Guia completo da plataforma de negociação de ativos múltiplos de 2025: avaliação das plataformas de negociação de ações dos EUA, Ativos de criptografia e negociação de derivativos

Como escolher a plataforma de negociação adequada para você

Existem muitas plataformas de negociação disponíveis no mercado, mas antes de escolher, é importante avaliar as suas necessidades reais, como nível de experiência em investimentos, escala de capital disponível para investimento e se precisa de uma experiência de negociação móvel, entre outros fatores chave. Após determinar os objetivos de investimento e o estilo de negociação, pode-se considerar os seguintes critérios para escolher a plataforma de negociação mais adequada:

1. Segurança e regulamentação da plataforma de negociação

Quer se trate de investir em produtos financeiros tradicionais ou em ativos digitais, a segurança dos fundos é sempre a principal consideração. Um indicador-chave para avaliar a segurança de uma plataforma é o seu histórico regulatório, incluindo se está sob a supervisão da Comissão de Valores Mobiliários da Austrália (ASIC), da Autoridade Reguladora do Setor Financeiro dos EUA (FINRA), ou da Organização de Proteção ao Investidor dos EUA (SIPC), entre outras entidades de autoridade. As plataformas supervisionadas por essas instituições garantem que, mesmo em caso de falência, os ativos dos investidores possam ser protegidos até certo ponto.

2. Tipos de ativos negociáveis

Existem diferenças significativas nos tipos de negociação suportados por cada plataforma. Algumas plataformas limitam a negociação de combinações de opções ou proíbem operações de venda a descoberto, o que pode causar inconvenientes para os investidores que desejam implementar estratégias de hedge. Algumas plataformas suportam simultaneamente produtos financeiros tradicionais e negociação de criptomoedas, oferecendo opções de alocação de ativos mais abrangentes. Antes de escolher uma plataforma, é aconselhável entender detalhadamente os tipos de negociação que ela suporta.

3. Estrutura de custos e promoções

A maioria das plataformas de negociação cobra por transação ou por número de ações negociadas no mercado de ações dos EUA, mas a estrutura de custos pode ter pequenas variações. Além da taxa de negociação básica, é importante entender se existem outras taxas ocultas, como taxas adicionais para grandes transações, taxas de retirada, entre outras. Promoções também são um fator importante para reduzir os custos de investimento, como algumas plataformas que oferecem recompensas de abertura de conta e cashback para novos usuários.

4. Suporte de idioma e serviços locais

Para usuários que não falam inglês como língua materna, é crucial que a plataforma ofereça serviços na língua nativa. Barreiras linguísticas podem levar a erros de operação em transações ou a perda de notificações importantes. Atualmente, várias plataformas principais no mercado já oferecem interface totalmente em chinês e suporte ao cliente, melhorando efetivamente a experiência de negociação para usuários que não falam inglês.

5. Eficiência no processamento de fundos

A velocidade de processamento de depósitos, retiradas e transferências afeta diretamente a eficiência das transações. Um sistema de processamento de fundos eficiente pode ajudar os investidores a aproveitar as oportunidades do mercado, enquanto um processamento lento pode levar a dificuldades na rotação de fundos, afetando a execução das estratégias de negociação.

Comparação dos principais plataformas de negociação em 2025

Abaixo estão as comparações dos parâmetros principais de cinco plataformas de negociação de alta notoriedade no mercado, ajudando os investidores a entender rapidamente as características de cada plataforma:

| plataforma | taxas de negociação | taxas de retirada | supervisão de segurança | tipos de negociação | |------------|------------|------------|------------|------------| | InteractiveBrokers（盈透证券） | 0,005$ por ação ou taxas em escada | $10 | Regulamentado pela FINRA e SIPC | Ações, ETF, fundos, títulos, opções, futuros, forex (incluindo negociação de CFD) | | Mitrade | 0 taxas (negociação com spread) | Oferece número de saídas mensais gratuitas | Regulamentação ASIC, CySEC | Ações, ETF, criptomoedas, forex, índices, commodities (negociação em CFD) | | SogoTrade (Sogo Securities) | 0 ou $2.88 por transação | $50 | Regulamentado pela FINRA e SIPC | Ações, ETFs, opções, criptomoedas | | Firstrade（第一证券） | 0 | $25 | REGULADO PELA FINRA E SIPC | Ações, ETF, fundos, obrigações, opções | | Fidelity（富达投资） | 0 | $10 | regulamentado pela FINRA e SIPC | ações, ETF, fundos, obrigações, opções |

Avaliação detalhada da plataforma de negociação de ativos múltiplos em 2025

1. InteractiveBrokers（盈透证券）

Se oferece serviços em chinês: Sim, mas não há lojas físicas na região de Taiwan.

