لقد لاحظت شيئًا مثيرًا للاهتمام في السوق مؤخرًا. بينما تتداول المؤشرات الأوسع حول أعلى مستوياتها على الإطلاق، هناك هذا الانفصال الغريب الذي يحدث - أجزاء هائلة من السوق تتعرض لضربات قوية. خاصة أسهم النمو التي تلقت ضربة قوية هذا العام، وهذا يخلق ما يبدو كفرص شراء حقيقية للمستثمرين الصبورين.

دعني أشرح ما أراه. أسهم "السبع الرائعة" جميعها منخفضة بشكل كبير. نفيديا، ألفابت، أبل، مايكروسوفت، أمازون، ميتا، تسلا - كل الفريق. قطاعات التكنولوجيا والاتصالات كانت تنزف قيمة منذ بداية العام. إنه نوع البيئة التي ينهار فيها الكثير من الناس، لكن بصراحة، قد يكون هذا هو الوقت تمامًا الذي تريد أن تفكر فيه على المدى الطويل بشأن التعرض لأسهم النمو.

هناك ثلاثة صناديق ETF تبرز لي حقًا الآن كاستثمارات طويلة الأمد قوية. الأول هو صندوق Vanguard Growth ETF. هذا الصندوق هو ببساطة تعريف الحيازة الأساسية. نسبة المصاريف منخفضة بشكل سخيف عند 0.04% - تقريبًا مجانًا. يمنحك تعرضًا لـ 151 سهم نمو مختلف، لذا أنت لا تراهن على عدد قليل من الأسماء فقط. هو منخفض حوالي 6.1% منذ بداية العام، وهو في الواقع يبدو كهدية إذا كنت تؤمن بأسهم النمو على المدى الطويل. الصندوق يقوم بعمل ذكي في فصل مرشحي أسهم النمو الحقيقيين عن الشركات الكبيرة التي تتداول على ناسداك فقط. لن تجد وول مارت أو بيبسيكو هناك - يضعونها في صندوق القيمة بدلاً من ذلك.

ثم هناك صندوق Vanguard Mega Cap Growth ETF إذا أردت أن تكون أكثر تركيزًا. فقط 60 حيازة، لكنه يوزع بشكل كبير على أكبر أسهم النمو من حيث القيمة السوقية. حوالي 59% منه من أسهم "السبع الرائعة". إذا أضفت برودكوم، إيلي ليلي، وفيزا، فإنك تصل إلى 68% من الصندوق في 10 أسهم فقط. نسبة المصاريف تقريبًا نفسها عند 0.05%، لذا التكلفة ليست مشكلة. هذا الصندوق منخفض أكثر قليلاً من صندوق النمو العادي منذ بداية العام لأن الأسهم ذات القيمة السوقية الكبيرة تأثرت أكثر، لكن هذا هو السبب أيضًا في أنه قد يكون مثيرًا للاهتمام الآن.

أما الثالث فهو مختلف. صندوق iShares Expanded Tech Software Sector ETF قد تم سحقه تمامًا - منخفض بنسبة 21.7% منذ بداية العام. البرمجيات تتعرض لضربة قوية لأن الجميع قلق من أن الذكاء الاصطناعي يهدد نموذج SaaS بالكامل. أفهم المخاوف. إذا كان الذكاء الاصطناعي يمكنه أتمتة سير العمل بالكامل وتحتاج الشركات إلى اشتراكات أقل، فهذا ضغط حقيقي على الهوامش. لكن إليك الأمر - من الخطأ على الأرجح أن نفترض أن الصناعة بأكملها تستحق أن تكون في حالة انهيار حر فقط لأن الابتكار يحدث.

هذا البيع الواسع يبدو فعلاً كنقطة دخول جيدة للمستثمرين في أسهم النمو الذين يرغبون في التعرض لقطاع البرمجيات. يمكنك الحصول على أسماء مثل مايكروسوفت، بالانتير، أوراكل، وسيلزفورس كلها في سلة واحدة. العيب هو أن نسبة المصاريف أعلى عند 0.39%، وهو أكثر وضوحًا من صناديق فانجارد، لكن إذا كنت تؤمن بانتعاش صناعة البرمجيات، فإن امتلاك سلة من الأسماء أسهل من محاولة اختيار الفائزين الفرديين خلال فترة هبوط.

بالنسبة لي، إذا كنت تفكر في بناء مركز في أسهم النمو للسنوات القادمة، فهذا هو النوع من اللحظات التي يُكافأ فيها رأس المال الصبور. توفر لك هذه الصناديق طرقًا منخفضة التكلفة للمشاركة دون محاولة توقيت الأسهم الفردية. سواء كنت تريد تعرضًا واسعًا من خلال صندوق Vanguard Growth ETF، أو تعرضًا مركزًا لأسهم القيمة السوقية الكبيرة، أو كنت متفائلًا بشكل خاص بانتعاش البرمجيات، هناك شيء هنا يستحق النظر للمستثمرين على المدى الطويل.