مسار نظارات الذكاء الاصطناعي يشهد منافسة حامية، والشركات المدرجة تتبع الريح بـ"GPT على جسر الأنف"

随着大模型技术的迅猛发展，以及爆款产品Meta Ray-Ban智能眼镜庞大出货量的诱人表现，2024年，AI眼镜掀起一轮新的智能眼镜浪潮。

باعتبارها سوقًا واعدة جديدة في مجال الأجهزة القابلة للارتداء الذكية، لا تجذب نظارات الذكاء الاصطناعي فقط انتباه عمالقة التكنولوجيا مثل Apple وSamsung وAmazon؛ وعلى الصعيد المحلي أيضًا، يواصل مصنعون مثل Huawei وMeizu وضع الأسس لنظارات الذكاء الاصطناعي. وفي الآونة الأخيرة، أطلقت 百度 نظارات ذكاء اصطناعي أصلية مزودة بنموذج لغوي صيني——نظارات xiaodu AI، لتضيف مزيدًا من الحماس لهذا المسار الحار من نظارات الذكاء الاصطناعي. ومع تصاعد موجة نظارات الذكاء الاصطناعي، يستعد كذلك شركاء سلسلة التوريد المدرجون في البورصة بكل جدية، بهدف اغتنام الفرصة في هذه النافذة السريعة.

في سوق رأس المال، تحظى نظارات الذكاء الاصطناعي باهتمام كبير. منذ أواخر سبتمبر، تواصلت الأسهم المتعلقة بنظارات الذكاء الاصطناعي في الارتفاع لمدة ثلاثة أشهر متتالية. وخلال الفترة الأخيرة، أظهرت الأسهم مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي أداءً نشطًا؛ حيث سجلت أسهم متعددة بما فيها 卓翼科技 قفزة وصولًا إلى حد الارتفاع القصوى داخل الجلسة.

على الرغم من سخونة هذا القطاع، إلا أن صناعة نظارات الذكاء الاصطناعي قد تكون ما تزال على أعتاب الانفجار. يشير تقرير بحثي من 西部证券 إلى أن 2025 يُتوقع أن يكون عام الانفجار الأول لنظارات الذكاء الاصطناعي. ووفقًا لبيانات وتوقعات wellsennXR، بدءًا من 2025، ستتغلغل نظارات الذكاء الاصطناعي الذكية بسرعة في سوق النظارات التقليدية ضمن خلفية استمرار نمو مبيعات النظارات التقليدية بشكل ثابت، ويُتوقع أنه بحلول 2035 ستصل مبيعات نظارات الذكاء الاصطناعي إلى 1.4B وحدة.

تطرح العديد من الشركات منتجات جديدة تباعًا، “حرب المائة نظارة” تبدأ

يمكن إرجاع أقدم نظارات الذكاء الاصطناعي إلى عام 2012؛ ففي ذلك الوقت أطلقت Google Google Glass. لكن نظرًا لعدم تحقيقها أداءً تسويقيًا كما كان متوقعًا، أوقفت Google لاحقًا في 2015 بيع النسخة الاستهلاكية من Google Glass. بعد ذلك، تعاونت Meta وRay-Ban في سبتمبر 2021 لإطلاق الجيل الأول من نظاراتها الذكية Ray-BanStories، لكن حتى فبراير 2023 لم تُباع سوى حوالي 300k وحدة.

في سبتمبر 2023، ظهرت نظارة Meta Ray-Ban من الجيل الثاني التي أطلقتها Meta وRay-Ban؛ بوزن أقل من 50g وسعر يبدأ من 299 دولارًا. بعد طرح المنتج أصبح من أبرز المنتجات الرائجة، وخصوصًا بعد إضافة وظائف الذكاء الاصطناعي في أبريل 2024، ارتفعت المبيعات بسرعة. ووفقًا لبيانات IDC، حققت Meta Ray-Ban أحجام شحن بلغت 360k وحدة و100k وحدة في الربع الرابع من 2023 والربع الأول من 2024 على التوالي؛ وحتى الربع الثاني من 2024، تجاوزت الشحنات لهذا المنتج 1 مليون وحدة.

إن نجاح Meta Ray-Ban أشعل تمامًا حماس السوق تجاه نظارات الذكاء الاصطناعي، وتبع المصنعون المحليون ذلك بسرعة.