Estrutura de taxas de transação:

• Taxa fixa: 0,005 dólares por ação
• Taxa em escada: de acordo com o volume de negociação mensal, cada ação 0,0005-0,0035 dólares

✔️ Vantagens:

• Funcionalidade abrangente e poderosa, adequada para traders profissionais
• O custo-benefício das grandes transações é alto
• Suporta várias classes de ativos, adequado para a gestão de portfólios de investimento diversificados

⭕ Insuficiente：

• A operação da plataforma é complexa, a curva de aprendizado para iniciantes é íngreme
• O custo de transação para pequenas quantias de capital é relativamente alto

A盈透 foi fundada em 1977 e apoia usuários de Taiwan, da China continental, de Hong Kong e de outras regiões da Ásia-Pacífico na abertura de contas. A barreira de entrada para depósitos é baixa, sem exigência de depósito mínimo, mas a estrutura de taxas de negociação é bastante complexa, com diferentes taxas classificadas por volume de negociação. Suporta negociação em contas de margem, mas é necessário manter um saldo mínimo de 2.000 dólares.

Características da plataforma:

• Variedade de produtos de negociação: cobertura total de produtos financeiros tradicionais como ações, ETFs, opções, futuros, e câmbio.
• Acesso ao mercado global: além das ações dos EUA, também suporta a negociação nas bolsas de valores de vários países, como o Reino Unido, Alemanha, Japão e Coreia.
• Ferramentas de análise profissional: oferece análise avançada de gráficos e dados de mercado, adequado para traders de análise técnica
• Estrutura de taxas flexível: investidores com grandes volumes de negociação podem usufruir de taxas escalonadas mais vantajosas

2. Mitrade

Se é oferecido serviço em chinês: Sim, oferecemos atendimento ao cliente em chinês local em Taiwan.

Taxa de transação:

• modo de negociação sem taxas
• Spread flutuante, a partir de 0,01

✔️ Vantagens:

• A interface do usuário é intuitiva e simples, fácil para iniciantes.
• O custo das pequenas transações é baixo, adequado para investidores com recursos limitados.
• Negociação de ativos múltiplos, incluindo criptomoedas e ativos tradicionais
• Abertura de posições com ações dos EUA a partir de 0,01 lotes, ajuste flexível de 1-200 vezes de alavancagem.

⭕ Insuficiente:

• A validade da conta simulada é de 3 meses

A Mitrade foi fundada em 2011 e é uma das plataformas de negociação de contratos por diferença (CFD) com maior número de usuários na região de Taiwan, apoiando também a abertura de contas para usuários de vários países, incluindo Austrália, Vietnã e Tailândia. A plataforma é caracterizada por oferecer negociação de ativos diversificados, incluindo ações tradicionais e criptomoedas, com uma interface de usuário simples e intuitiva, especialmente adequada para iniciantes e investidores de pequeno e médio porte.

Características da plataforma:

• Supervisão rigorosa: obter licença SIB 1612446( autorizada pela CIMA ) e licença AFSL 398528( autorizada pela ASIC )
• Diversidade de ativos: cobre várias classes de ativos populares, incluindo ações, criptomoedas, forex, ouro e ETFs.
• Alavancagem flexível: suporte para alavancagem ajustável de 1 a 200 vezes, adaptando-se a diferentes preferências de risco
• Baixo limite de entrada: é possível começar a negociar com um mínimo de 50 dólares, adequado para investidores de pequeno montante.
• Serviços de localização: suporta depósitos e levantamentos em novos dólares de Taiwan, isentando de complicações de câmbio.
• Política de depósitos e levantamentos: um depósito total inferior a 10.000 dólares permite 1 levantamento gratuito por mês; acima de 10.000 dólares permite 2 levantamentos gratuitos, após os quais é cobrada uma taxa de 5 dólares por levantamento.

3. SogoTrade (索高证券)

Se oferece serviços em chinês: Sim

Taxas de transação:

• Até 100 ações, cada transação é de 2,88 dólares.
• As negociações de ações com um valor de pedido superior a $2,000 têm 0 comissões

✔️ Vantagens:

• Adequado para transações de grandes ordens, pode desfrutar de isenção de comissões

❗ Avisos:

• Recentemente houve um aviso oficial sobre sites de fraude que se fazem passar pela plataforma, os usuários devem verificar cuidadosamente os canais oficiais.

A SogoTrade foi fundada em 1986 e suporta a abertura de contas em Taiwan e em várias regiões da Ásia-Pacífico. A barreira de entrada para depósitos é baixa, sem requisitos mínimos de depósito, mas a estrutura de custos de negociação não é amigável para pequenas transações, sendo mais adequada para grandes transações.

Características da plataforma:

• Abertura de conta com grandes promoções e frequentemente há atividades promocionais atrativas.
• As taxas de transação são relativamente altas para pequenos traders.
• Suporte para negociação de ações, ETFs e criptomoedas limitadas

4. Firstrade (Primeira Securities)

Se oferece serviços em chinês: Sim, mas não há atendimento ao cliente online em chinês em tempo real.

Taxas de transação:

• Negociação sem comissão
• A cada retirada é cobrada uma taxa de 25 dólares

✔️ Vantagens:

• Política de zero comissões, adequada para investidores novatos ativos.

⭕ Insuficiente：

• Os dados do mercado podem ter problemas de atraso.
• Embora não haja comissão, é importante notar os custos ocultos que o PFOF(Payment For Order Flow) pode trazer.
• Alguns usuários relataram que a velocidade de resposta do suporte ao cliente é um pouco lenta.

