Estratégia de trailing stop: guia completo para gestão de risco eficaz e garantia de lucro

Índice

• O que é um trailing stop
• Como fazer uma ordem de trailing stop na Gate
• A ordem de trailing stop é mais eficaz em situações específicas
• Comparação entre o trailing stop e os métodos de liquidação tradicionais
• Aplicação prática da estratégia de trailing stop
• Pontos a ter em conta ao usar o trailing stop
• Resumo

Na negociação, decidir quando realizar lucros ou cortar perdas é uma das decisões mais difíceis. Como os métodos de liquidação comuns são definidos com base em um preço fixo, se o mercado reverter rapidamente, pode acontecer de não atingir o ponto de liquidação definido, transformando o lucro em perda.

Utilizando a ferramenta "Trailing Stop" que pode ser ajustada automaticamente de acordo com os movimentos do mercado, é possível mitigar problemas como este.

Neste artigo, vamos detalhar como maximizar lucros e gerenciar riscos de forma eficaz utilizando ordens de trailing stop.

O que é um trailing stop

Trailing Stop é um tipo de ordem de liquidação ajustável automaticamente. Ele muda dinamicamente de acordo com as flutuações do preço de mercado, ajustando-se para "perseguir" os lucros enquanto o mercado está se movendo favoravelmente, protegendo os lucros obtidos e reduzindo o risco.

Ao iniciar uma negociação, pode definir antecipadamente uma porcentagem (por exemplo, 2%) ou uma faixa de preço (por exemplo, 2 pontos) com base no preço de mercado atual. Enquanto o preço se mover a favor do investidor, a negociação permanecerá aberta para garantir lucros, e o sistema acompanhará o preço e ajustará automaticamente o ponto de liquidação. Quando o preço inverter mais do que a porcentagem ou pontos especificados, uma ordem de stop trailing será executada e a negociação será encerrada.

Fixar o preço de liquidação no início da negociação não permite responder às flutuações do mercado, por isso, ajustar os pontos de liquidação de acordo com as flutuações de preço é uma forma eficaz de proteger os lucros!

Como fazer uma ordem de trailing stop na Gate

📌Instruções de operação

1. Faça login na plataforma Gate, vá para a página de negociação e escolha o produto financeiro de seu interesse (ações, câmbio ou commodities, etc.).

2. Procure a opção "Trailing Stop" na tela de pedidos. Este é o ponto de entrada para definir o trailing stop.

3. Defina os parâmetros relacionados.

Por exemplo, se você quiser evitar uma queda de mais de 300 pontos, insira 300 no campo de trailing stop. Isso fará com que, assim que a negociação comece a obter mais de 300 pontos de lucro, o ponto de trailing stop seja ajustado para cima. Quando a negociação gerar 600 pontos de lucro, o ponto de corte de perda também aumentará em 300 pontos, e assim por diante...

Independentemente das flutuações do mercado, pode sempre garantir pelo menos 300 pontos de lucro.

A ordem de trailing stop não precisa ser configurada antes da ordem, podendo ser adicionada ou modificada a qualquer momento após a abertura da posição. Mesmo que ainda não tenha decidido o número de pontos a seguir, pode configurar de forma flexível após o mercado se estabilizar.

A Gate oferece uma experiência de negociação altamente flexível, que pode ser ajustada a qualquer momento de acordo com as condições do mercado.

Situações em que o trailing stop é mais eficaz

O trailing stop é uma ferramenta eficaz de gestão de risco, mas é mais adequado para ativos que apresentam tendência ou alta volatilidade no mercado. Preste atenção aos seguintes pontos:

✅ Situações adequadas para o trailing stop:

• Existe uma tendência clara (tendência de alta ou de baixa forte)
• Movimento de preços com direção estável em gráficos diários ou horários
• Há um volume de transações suficiente e a continuidade da variação de preços é boa

❌ Situação inadequada:

• Mercado lateral óbvio (mercado em faixa, sem tendência)
• A volatilidade de preços é extremamente baixa (os stop losses são acionados com frequência)
• A volatilidade é demasiado elevada (mesmo uma leve recuperação pode ativar o stop loss)

O trailing stop é normalmente eficaz quando "a posição já está em um estado de lucro". Se a volatilidade for muito pequena, não atingirá o limiar de acionamento, e, por outro lado, se a volatilidade for muito alta, a amplitude de reversão pode ser grande demais, resultando em liquidações antecipadas, impactando assim a eficácia da estratégia.