في مايو من هذا العام، عقدت Huawei مؤتمرًا لإطلاق المنتجات في موسم الصيف “Huawei لمنتجات كل السيناريوهات”، وقدمت رسميًا Huawei 스마트 눈스2 إطارًا من النظارات الشمسية. ويأتي هذا المنتج مزودًا بنظام التشغيل Huawei HarmonyOS 4، وقد تم ربطه بالفعل بنموذج Huawei盘古 للذكاء الاصطناعي. وفي أغسطس، أطلقت 蜂巢科技 نظارات صوتية AI ذات إطار واجهة. وفي سبتمبر، أطلقت 星际魅族 نظارتها الذكية “StarV Air2” AI+AR التي تركز على مظهر “ستايل التكنولوجيا”، وتستطيع منظومتها الداخلية للذكاء الاصطناعي تنفيذ الترجمة الفورية والتعرّف على الصوت ووظائف المساعد الذكي.

ومنذ نوفمبر، كثفت الشركات المحلية أيضًا إطلاق الأخبار المتعلقة بنظارات الذكاء الاصطناعي، ويمكن رؤية شدة “المعركة” من خلال ذلك.

أولًا، أطلقت 百度 في مؤتمر 2024 百度 العالم إصدارات من نظارات الذكاء الاصطناعي الأصلية المزودة بنموذج لغوي صيني——نظارات xiaodu AI—وتتميز بميزات مثل التصوير بمنظور الشخص الأول، والقدرة على طرح الأسئلة أثناء المشي، و百科 التعرّف على الأشياء، والترجمة بين السمع والبصر، والمذكرات الذكية؛ ومن المتوقع أن يتم طرحها في النصف الأول من 2025.

بعد ذلك، في 16 نوفمبر، أطلقت 回车科技 نظارة Looktech AI الذكية؛ وفي 18 نوفمبر، أطلقت Rokid نظارة代 AI+AR RokidGlasses، مع دمج قدرات نموذج Tongyi Qianwen التابع لـ Alibaba؛ وفي 20 نوفمبر، أعلنت 闪极科技 إكمال جولة تمويل A بمبلغ عدة عشرات ملايين رنمينبي، مع التلميح إلى أنه في 19 ديسمبر بالتعاون مع LOHO و科大讯飞 سيتم إطلاق أول نظارات ذكاء اصطناعي محلية للإنتاج الضخم.

ومن الجدير بالذكر أنه وفقًا لأخبار维深信息 Wellsenn XR، فقد ثبت أن سامسونغ إلكترونيكس أيضًا حسمت في أوائل نوفمبر خطة مشروع نظاراتها الذكية للذكاء الاصطناعي، مع استخدام نموذج Google Gemini؛ ومن المخطط طرح المنتج للبيع في الربع الثالث من 2025.

مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي حار، والشركات المدرجة في سلسلة التوريد تتنافس على اغتنام الفرصة

مع دخول شركات تصنيع الهواتف وشركات الإنترنت الكبرى إلى حلبة نظارات الذكاء الاصطناعي، تم دفع سخونة نظارات الذكاء الاصطناعي إلى ذروة جديدة، كما تتسابق الشركات المدرجة في سلسلة التوريد للاستعداد الكامل، بهدف اغتنام الصدارة في هذه الفرصة.

ومن زاوية تركيب نظارات الذكاء الاصطناعي، فإن العدسات التي تعرض المحتوى هي بلا شك جزء مهم، إذ يرتبط هذا الجزء بالعديد من الصناعات الرئيسية مثل البصريات والشاشات والشرائح الإلكترونية. وبالنسبة للشركات المدرجة، يمكن لشركات مثل 水晶光电 و舜宇光学科技 توفير المكونات البصرية الأساسية لنظارات الذكاء الاصطناعي، مثل العدسات وwaveguides الضوئية وغيرها؛ في حين يمكن لشرائح SoC الخاصة بشركات مثل 恒玄科技 و瑞芯微 أن توفر قدرات الحوسبة والمعالجة لنظارات الذكاء الاصطناعي.

في منصة التفاعل مع المستثمرين، قالت 利亚德 إن تقنية التقاط الحركة بالتصويب البصري لديها يمكن استخدامها في تحديد المواقع لنظارات الذكاء الاصطناعي، والتحقق من دقة تتبع الإيماءات اليدوية رباعية الأبعاد 4D وغيرها من التطبيقات؛ وقد قامت بالفعل بتقديم منتجات لعديد من موردي نظارات AR/VR داخل وخارج الصين.