A Firstrade foi fundada em 1985 e abriu a solicitação de contas para usuários de Taiwan e da região da Ásia-Pacífico, sem requisitos de depósito mínimo. O modelo de negociação totalmente isento de comissões é popular entre investidores de pequeno porte. Oferece um aplicativo móvel em chinês, facilitando a operação para usuários de língua chinesa.

Características da plataforma:

• Variedade de produtos de negociação abrangente: suporta negociação de ações dos EUA, ETFs, opções e fundos mútuos
• Custos extremamente baixos: sem requisitos de depósito, sem requisitos de saldo mínimo na conta, isento de comissões de negociação
• O horário de atendimento ao cliente em chinês é baseado no horário da costa leste dos EUA, e os usuários de Taiwan podem ser afetados pela diferença de fuso horário.

5. Fidelity (Fidelity Investments)

✔️ Vantagens:

• Investidores individuais desfrutam de negociação sem comissões
• Adequado para investidores de Taiwan que já abriram contas Fidelity em outros países.

⭕ Insuficiência：

• A região de Taiwan apenas suporta transações, não é possível abrir uma conta diretamente.
• A taxa de margem é elevada

A Fidelity foi fundada em 1946 e é uma conhecida empresa de gestão de investimentos nos Estados Unidos. Abertura de contas disponível em algumas regiões da Ásia-Pacífico, mas com restrições para usuários de Taiwan. Semelhante à Firstrade, adota um modelo de negociação sem comissões e não possui requisito de saldo mínimo na conta.

Características da plataforma:

• Fornecer negociação gratuita de ações e ETFs, incluindo fundos exclusivos sem taxas
• Sem taxas de gestão de conta convencionais, incluindo serviços telefónicos e serviços de corretagem
• Os usuários de Taiwan podem apenas comprar fundos, não é possível abrir uma conta de negociação diretamente.
• A taxa de margem é relativamente alta, variando entre 5,5% e 9,825%.

Guia de seleção de plataformas de alocação de ativos múltiplos

escolha da plataforma para investidores de ativos criptográficos

Se você é um investidor que se concentra principalmente na negociação de criptomoedas, mas deseja se expandir para os mercados financeiros tradicionais, os seguintes pontos podem servir como referência para escolher uma plataforma de negociação de ativos diversificados:

1. Cobertura de Tipos de Ativos: Escolha uma plataforma que suporte simultaneamente ativos criptográficos e produtos financeiros tradicionais, como a negociação CFD de ativos diversos oferecida pela Mitrade.

2. Facilidade de Consolidação de Contas: Avaliar se a plataforma permite gerir ativos criptográficos e produtos financeiros tradicionais na mesma conta, evitando dispersar fundos entre várias plataformas.

3. Facilidade de Depósito e Retirada: Avaliar se a plataforma suporta depósitos ou retiradas diretas de criptomoedas, bem como a rápida conversão entre criptomoedas e moeda fiduciária.

4. Estrutura de Custos de Transação: Comparar as diferenças de custos de transação nas diferentes categorias de ativos da plataforma, algumas plataformas podem adotar estruturas de taxas diferentes para transações em criptomoedas e ativos tradicionais.

Considerações sobre estratégias de negociação entre mercados

Para os investidores que desejam implementar estratégias de negociação entre mercados, a escolha da plataforma precisa de consideração adicional:

1. Velocidade de execução: A velocidade de execução de ordens para diferentes classes de ativos atende às necessidades da estratégia de negociação, especialmente durante períodos de volatilidade de mercado.

2. Flexibilidade de Alavancagem: a plataforma permite usar diferentes proporções de alavancagem em diferentes categorias de ativos, para se adaptar às características de risco dos diferentes mercados.

3. Ferramentas de Gestão de Risco: Avaliar se as ferramentas de gestão de risco, como stop loss, take profit e trailing stop, fornecidas pela plataforma são adequadas, bem como se suportam tipos de ordem condicionais e OCO(One-Cancels-Other).

4. Análise de gráficos de múltiplos ativos: A plataforma oferece ferramentas de análise de correlação de múltiplos ativos, ajudando a elaborar estratégias de alocação de ativos mais eficazes.

Opções de plataformas de negociação de ações americanas para investidores taiwaneses

Os investidores de Taiwan que compram ações americanas através de corretoras locais são geralmente chamados de "delegação reversa", referindo-se ao fato de que as corretoras de Taiwan delegam a execução de ordens de negociação de ações americanas a corretoras estrangeiras. Este modelo de negociação oferece uma opção conveniente para investidores que desejam investir em ações americanas por meio de instituições financeiras locais.

Em comparação com o uso direto de plataformas de negociação internacionais, o serviço de delegação reversa pode ter vantagens em termos de suporte ao cliente e serviços localizados, mas as taxas de negociação costumam ser mais altas, e a variedade de produtos financeiros negociáveis pode ser limitada. Os investidores devem fazer uma escolha adequada entre a delegação reversa local e as plataformas de negociação internacionais com base na sua frequência de negociação, escala de capital e necessidades de produtos de negociação.