أداء بنك تشنغتشو يتغير وجهة نظره: معدل كفاية رأس المال وهوامش الفوائد الصافية يستمران في الانخفاض، والقيادة تتعرض لاضطرابات مستمرة

《مراقبة الأعمال في الميناء» وان لو

في أداء عام 2025، قدم بنك تشنغتشو نتائج متباينة من حيث الإيجابيات والسلبيات: من ناحية، كانت الإيرادات والأرباح، ونمو الأصول، ومعدل القروض غير المنتظمة جيدة نسبياً، ومن ناحية أخرى، استمر معدل كفاية رأس المال، وهوامش الربح الصافي، وهوامش الفائدة الصافية في الانخفاض.

وفي الوقت نفسه، استقال الرئيس السابق بعد سنة واحدة فقط من توليه المنصب، مما يثير بعض القلق بشأن استقرار كبار المسؤولين في بنك تشنغتشو.

1

تحسن أداء عام 2025

تظهر التقارير السنوية أنه بنهاية عام 2025، بلغ حجم أصول بنك تشنغتشو (المجموعة) 67.31B يوان صيني، بزيادة قدرها 673.09 مليار يوان عن بداية العام، بنسبة نمو 9.95٪؛ وبلغ إجمالي القروض 410.26B يوان، بزيادة 225.73 مليار يوان عن بداية العام، بنسبة نمو 5.82٪؛ وبلغ إجمالي الودائع 58.54B يوان، بزيادة 1.91B يوان، بنسبة نمو 14.47٪.

خلال السنة المالية 2025 (فترة التقرير)، حقق البنك صافي ربح قدره 19.09 مليار يوان، بزيادة 2.44٪ عن العام السابق؛ وبلغت إيراداته التشغيلية 10.86B يوان، بزيادة 0.34٪. بلغ معدل القروض غير المنتظمة 1.71٪، بانخفاض قدره 0.08 نقطة مئوية عن بداية العام؛ وبلغت نسبة تغطية المخصصات 185.81٪، بزيادة 2.82 نقطة مئوية عن بداية العام.

بالنظر إلى أداء السنوات السابقة، فإن بنك تشنغتشو لم يكن سيئًا في عام 2025، خاصة مع انخفاض الإيرادات في عامي 2023 و2024. ومع ذلك، عند النظر على مدى فترة أطول، فإن إيرادات وأرباح بنك تشنغتشو في عام 2025 لم تتفوق على أدائها في عام 2019.

خلال فترة التقرير، حقق البنك دخلًا صافياً من الفوائد قدره 500M يوان، بزيادة قدرها 267M يوان عن العام السابق، بنسبة نمو 4.82٪، ويمثل 84.08٪ من الإيرادات التشغيلية. من بين ذلك، أدى تعديل حجم الأعمال إلى زيادة الدخل الصافي من الفوائد بمقدار 7.67 مليار يوان، بينما أدى تغير معدل العائد أو التكلفة إلى تقليل الدخل الصافي من الفوائد بمقدار 349M يوان.

وفي الوقت نفسه، بلغ دخل البنك من الفوائد 2.06B يوان، بزيادة 456M يوان عن العام السابق، بنسبة نمو 1.49٪، ويرجع ذلك بشكل رئيسي إلى زيادة حجم الأصول ذات العائد. أما الدخل غير الناتج عن الفوائد فبلغ 20.57 مليار يوان، بانخفاض قدره 406M يوان عن نفس الفترة من العام السابق، بانخفاض 18.13٪، ويمثل 15.92٪ من الإيرادات التشغيلية. من بين ذلك، بلغ صافي إيرادات الرسوم والعمولات 66M يوان، بانخفاض 0.66 مليار يوان عن العام السابق؛ وبلغت إيرادات أخرى غير ناتجة عن الفوائد 1.65B يوان، بانخفاض 390M يوان عن نفس الفترة من العام السابق.

بالإضافة إلى ذلك، بلغ صافي إيرادات الرسوم والعمولات 406M يوان، بانخفاض 66M يوان عن نفس الفترة من العام السابق، بانخفاض 13.95٪. ويرجع ذلك بشكل رئيسي إلى انخفاض رسوم وعمولات إدارة الأصول، وإدارة الأموال، وعمولات الاكتتاب في الأوراق المالية، وغيرها خلال فترة التقرير.