في مجال المستشعرات، كشفت 韦尔股份 أن منتجات مستشعرات الصور لدى الشركة تتمتع بميزة قوية في الأحجام الصغيرة والمنخفضة الاستهلاك للطاقة، وهي مناسبة بدرجة عالية لاحتياجات العملاء من الأجهزة الطرفية مثل AR وVR بما في ذلك نظارات الذكاء الاصطناعي. بالإضافة إلى ذلك، فإن منتج LCOS الذي طوّرته الشركة، بفضل خصائصه مثل الدقة العالية والبنية المدمجة وانخفاض استهلاك الطاقة والتكلفة المنخفضة، سيوفر المزيد من الدعم للأسواق الناشئة مثل AR وVR بما في ذلك نظارات الذكاء الاصطناعي من حيث الملاءمة الاقتصادية وإمكانية تنفيذ الحلول.

تستفيد شركات مثل 歌尔股份 و立讯精密 و华勤技术 من قوتها في تجميع الجهاز كاملًا، لتصبح من الشركات المصنّعة المهمة لنظارات الذكاء الاصطناعي.

أما بين شركات النظارات التقليدية، فقد بدأت 博士眼镜 في 2022 وضع الأسس لسوق نظارات الذكاء الاصطناعي. وفي الوقت الحالي، قامت بالفعل بتأسيس تعاون مع علامات نظارات ذكاء اصطناعي داخل القطاع (مثل 雷鸟创新 وROKID و魅族)، لتوفير خدمات فحص وتركيب العدسات الذكية وقنوات المبيعات. وفي أغسطس من هذا العام، تعاونت 博士眼镜 مع 雷鸟创新، حيث تم تأسيس شركة جديدة مشتركة عبر مساهمة مشتركة. ووفقًا لعرض 雷鸟创新، ستقوم الشركتان معًا بتنفيذ أعمال البحث والتصميم والتسويق والخدمات الخاصة بالجيل الجديد من نظارات الذكاء الاصطناعي، ومن المتوقع إصدار أول نظارة ذكاء اصطناعي بنهاية 2024.

وفي الآونة الأخيرة، كشفت عدة شركات مدرجة على الفور عن أحدث خططها في مجال نظارات الذكاء الاصطناعي.

تقول 景旺电子 إن منتجات الشركة مثل HDI/Anylayer واللوحات ذات الاندماج بين المواد الصلبة والمرنة واللوحات المرنة ولوحات مشابهة للـ载板 يمكن تطبيقها في نظارات الذكاء الاصطناعي الذكية. وتتابع الشركة عن كثب اتجاه تطور “تذكيـن” الأجهزة الطرفية، وتشارك بنشاط في مناقشة الحلول والبحث التمهيدي، لتكون مستعدة لتوسيع فئات المنتجات في الخطوة التالية.

توضح 环旭电子 أن نظارات الذكاء الاصطناعي لها متطلبات عالية من حيث أن تكون خفيفة ورقيقة وصغيرة الحجم وسهلة التجميع بتصميم خارجي غير قياسي؛ ويمكن لتقنية وحدات SiP تلبية هذه المتطلبات ولديها مزايا، وقد تم استخدام منتجات SiP لدى الشركة بالفعل في منتجات مشابهة لدى العملاء. وفي الوقت نفسه، يمكن لوحدات SiP للاتصالات اللاسلكية التابعة للشركة تطبيقها في منتجات نظارات الذكاء الاصطناعي، ومن المتوقع أن تدخل مرحلة الإنتاج الضخم في 2025.

صرحت 天键股份 مؤخرًا بأن لدى الشركة احتياطيًا تقنيًا مثل تقنية الصوت المفتوح و تقنية الصوت المكاني، وتمتلك القدرة على إنتاج منتجات سمعية وبصرية وكهربائية مثل مختلف السماعات ونظارات الذكاء الاصطناعي. وتتابع الشركة باستمرار تطور واستخدامات تقنيات الذكاء الاصطناعي، وستخطط وتضع بنودًا للأعمال ذات الصلة وفقًا لاحتياجات السوق ومتطلبات أعمالها وتطور التقنيات وغيرها. وبسبب متطلبات السرية التجارية، لا يمكن الرد على تصنيع نظارات الذكاء الاصطناعي بالوكالة ومعلومات العملاء المحتملين.

“بالنسبة لفئة نظارات الذكاء الاصطناعي، فقد وقّعت الشركة بالفعل اتفاقيات تعاون مع العديد من عملاء العلامات التجارية المحلية والأجنبية. وفي الوقت الحالي، لا تزال منتجات الشركة من نظارات الذكاء الاصطناعي في مرحلة العينات والتطوير والتحسين، ولم تصل بعد إلى مرحلة الإنتاج الضخم. كما أن السوق ما يزال في مرحلة مبكرة من تطور الصناعة، ويجب تنمية عادات الاستهلاك، ولا يزال هناك قدر من عدم اليقين في توسع السوق.” وفقًا لما ذكرته 亿道信息.

