégia mais complexo, e a análise computacional nunca pode substituir completamente o julgamento humano. Portanto, esses métodos podem reduzir as perdas até certo ponto, mas não podem resolver todos os problemas fundamentalmente.

▪ Estratégia de hedge

No comércio de Ativos de criptografia, a cobertura é uma maneira eficaz de reduzir riscos. O princípio central é abrir posições em direções opostas para cobrir o risco, utilizando o lucro de uma posição para compensar a perda de outra. A funcionalidade de negociação de contratos oferecida pelas plataformas de negociação de destaque torna essa estratégia possível, suportando operações de investimento rápidas e flexíveis, adequadas para negociações de curto prazo, e podendo alavancar pequenos capitais para obter maiores retornos. Na mesma plataforma, os usuários podem negociar em vários mercados, como spot, futuros, opções e outros ativos de criptografia.

Cinco sinais de alerta antes da queda dos preços dos ativos de criptografia

O mercado de Ativos de criptografia, embora volátil, normalmente apresenta alguns sinais técnicos e comportamentos de mercado antes de uma queda acentuada nos preços. Compreender esses sinais ajuda na gestão de riscos com antecedência:

1. Volume de negociação de repente aumentou - Quando o preço sobe, mas o volume de negociação aumenta anormalmente, pode ser um sinal de que grandes investidores estão a despejar.
2. Divergência de indicadores técnicos - Quando o preço atinge novas máximas, mas indicadores como o RSI não atingem novas máximas, isso indica uma diminuição da força ascendente.
3. Nível de suporte chave foi quebrado - O nível de suporte de preço importante foi ultrapassado e não consegue retornar rapidamente acima do suporte.
4. Sentimento do mercado superaquecido - O volume de discussões nas redes sociais disparou, com uma grande entrada de investidores de retalho.
5. Redução da posição de grandes endereços - Dados on-chain mostram que endereços de grandes investidores começaram a transferir ativos para a exchange.

Entender esses sinais não significa que você pode prever o mercado perfeitamente, mas pode ajudá-lo a gerenciar riscos com antecedência, reduzindo posições ou configurando ordens de stop-loss no momento apropriado.

Através das estratégias e métodos acima, mesmo os investidores de retalho iniciantes podem gradualmente construir o seu próprio sistema de gestão de riscos, reduzindo o risco de perda no volátil mercado de Ativos de criptografia e aumentando as oportunidades de sucesso a longo prazo.