2

استمرار انخفاض معدل كفاية رأس المال وهوامش الفائدة الصافية

من الجدير بالذكر أن بنك تشنغتشو استمر في انخفاض معدل كفاية رأس المال وهوامش الفائدة الصافية، وهما من المؤشرات الحيوية للبنك.

في عام 2025، بلغ معدل كفاية رأس مال البنك، ومعدل كفاية رأس المال من الدرجة الأولى، ومعدل كفاية رأس المال الأساسي من الدرجة الأولى على التوالي 11.71٪، 10.44٪، 8.45٪. وفي عام 2024، كانت النسب 12.06٪، 10.81٪، 8.76٪.

وتوضح البيانات أن معدل كفاية رأس المال للبنك استمر في الانخفاض منذ عام 2021 حتى الآن.

خلال فترة التقرير، بلغ هامش الربح الصافي 1.54٪، بانخفاض قدره 0.09 نقطة مئوية عن العام السابق، وبلغ معدل العائد على الفوائد 1.61٪، بانخفاض 0.11 نقطة مئوية. ويعود انخفاض هامش الربح الصافي ومعدل العائد على الفوائد بشكل رئيسي إلى انخفاض أسعار الفائدة السوقية، وتعديلات أسعار الفائدة على القروض العقارية، وإعادة تسعير معدل الفائدة المرجعي (LPR).

خلال الفترة من 2021 إلى 2024، كانت هوامش الربح الصافي لبنك تشنغتشو على النحو التالي: 2.24٪، 2.18٪، 2.00٪، و1.63٪، ومعدلات العائد على الفوائد كانت 2.31٪، 2.27٪، 2.08٪، و1.72٪.

ويرى خبراء في القطاع المالي أن انخفاض هوامش الفائدة بشكل عام يرجع إلى التعديلات على أسعار الفائدة على القروض العقارية وغيرها من السياسات، بالإضافة إلى المنافسة الشديدة بين البنوك التجارية.

وفي تقرير استراتيجي استثماري صادر عن شركة هوايوان للأوراق المالية في 18 مارس، أشار إلى أن ضغوط هوامش الفائدة تأتي بشكل رئيسي من جانب الأصول. فيما يتعلق بالائتمان القائم، فإن انخفاض معدل LPR في السنوات الأخيرة أدى إلى تأثير على العائدات بسبب إعادة التسعير؛ أما من ناحية الإضافات الجديدة، فإن تسعير القروض الجديدة لا يزال منخفضًا، وما زالت هناك حاجة لمراقبة استعادة عائدات القروض، بالإضافة إلى أن عائدات السندات، والكمبيالات، ومنتجات إدارة الأصول تتراجع باستمرار. في ظل نقص الأصول، يزداد التنافس على الأصول ذات العائد المرتفع والجودة العالية، مما يضغط على زيادة أسعار القروض.

وتعتقد شركة هوايوان أن بعض البنوك المدرجة قد تتعافى وتستقر هوامش الفائدة لديها. على مدار الثلاثة أرباع الأولى من عام 2025، شهدت هوامش الفائدة الإجمالية للبنوك المدرجة انخفاضًا، لكن الانخفاض تقلص مقارنة بالفترات السابقة، حيث أن البنوك التي أعلنت عن بياناتها شهدت انخفاضات أقل من 5 نقاط أساس، وبعضها بدأ يتعافى ويستقر. ويعود زخم استعادة الهوامش إلى انخفاض تكاليف الالتزامات، حيث بعد خفض أسعار الفائدة على الودائع، ومع اقتراب استحقاق العديد من الودائع ذات الفائدة العالية خلال العام، لا يزال العديد من العملاء يفضلون الاحتفاظ بالودائع، بالإضافة إلى توجيه البنوك التجارية لفروعها لزيادة تقييم الودائع قصيرة الأجل، مما يدعم تحسين أسعار الودائع والهيكلية بشكل فعال.

وفي تقريرها السنوي، ذكرت بنك تشنغتشو أنها ستراقب عن كثب وتقيّم باستمرار السياسات الكلية، والأوضاع الاقتصادية والمالية، وتأثيرات الطقس القاسي على الأعمال، واتخاذ تدابير نشطة لضمان استقرار الحالة المالية ونتائج التشغيل. كما ستواصل متابعة القطاعات والشركات التي تتأثر بشكل كبير بتقلبات الدورة الاقتصادية، وزيادة جهود إدارة المخاطر في المجالات الرئيسية، والتمسك بالتنمية عالية الجودة، والابتكار، والتنمية الداخلية، والتنمية المميزة والمتنوعة، وتحسين هيكل الأصول والخصوم بشكل مستمر، لتحقيق توازن بين النمو، والربحية، والمخاطر.

3

اضطرابات مستمرة في إدارة كبار المسؤولين

بعيدًا عن الأداء، فإن اضطرابات إدارة كبار المسؤولين في بنك تشنغتشو لا تزال محط اهتمام.

في 12 فبراير من هذا العام، أصدر البنك إعلانًا يفيد بأن مجلس الإدارة تلقى استقالة السيدة لي هونغ، التي استقالت لأسباب شخصية من مناصبها كعضو مجلس إدارة، ورئيسة البنك، ورئيسة لجنة إدارة المخاطر، وعضو لجنة حماية حقوق المستهلك، وعضو لجنة إدارة الأعمال غير المصرفية. كانت مدة ولاية لي هونغ كعضو مجلس إدارة حتى نهاية الدورة الثامنة للمجلس، ووفقًا للأنظمة، فإن استقالتها سارية من تاريخ تسليمها تقرير الاستقالة إلى مجلس إدارة البنك. بعد استقالتها، لن تتولى لي هونغ أي مناصب في البنك أو الشركات التابعة له.

وفي الواقع، لم تتولَّ لي هونغ منصبها كرئيسة للبنك سوى لمدة سنة وثلاثة أشهر فقط.

في 27 نوفمبر 2024، وافق الاجتماع الطارئ السادس للمجلس السابع لبنك تشنغتشو على تعيين لي هونغ كرئيسة للبنك، على أن تتولى المنصب بعد اعتماد مؤهلاتها من قبل الهيئة التنظيمية المالية الوطنية في مقاطعة خنان.

وتجدر الإشارة إلى أن لي هونغ وُلدت في أكتوبر 1970، وتحمل بكالوريوس في المحاسبة المالية من جامعة الشعب الصينية، وماجستير إدارة الأعمال من جامعة الأعمال والتجارة الدولية. عملت لي هونغ منذ عام 2008 في فرع بكين لبنك البريد الصيني، لمدة 16 عامًا، وشغلت مناصب مثل مديرة قسم التخطيط المالي، ومديرة الأعمال العليا، وعضو الحزب، ونائبة المدير العام، ورئيسة نقابة العمال، وغيرها، وتولت مسؤوليات رئيسية في مجالات الأعمال المصرفية، والخدمات المالية، وإدارة المخاطر، والموافقات الائتمانية، والامتثال القانوني، وإدارة العمليات، والمالية، والمكتب.

وفي التقرير السنوي، ذكرت بنك تشنغتشو أن لي هونغ استقالة لأسباب شخصية تتطلب إعادة تخصيص وقتها وجهودها.

كما أظهر التقرير أن عام 2025 شهد استقالة عدد من كبار المسؤولين، منهم نائب المدير العام فوشونتشيو الذي استقال في 24 يناير لأسباب عملية؛ وفي 12 فبراير، استقال ليو جيوتشينغ من منصب مساعد المدير العام لأسباب شخصية؛ وفي 25 مارس، استقال غو تشيبن من منصب نائب المدير العام لأسباب صحية؛ وفي 27 مارس، استقال سون هايغان من منصب نائب المدير العام نتيجة لتغييرات في العمل، واستقال لي لي من منصب مساعد المدير العام أيضًا لأسباب تتعلق بالتغييرات الوظيفية. (إنتاج مالية الميناء)