في 25 نوفمبر، أفادت 盈趣科技 على منصة تفاعل المستثمرين بأن الشركة تعمل بنشاط على أعمال البحث التمهيدي لمنتجات مرتبطة بنظارات الذكاء الاصطناعي. وفي 26 نوفمبر، ذكرت 星宸科技 في منصة التفاعل أن الشركة استثمرت موارد بحث وتطوير في شريحة نظارات الذكاء الاصطناعي، وهي تتواصل بالفعل مع بعض العملاء، وتخطط لطرح منتجات في 2025. كما أن الشركة ستطبق على نظارات الذكاء الاصطناعي تقنيات منخفضة استهلاك الطاقة التي راكمتها في سيناريوهات أمنية خارجية “بلا شبكة وبلا كهرباء”، وأداء بصري ISP رائد في الصناعة، وقدرات SOC المتقدمة على مستوى مراحل التصنيع.

مع دخول الشركات المختلفة إلى الساحة “لتزيد الاشتعال”، تكررت موجات سخونة أسهم مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي في السوق الثانوي عدة مرات خلال هذا العام.

في منتصف أغسطس، اندلعت موجة صعود وصلت إلى حد الارتفاع الأقصى في أسهم مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي؛ حيث سجلت عدة شركات ارتفاعًا قويًا وصولًا إلى حد الارتفاع القصوى. حصلت 博士眼镜 خلال الفترة من 13 أغسطس حتى 16 أغسطس على 4 مرات متتالية من “20CM” لحد الارتفاع القصوى عند الإغلاق، وخلال 4 جلسات تداول ارتفعت بأكثر من 107%؛ وفي 16 أغسطس، سجلت 亚世光电 4 جلسات متتالية من حد الارتفاع القصوى عند الإغلاق. ومنذ أواخر سبتمبر، تواصل ارتفاع أسهم مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي لمدة ثلاثة أشهر متتالية؛ ومن بين 68 سهمًا ضمن مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي في Eastmoney (东财)، ارتفع سعر 65 سهمًا.

في الفترة الأخيرة، واصلت أسهم مفهوم نظارات الذكاء الاصطناعي الارتفاع. في 28 نوفمبر، وصلت 卓翼科技 إلى حد الارتفاع القصوى بشكل خطي داخل الجلسة، وارتفع عند الإغلاق بنسبة 5.28%؛ كما ارتفع 中科蓝讯 بأكثر من 10% عند الإغلاق، وارتفعت 明月镜片 بأكثر من 6%. وتبعت في الارتفاع كل من 博士眼镜 و亿道信息 و炬芯科技 و恒玄科技 وغيرها.

من المتوقع أن يصبح عام 2025 عام الانفجار الأول لنظارات الذكاء الاصطناعي

على الرغم من أن مجموعة من الشركات ما تزال تعمل بوتيرة مكثفة على وضع خططها لنظارات الذكاء الاصطناعي، إلا أن صناعة نظارات الذكاء الاصطناعي قد تكون ما تزال في مرحلة ما قبل الانفجار. يُعتقد على نطاق واسع في القطاع أن 2025 قد يكون عام الانفجار الأول لنظارات الذكاء الاصطناعي.

يرى تقرير بحثي من 中银证券 أن الشركات التي دخلت مجال نظارات الذكاء الاصطناعي مؤخرًا تتمتع بقدرة قوية على تعريف البرمجيات والعتاد، كما تمتلك “مركزًا” في نظام الهواتف الذكية البيئي (ecosystem)، مما سيُسرّع اتجاه صناعة نظارات الذكاء الاصطناعي: فمن ناحية، من المتوقع أن يساهم دخولها في تحسين سيناريوهات تطبيق نظارات الذكاء الاصطناعي وتصميم العتاد؛ ومن ناحية أخرى، سيساعدها على توسيع تجربة التفاعل بين النظارات والنظام البيئي للتطبيقات الناضجة (مثل استدعاء تطبيقات الوكلاء الذكية APP等)، وبالتالي تعزيز قابلية استخدام نظارات الذكاء الاصطناعي. ويُتوقع أن تصبح نظارات الذكاء الاصطناعي “طرفًا عتاديًا جديدًا” من نوع الانتقال من “0 إلى 1”. حتى الآن، يبدو أن 2025 هو موعد نقاط الإطلاق للمنتجات الثقيلة من مختلف مسارات نظارات الذكاء الاصطناعي.