Comparação entre Trailing Stop e Métodos de Liquidação Convencionais

| | Ordem de pagamento tradicional | Trailing stop (ordem de pagamento de seguimento) | |---|---|---| | Definição | Definir um preço fixo de realização de lucros/corte de perdas | Ponto de liquidação ajustado automaticamente de acordo com as flutuações do preço de mercado | | Método de Ajuste | Fixo, correção manual necessária | Ajuste automático, ajusta-se automaticamente quando o preço se move na direção favorável | | Flexibilidade | Baixa | Alta | | Capacidade de garantir lucros | Limitado | Mais forte | | Gestão de Risco | Fixar a perda máxima, mas propenso a falhas durante a volatilidade | Gerir o risco enquanto protege também os lucros obtidos | | Tipo de mercado adequado | Mercado estável ou de pequenas flutuações | Mercado com tendência clara e alta volatilidade | | Vantagens | Configuração fácil, gestão de risco possível | Alta flexibilidade, proteção de lucros, execução automática | | Desvantagens | Falta de flexibilidade, possibilidade de realização de lucros ou cortes de perdas muito rápidos | Risco de gap down e flutuações bruscas |

🔍 Conselho Geral:

Ao negociar ativos com baixa volatilidade ou ativos com baixo volume de negociação, pode haver uma menor probabilidade de que um stop loss fixo ou um trailing stop sejam acionados.

Em ativos de alta volatilidade, se o trailing stop for configurado de forma inadequada, pode disparar com frequência e afetar o desempenho geral da estratégia.

Assim, a ferramenta de pagamento automático terá o máximo efeito em pares de negociação com "uma direção clara e um mercado de ondas bem definido".

❗No entanto, o mais importante é: a função de pagamento automático é apenas uma ferramenta auxiliar e não deve ser totalmente dependente. A dependência excessiva pode enfraquecer a capacidade de julgamento do mercado e a gestão de riscos.

Aplicação Prática da Estratégia de Trailing Stop

Abaixo, apresentamos uma estratégia de trailing stop comumente utilizada.

1. A utilização de trailing stop em swing trading

Se tomarmos a Tesla (TSLA) como exemplo, se o preço atual é de 200 dólares e você prevê que o preço subirá em um futuro próximo, você assumirá uma posição longa:

• Preço de entrada: $200
• Taxa de aumento prevista: cerca de +20%
• Definição de estratégia: liquidar quando o preço cair 10 dólares

Neste momento, ao emitir uma "ordem de trailing stop", se o preço das ações subir para 237 dólares, o preço de stop será alterado de 190 dólares (200-10) para 227 dólares (237-10).

Depois que o preço das ações caiu e voltou a $227, o sistema ativou o stop loss, garantindo a maior parte do lucro.

2. Utilização do trailing stop na day trade

No day trade, geralmente observamos o gráfico de 5 minutos em vez do gráfico diário. Isso se deve ao fato de que, como compramos e vendemos no mesmo dia, o gráfico diário formado após o preço de fechamento tem pouco valor de referência.

Além disso, no day trading, o preço de abertura é um indicador especialmente importante.

E os ativos com grandes flutuações de preço durante o dia são adequados.

Da mesma forma, tomando a Tesla (TSLA) como exemplo:

Após a abertura, observo as velas dos primeiros 10 minutos para decidir se vou ficar comprado ou vendido nesse dia.

Começando a negociar a 174,6 dólares, se definir um lucro de 3% e um corte de perda de 1%, a realização do lucro será a 179,83 dólares e o corte de perda a 172,85 dólares.