وفي الوقت نفسه، يشير تقرير 中银证券 أيضًا إلى أن: “لا تزال نظارات الذكاء الاصطناعي في مرحلة التطوير المبكرة، لكن حرارة الصناعة في ازدياد، وتوجد مساحة رؤية كبيرة”.

ويعتقد تقرير 西部证券: “تتخذ عمالقة التكنولوجيا خطوات نشطة في التخطيط، ويُتوقع أن يصبح 2025 عام الانفجار الأول لنظارات الذكاء الاصطناعي.” إذ بعد تجهيز نظارات الذكاء الاصطناعي بنماذج كبيرة متعددة الوسائط تفاعلية، سيتغير نمط التفاعل من “تقديم الخدمات للمستخدمين عبر العتاد” إلى “خدمة المستخدمين عبر نموذج كبير”. يمكن فهم نماذج كبيرة متعددة الوسائط التفاعلية على أنها تدعم طرق إدخال متعددة مثل الصوت والصور، مما يساعد منتجات النظارات على تحقيق تفاعل إنسان-آلة أكثر كفاءة وبساطة، وبالتالي تحسين قبول المستخدم.

ومن منظور سلسلة التوريد، يرى تقرير بحثي من 光大证券 أنه نظرًا لأن نظارات الذكاء الاصطناعي الذكية في هذه المرحلة لا تحتاج إلى عرض المحتوى (display)، فمع إزالة تقنيات شاشات/بصريات AR من المنبع ومسار البصريات، أصبحت التقنيات في الجزء العلوي من سلسلة التوريد ناضجة للغاية، كما أن كل حلقة في السلسلة المحلية أصبحت ناضجة وكاملة بشكل كبير. ويُتوقع أن تصل نظارات الذكاء الاصطناعي إلى لحظة “تجاوز الدائرة المغلقة” (break into mainstream).

وفقًا لبيانات وتوقعات wellsenn XR، بلغ إجمالي مبيعات النظارات عالميًا في 2023 حوالي 1.56 مليار زوج؛ وتُشير التوقعات إلى أنه بعد 10 سنوات، ستصل مبيعات النظارات العالمية إلى حوالي 2 مليار زوج. بدءًا من 2025، ستغزو نظارات الذكاء الاصطناعي الذكية بسرعة سوق النظارات التقليدية ضمن خلفية الحفاظ على نمو ثابت في مبيعات النظارات التقليدية. وفي 2029، يُتوقع أن تصل مبيعات نظارات الذكاء الاصطناعي السنوية إلى 55 مليون زوج. وبحلول 2035، يُتوقع أن تصل مبيعات نظارات الذكاء الاصطناعي إلى 1.4 مليار زوج.

لكن من وجهة نظر محلل أذكيـة الحواسيب الشخصية والأجهزة الذكية في 中关村在线، 尹航، فإن تطور صناعة نظارات الذكاء الاصطناعي يواجه أيضًا تحديات كبيرة.

“من ناحية التقنية، ومع تعمق تطبيقات الذكاء الاصطناعي، تزداد متطلبات أداء الشرائح (chips). كما أن إدخال الحوسبة الفورية والحوسبة بالذكاء الاصطناعي على السحابة جعل قدرة البطارية الجديدة تحديًا. ومن ناحية الراحة، ورغم أن نظارات الذكاء الاصطناعي مقارنة بأجهزة العرض المثبتة بالرأس (headsets) قد تحسن مستوى الراحة بشكل كبير، ما يزال هناك مجال لمزيد من التحسين.”

ويرى 尹航 أنه بالنظر إلى المستقبل، يعتمد التطور طويل الأمد لصناعة نظارات الذكاء الاصطناعي على التقدم التقني وقدرات الابتكار. وفي هذا السياق، تلعب النماذج الكبيرة دورًا حاسمًا. فهي تمثل القوة الدافعة على مستوى القاعدة التي تدفع تطوير المجالات الفرعية لنظارات الذكاء الاصطناعي؛ إن تنوع النماذج وتحسينها الموجه للعتاد يؤثران بشكل مباشر على بيئة تطبيقات نظارات الذكاء الاصطناعي وتجربة المستخدم. مستقبلاً، لن تحتاج نظارات الذكاء الاصطناعي فقط إلى امتلاك قدرات حوسبة محلية قوية، بل يلزم أيضًا أن تكون قادرة على التوافق والدعم مع أجهزة متعددة، لتحقيق مسارات تطوير متنوعة.