Se o preço ultrapassar 179,83 dólares e continuar a subir, o preço de stop loss será automaticamente ajustado para cima, movendo-se, por exemplo, para 178,50 dólares. Mesmo que o preço se inverta posteriormente, ele não voltará ao preço original de stop loss, sendo liquidado ao novo preço ajustado, garantindo assim o lucro.

3. Combinação de Análise Técnica e Trailing Stop

Muitos investidores combinam "indicadores técnicos" com decisões de entrada e saída. Em particular, a "média móvel de 10 dias" e as "bandas de Bollinger" são frequentemente utilizadas como ferramentas para determinar tendências e realizar lucros. Ao combinar isso com o mecanismo de "trailing stop", é possível melhorar efetivamente a flexibilidade das negociações e a capacidade de proteção dos lucros.

Igualmente, tomando a Tesla (TSLA) como exemplo:

Se a Tesla cair abaixo da média móvel de 10 dias (linha amarela) em 22/9, tomarei uma posição vendida.

Definição de realização de lucro: realize lucro quando o preço das ações cair abaixo do limite inferior da banda de Bollinger.

Condição de trailing stop: se o preço das ações ultrapassar novamente a média móvel de 10 dias, corte de perdas ou realização de lucros.

Este método não é um preço fixo único, mas é ajustado dinamicamente todos os dias com base em dados de referência, adaptando-se assim às tendências reais do mercado.

4. Combinação de investimento com alavancagem e trailing stop

Além das ações, há quem invista em mercados de câmbio, futuros e CFD (contratos por diferença). Esses produtos geralmente têm efeito de alavancagem, o que pode expandir os lucros, mas também aumenta os riscos, tornando a definição de estratégias de realização de lucros e corte de perdas mais importante e sensível.

📌 Estratégia Geral: 'Entrada pelo Método de Escada'

Exemplo: Muitos investidores capturam oportunidades de recuperação do mercado com o método de "entrada em dispersão em pontos fixos". O design geral é o seguinte:

• Primeira ordem: posição longa de 1 unidade a 11890 pontos
• Adicione 1 unidade de posição a cada queda de 20 pontos
• Construção de posição total de 5 unidades (pontos de compra: 11890, 11870, 11850, 11830, 11810)

Se a primeira ordem tiver um lucro fixo de +20 pontos (ponto de liquidação 11910), mesmo que o mercado se recupere, se não voltar ao pico inicial, as outras unidades de compra subsequentes permanecerão em estado de perda flutuante, e toda a posição estará em estado de perda.

✅ Proposta de melhoria: "Método de Custo Médio" + "Realização Dinâmica de Lucros"

Assim, recomenda-se que cada unidade seja configurada para "lucro médio de 20 pontos". Isso resultará nos seguintes 5 casos:

| Total de Unidades | Preço Médio de Entrada | Preço de Realização de Lucros (+20 pontos) | Lucro Previsto | |---|---|---|---| | 1 unidade | 11890 | 11910 | 20 pontos | | 2 unidades | 11880 | 11900 | 40 pontos | | 3 unidades | 11870 | 11890 | 60 pontos | | 4 unidades | 11860 | 11880 | 80 pontos | | 5 unidades | 11850 | 11870 | 100 pontos |

A vantagem deste método é que, mesmo que o índice não se recupere além de 11870, é possível atingir o objetivo de "lucro médio de 20 pontos" na posição total. Não é necessário voltar ao primeiro pico.

📐 Estratégia Aplicada: ‘Método de Adição de Triângulos’ + Realização Dinâmica de Lucros

Se você tiver folga financeira, pode definir a unidade de entrada usando o método de "distribuição triangular". Ou seja, adiciona mais unidades sempre que o preço cai (por exemplo: 1, 2, 3, 4, 5 unidades). Isso ajuda a reduzir rapidamente o custo e aumenta a probabilidade de alcançar a meta média de lucro.

• Construção de posição: compra de 1 unidade a 11890 → adição de 2, 3, 4, 5 unidades a cada queda de 20 pontos
• Custo médio: 11836.67
• Objetivo de lucro: